市场整体表现与情绪 - 市场呈现高日内波动性 实际波动率高于VIX指数所暗示的隐含波动率[3] - E-Mini S&P 500期货一度突破20日移动平均线 但昨日收盘略低于该水平[4] - 市场处于盘整区间 多头仍占优势 试图重新测试并突破上方阻力[5][6] - 标准普尔500指数今日关键目标位 上行6745点 下行6600点 跌破6600点可能引发进一步下跌[24] 宏观经济与政策风险 - 政府停摆持续 参议院第九次尝试为政府提供资金的投票未能通过[10] - 财政部长警告停摆可能每天造成高达150亿美元的成本[8] - 费城联储在褐皮书中警告 长期停摆将产生经济影响[9] - 市场目前对停摆反应平淡 10年期国债收益率仍维持在4%左右[12] 台积电 (Taiwan Semi) 业绩 - 公司营收达330.1亿美元 超过市场预期的315亿美元 同比增长约30%[14] - 调整后每股收益为2.92美元 高于市场预期的2.59美元[15] - 公司上调未来营收指引至中等30%区间 此前为低端约30%[15] - 资本支出预算从380亿美元提高至400亿美元 显示其扩张产能的意图[15] - 业绩增长受英伟达和苹果需求推动 特别是苹果新iPhone的生产扩张[16][17] - 消费设备产品为公司提供比GPU更高的利润率[17] - 公司股价在盘前交易中上涨约1%至1.2% 并带动其他半导体股上涨[18] Salesforce 业绩与展望 - 公司更新营收目标 预计2030财年营收将超过600亿美元 此前分析师共识约为583亿美元[19][20] - 此次展望不包括对Informatica的80亿美元收购[20] - 公司对产品需求及利润率扩张持乐观态度[20] - 公司近期营收增长低于10% 市场期望其增速能达到中等两位数水平[21] - 公司CEO对AI将完全自动化软件开发的观点持保留态度 认为仍需要人工参与[21][22][23]