巴菲特 (伯克希尔哈撒韦) 持仓分析 - 截至一季度末，美股持仓总规模约2630.96亿美元，为卸任CEO后首份13F文件，前五大重仓股合计占比约67.2%，集中度较高 [3] - 第一大重仓股为苹果，持股数量不变，持股市值达578.43亿美元，占比21.99% [3] - 本季度大幅减持雪佛龙，环比减持4578.05万股，降幅超35%，持股市值降至174.57亿美元，占组合比重从约10%滑落至6.64% [6] - 罕见大举加仓谷歌，新建仓谷歌-C 358.52万股，并增持谷歌-A 3640.37万股，使得谷歌合计持股数量翻倍有余 [6] - 整体延续减持传统能源、加仓科技与消费服务的思路，同时重新布局航空和媒体板块 [6] 段永平 (H&H International Investment) 持仓分析 - 截至一季度末，美股持仓总市值约200亿美元，前五大重仓股合计占比高达87.1% [7] - 第一大重仓股为苹果，持仓2894.56万股，环比减持341.29万股，市值仍达73.46亿美元，占比36.72% [7] - 大幅加仓英伟达，增持660.67万股至1384.38万股，增幅超过90%，市值24.14亿美元，跃升至第三大持仓 [9] - 大幅加仓拼多多，增持821.16万股至1974.83万股，近乎翻倍，市值20.18亿美元，位列第四大持仓 [9] - 新建仓特斯拉340.89万股，直接进入前五大重仓，市值12.67亿美元 [9] - 增持谷歌-C 185.06万股，增持微软15.70万股，并买入联合健康、迪士尼、Credo等新标的 [9] - 减持西方石油291.11万股，减持台积电107.32万股，同时清仓阿里巴巴、阿斯麦和CoreWeave [9] - 在港股同步重仓泡泡玛特，将持有超15年的中国神华全部换仓至泡泡玛特 [9] - 整体围绕AI与消费互联网积极布局，同时在港股切入新消费龙头，跨市场版图拓宽 [10] 李录 (喜马拉雅资本) 持仓分析 - 截至一季度末，美股持仓总市值约32亿美元，持仓标的由上季度的9只大幅增加至14只 [11] - 谷歌仍为第一大持仓，谷歌-A与谷歌-C合计持有约499.5万股，市值合计约14.35亿美元，占组合比重高达44.8% [12] - 大幅减持美国银行，环比减少743.34万股，降幅超过71%，持股市值降至1.46亿美元，占比滑落至4.6% [13] - 新建仓5只股票：腾讯音乐659.08万股、标普全球12.15万股、H&R Block 162.69万股、穆迪11.78万股、MSCI Inc. 1.89万股 [13] 但斌 (东方港湾) 持仓分析 - 截至一季度末，持有12只美股标的，持股市值合计11.33亿美元，相比2025年末约13.16亿美元略有下降 [15] - 持仓继续聚集在AI产业链，第一大重仓股仍为谷歌-C，持仓120.49万股，市值3.46亿美元，占比30.50% [15] - 另外还持有二倍做多谷歌ETF，合计持有市值超3.6亿美元，今年来谷歌涨幅为24.25% [15] - 一季度新进买入台积电、美光科技、CIRCLE INTERNET GROUP INC，清仓了微软、三倍做多FANG+指数ETN [16] - 美光科技作为存储龙头，今年来涨幅超170% [16] 凯茜·伍德 (方舟投资) 持仓分析 - 截至一季度末，合计持有182只股票，持股市值总计约为128.59亿美元，环比上季度减少超20亿美元 [18] - 前十大重仓股持仓占比高达40.03% [18] - 特斯拉仍是最大重仓股，但一季度再度小幅减仓8.32万股，最新持仓市值约为10.53亿美元，为连续第二个季度减持 [21] - CRSP、SHOP、TEM等个股获得明显增持，其中TEM增持幅度高达27.1% [21] - 新进博通，买入40.78万股，市值1.26亿美元 [21] - 减持多只前期涨幅较大的科技股，包括英伟达减持17.47%、台积电减持16.15%、Meta减持幅度高达48.4% [21] - 整体持仓中，信息技术、生物科技、金融科技和加密资产仍是核心配置 [21] 景林资产持仓分析 - 截至一季度末，美股持仓市值约为38.78亿美元，有10家公司持仓市值过亿美元 [22] - 第一大重仓股为谷歌-A，持股市值达8.40亿美元，持仓292.16万股，一季度继续小幅加仓23.16万股 [26] - 增持力度最大的公司是英特尔，持股数较去年四季度末增加433.28万股至692.32万股，跃升至第六大重仓股，持股市值约3.06亿美元 [25] - 英特尔自一季度末以来涨幅超180%，预计将为景林资产海外带来超5亿美元的浮盈 [25] - 减持力度最大的是Meta，一季度合计卖出45.52万股，在投资组合中的占比降至7.99% [26] 高瓴资本 (HHLR) 持仓分析 - 截至一季度末，美股持仓总市值约16.73亿美元，较上季度末缩水近一半，持仓标的共计42只 [27] - 前十大重仓股中，中概股占了6只，且这6只中概股持仓市值合计超14亿美元 [30] - 前五大持仓标的依次为拼多多、阿里巴巴、百济神州、富途控股、传奇生物，持仓合计占比超过80%，并对拼多多和阿里巴巴进行了显著减持 [30] - 一季度显著加码AI与半导体赛道，新进迈威尔科技，成为第十大重仓股，持仓市值约1694万美元 [30] - 新进标的还包括英特尔、英伟达、Lumentum等，显示出向AI、算力与高端制造方向倾斜 [30] 高毅资产持仓分析 - 截至一季度末，美股持仓规模约9.1亿美元，前五大重仓股依次为拼多多、华住、台积电、BOSS直聘和英伟达，合计占比超过74% [31] - 第一大重仓拼多多持仓216.17万股，环比增持近20万股，持股市值2.21亿美元，占比24.30% [34] - 第三大重仓台积电增持尤为显著，环比增加41.78万股至44.65万股，增幅超过14倍，市值1.51亿美元，占比16.60% [34] - 新建仓BOSS直聘428.76万股，成为第四大持仓，市值5741.05万美元 [35] - 新建仓英伟达29.00万股，市值5057.60万美元，位列第五 [35] - 还新建仓携程67.50万股、富途控股15万股、小鹏汽车80万股，并增持网易、AMD、美光等标的 [35] - 减持华住129.03万股，减持谷歌20万股，减持雾芯科技29.51万股和爱奇艺200万股 [35] - 整体大幅增加半导体和AI算力敞口，同时继续押注中国消费复苏与中概互联网 [35] 华尔街投行持仓分析 (摩根大通、高盛、桥水、文艺复兴) - 摩根大通：第一大持仓为英伟达，持股44779.89万股，市值739.63亿美元，占比4.75%，但环比减持834.23万股 [38] - 高盛：第一大持仓为英伟达，持股18090.88万股，市值315.50亿美元，占比3.62%，环比增持1412.20万股 [40] - 桥水基金：前两大持仓为标普500ETF，合计占比约20.48%，并增持亚马逊244.05万股至438.87万股，市值9.14亿美元，成为第三大持仓 [44] - 文艺复兴：前两大持仓为联合治疗和Palantir，但均遭减持，其中Palantir减持181.08万股至698.59万股 [42]