市场情绪与投资者行为 - 市场情绪低迷，投资者普遍亏损，调侃回本目标从月度变为年度乃至终身 [3] - 投资者对前期热门AI算力、光模块等板块的上涨逻辑（如800G订单爆满、1.6T量产、北美大单）产生质疑，并抱怨“一上车就暴跌”的现象 [7] - 个人投资者分享亏损经历，例如“昨天明明都跑了”，但今日因担心踏空而抄底，结果收盘大跌 [15] 监管动态与市场传闻 - 6月17日至7月1日期间，大量上市公司（累计超过450家次）密集发布风险提示公告，显示监管层在主动为市场降温 [10] - 市场传闻监管通过窗口指导，暂缓创投、私募股权基金利用“反向挂钩”政策集中减持原始股，以缓解短期市场抛压 [27] - 知名投资人葛卫东在朋友圈发文，提及“下半年要保护好胜利果实”，引发市场关注 [29] 市场表现与资金流向 - 7月2日A股三大指数集体大跌，上证指数跌2.03%报4028.90点，深证成指跌3.85%报15498.81点，创业板指跌5.71%报4017.27点 [33] - 两市成交额34741.67亿元，较上一交易日缩量2089.18亿元，全市场3162家个股下跌，2219家上涨 [33] - 主力资金净流出825.45亿元，电子行业净流出规模最大，兆易创新居首；有色金属、基础化工等行业获净流入 [57] - 北向资金总成交4240.18亿元，TCL科技、京东方A、宁德时代等成交活跃 [60][62] 板块与行业表现 - 贵金属板块因美元走弱、金价反弹及避险情绪走强，招金黄金、赤峰黄金等多股涨停 [34] - 海南板块因《“十五五”海南国际旅游消费中心规划》发布逆市走强，海南海药4连板，多只个股涨停 [34] - 半导体、元件板块持续大幅调整，北方华创、兆易创新、风华高科、沪电股份等多股触及跌停或跌超10% [34] - 煤炭、纺织服饰、传媒行业领涨；通信、电子、建筑材料行业领跌 [69] Meta出售算力事件影响 - 彭博社报道Meta计划构建云基础设施业务，向外部客户出售AI计算能力和模型访问权限 [17] - 路透社报道中使用了“excess”（富余）一词，引发市场对AI算力军备竞赛降温、资本开支见顶的担忧 [20] - 高盛交易台主管警告，若算力供应增加且租赁价格下降，将颠覆市场“算力稀缺”的核心叙事 [21] - 摩根士丹利分析认为，Meta此举是将其富余算力变现的现实途径，即使仅租赁少量产能（如250MW），也能为2028年EPS带来约8%的增厚 [22] 公司业绩与公告 - 多家公司发布2026年半年度业绩预增公告：奥飞娱乐净利润预增305.30%-413.38%；盐湖股份净利润预增131.38%-142.95%；永和股份净利润预增69.51%-102.68%等 [39] - 北京君正表示DRAM价格自一季度开始上涨，二季度国内客户继续涨价，海外客户也陆续调价，三季度价格仍将继续上调 [37] - 证监会同意宇树科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市的注册申请 [40] 产业链与科技动态 - 苹果将首款折叠屏iPhone今年的生产准备目标上调至约1000万部，并要求供应链为明年的iPhone 18系列提前预留元器件，以应对存储芯片等元件紧缺 [41] - 英伟达将为客户的GPU提供财务担保，并从客户云收入中抽成，商业模式从硬件供应商延伸到AI云服务收入分成环节 [42] - 软银计划在美国推出AI云服务；昇腾系列及AI计算系统将在四季度登陆韩国，主打“去英伟达化” [42] - 北京君正表示，部分客户用SRAM产品替代DRAM方案，带动部分SRAM芯片二季度价格上涨 [42]