票据发行 - 公司拟公开发行本金总额3000万美元的2027年到期优先票据，若承销商全额行使期权则为3450万美元[8][10][51][95] - 票据年利率为X%，按季付息，从2023年12月31日开始，2027年1月31日到期[51] - 承销商B. Riley Securities有权在30天内额外购买本金总额4500万美元的票据[13] - 公司已申请将票据在纳斯达克全球市场上市，代码为“SWKHL”，若获批，预计在2023年原发行日后30个工作日内开始交易[12][56][155] 赎回条款 - 2025年9月30日至2026年9月30日赎回，赎回价格为本金的102%；2026年9月30日后赎回，赎回价格为本金的100%，均加上应计未付利息[10][51][75][104] - 触发事件发生时，票据持有人可要求公司以100%的本金加应计未付利息回购[10][52][75][113] 财务状况 - 截至2023年6月30日，公司无未偿还债务，现金及现金等价物实际为680.5万美元，总负债实际为1,655.8万美元，股东权益实际和调整后均为27,388.4万美元[51][84][100] - 6月28日签订的信贷协议，提供初始最高本金4,500万美元的循环信贷额度，可在2026年6月28日前申请累计不超8,000万美元的增量增加，最终到期日为2027年6月28日[88] - 截至2023年6月30日，信贷安排下无未偿还金额，信贷协议下有4500万美元可用借款额度[92] 业务情况 - 自专业金融战略实施起至2023年8月5日，与50个不同交易方执行交易，在生命科学领域资助约7.257亿美元的金融产品[29] - 金融应收款业务专注服务低于5000万美元的交易规模市场[28] - 2019年通过收购Enteris BioPharma, Inc.开展制药开发业务[34] 资金用途与限制 - 预计将此次发行的净收益用于一般公司用途，包括未来收购和投资、偿还债务、资本支出和营运资金[53][79][82] - 票据存续期间，新增借款后资产覆盖率需至少达到150%，资产覆盖率低于150%时不得宣布现金股息或购买资本股票[55][136] 风险因素 - 投资票据涉及高度风险，可能遭受本金损失，业务处于竞争激烈的投资市场[11][42] - 可能无法产生足够现金偿还债务，市场利率上升可能导致票据价值下降[69][70][71] - 票据可能无法在纳斯达克上市，即使上市也可能无法形成活跃交易市场[73] 契约相关 - 违约事件发生且持续时，受托人或持有不少于25%未偿还本金的持有人可宣布债券本金及利息立即到期应付[124] - 公司需在财年结束90天内提供经审计年度合并财务报表，财季结束45天内提供未经审计中期合并财务报表[134] - 公司对契约和票据有三种变更类型，包括无需批准、需每个持有人批准、需多数持有人批准的变更[139][141]