文章核心观点 - 美国密苏里州共和党参议员乔希·霍利对主导抵押贷款信用评分市场的Fair Isaac公司发起新的反垄断调查 指控其利用垄断地位大幅提价 损害了购房者尤其是首次购房者的利益 并已致函联邦贸易委员会请求介入 [1][2][7] 市场地位与垄断指控 - FICO是数十年来房利美和房地美接受的唯一抵押贷款信用评分提供商 其评分被约90%的贷款机构使用 在首次购房者细分市场中份额更大 [2] - 参议员霍利指控FICO利用其市场地位进行垄断定价 而非通过价格竞争 并指出抵押贷款行业领袖也经常在社交媒体上批评其频繁涨价行为是反竞争和垄断性的 [2][11] - 行业两大主要贸易团体 美国抵押贷款银行家协会和美国社区住房贷款人协会 也经常批评FICO的定价决策对其成员及客户的影响 [11] 价格大幅上涨及其影响 - FICO评分批发价在五年内上涨了16倍 从60美分涨至目前的10美元 与2025年的4.95美元相比 当前价格比去年上涨了一倍多 [3] - 尽管评分由贷款机构购买 但成本最终由借款人承担 预计今年的价格上涨将使借款人总共多承担5亿美元成本 [4] - 根据当前要求从多个提供商获取信用报告的三方合并指南 贷款机构为每位借款人需请求并支付三次FICO评分 这迅速增加了成本 对需要多次申请贷款的首次购房者损害尤甚 [5] - 参议员指出 FICO从那些最终未能成功购房的消费者身上也获取了可观收入 [6] 监管动态与市场竞争演变 - 此次调查约在一年前霍利向司法部提出类似请求之后进行 去年夏天联邦住房金融局局长比尔·普尔特宣布允许两家政府赞助企业接受FICO的竞争对手VantageScore的评分 打破了FICO长期的垄断地位并引发激烈辩论 [8][9] - 自该决定宣布以来 两家提供商展开了一系列战略定价行动 三大信用局均持有VantageScore股份 它们为贷款机构测试其产品提供折扣或激励 FICO也推出了允许聚合商和经销商直接购买其评分以绕过信用局的计划 [10] 信用评分数据最新趋势 - 两家信用评分企业本周发布的新数据显示其指标出现分歧 VantageScore 4.0平均分因优质借款人的负债率改善和财务纪律而每月微升1点至701分 [12][13] - 同期 FICO数据显示平均消费者信用分数为714分 在过去12个月中下降了2点 抵押贷款拖欠率的轻微上升和学生贷款偿还带来的挑战构成了下行压力 [12][14] - 两家提供商均认为数据表明美国消费者出现分化 大量家庭处于表现最佳的层级从而推高了平均分 而另一些家庭则在挣扎 这与K型经济的表现一致 [15][16]