阿波罗全球管理公司与施罗德达成战略合作 - 阿波罗全球管理公司与施罗德达成战略合作 旨在为英国和美国的机构及财富客户开发新一代财富与退休投资解决方案 [1] 合作细节与产品规划 - 合作结合了阿波罗庞大的另类信贷和私人投资级信贷发起平台 与施罗德在公开市场的强大主动管理能力以及通过施罗德资本拥有的专业私人市场专长 [2] - 合作重点之一是共同为英国财富市场创建新的投资产品 这些产品将融合施罗德、施罗德资本和阿波罗的公开与私人市场固定收益敞口 旨在提供增强的收益解决方案 实现更好的多元化及跨信贷谱系的风险调整后回报 首款产品预计在今年晚些时候推出 [3] - 合作还允许施罗德将现有客户投资组合中的资金配置到阿波罗的信贷能力中 以寻求能带来更好客户结果的解决方案 [4] - 在美国 两家公司还准备在2026年第二季度为固定缴款养老金市场推出集合投资信托 该产品将结合施罗德资本和阿波罗互补的私人市场敞口 以满足日益增长的退休收入需求 [4] 合作背后的战略逻辑 - 该联盟旨在满足市场对融合公开与私人市场的混合解决方案日益增长的需求 以应对长期的退休和储蓄需求 [5] - 成功的市场测试和来自现有客户的预期配置 突显了每年数十亿美元的资金流机会 [5] - 阿波罗首席执行官马克·罗文表示 双方互补的能力有助于解决社会对可靠收益解决方案巨大且不断增长的需求 合作有望开发新一代混合产品 [6] - 通过此次合作 阿波罗将把其私人投资级信贷和另类信贷能力拓展至新的财富和退休渠道 预计将加强其在英国财富市场和美国固定缴款领域的业务 同时改善客户获取多元化、以收益为重点的解决方案的途径 [6] 阿波罗拓展分销网络的其他举措 - 公司持续通过收购和合作拓展其私人信贷和另类投资能力 2025年9月收购Bridge Investment Group Holdings以增强其房地产平台并支持长期基于费用的收入增长 2025年1月同意收购Argo Infrastructure Partners以深化在高增长领域的发起和资产管理能力 [7] - 2024年 公司与穆巴达拉投资公司延长了数十亿美元的合作伙伴关系以增加全球发起机会 同年 与花旗集团启动了250亿美元的私人信贷和直接贷款计划 并与道富环球投资管理公司合作以改善投资者对私人市场策略的获取渠道 [8] - 2023年 公司与以色列的凤凰控股建立了20亿美元的常青发起和共同投资合作伙伴关系 为保险公司提供阿波罗的私人信贷机会 [10] 行业动态 - 其他金融机构也采取了类似步骤 2025年12月 高盛资产管理公司和普信集团公司正式推出了首批联名模型投资组合 这是双方于2025年9月宣布的战略联盟的初始阶段 这些投资组合旨在为服务大众富裕和高净值客户的顾问提供多元化的投资解决方案 [14] - 此次推出紧随高盛于2025年9月宣布的对普信集团的10亿美元战略投资 旨在共同开发新的投资产品并扩大财富渠道的供应 该合作预计将增强顾问信心并帮助投资者实现更好的长期结果 [15]

文章核心观点 - 施罗德与阿波罗宣布建立战略合作伙伴关系 旨在结合双方在公开市场和私募市场的专长 共同开发新一代财富管理和退休投资解决方案 以满足全球对混合型投资产品日益增长的需求 目标是为客户提供更优的投资结果并实现每年数十亿美元的资金流入 [1][5][6] 合作细节与产品计划 - 合作将结合施罗德在公开市场的主动管理传统、通过施罗德资本在私募市场的专业能力 与阿波罗专注于互补优势的私募市场平台专长 [2] - 关键举措包括在英国财富市场加速和深化产品供应 共同创建混合公开与私募市场固定收益敞口的新投资产品 旨在为英国财富客户提供增强的收益解决方案 并在全信用谱系内实现更好的分散化和单位风险超额回报 首款产品预计在今年晚些时候推出 [3] - 在美国 计划在2026年第二季度为固定缴款养老金市场推出一个集合投资信托 该产品将结合施罗德资本和阿波罗的互补敞口 [4] - 施罗德将有机会从某些现有客户投资组合中配置资金至阿波罗 重点是那些能补充施罗德资本能力的策略 并有可能改善客户回报 [3] 市场机遇与需求背景 - 合作反映了全球对结合公开与私募市场优势的混合解决方案的需求日益增长 以帮助满足不断增长的储蓄和退休需求 [5] - 与潜在客户进行的成功市场测试 以及来自现有客户的潜在资金流 表明这是一个每年数十亿美元规模的机会 [5] 公司背景与业务规模 - 施罗德是一家管理资产超过1万亿美元的资产管理公司 在公开股票和固定收益领域底蕴深厚 并通过施罗德资本拥有广泛的私募市场能力 其中在私募债务和信用替代品领域为客户管理着超过380亿美元的资产 [7] - 截至2025年6月30日 施罗德集团管理资产达7766亿英镑（约合10642亿美元）[10] - 施罗德资本是施罗德的私募市场业务分支 截至2025年6月30日管理资产达1110亿美元 提供包括房地产、私募股权、基础设施、私募债务等多元化的投资策略 [15] - 阿波罗是一家全球领先的资产管理及退休服务公司 截至2025年9月30日管理资产约9080亿美元 运营着全球最大的另类信贷业务之一 并重点关注私募投资级信贷发起 [8][16]