公司业绩与股价表现 - 截至周五，SanDisk股价年内飙升163%至626.56美元，自2025年初从西部数据分拆后累计上涨1640% [2] - 公司是2025年标普500指数表现最佳的成分股，并在2026年有望再次成为表现最佳者 [2][6] - 2026财年第二季度业绩远超预期，营收达30.3亿美元，同比增长61%，净利润从一年前的1.04亿美元飙升至8.03亿美元，增幅达672% [2] - 调整后每股收益为6.20美元，远超市场普遍预期的3.62美元，超出幅度达71% [2] - 财报发布后，股价在盘后交易中跳涨14.8%至17% [3] - 公司对第三季度的业绩指引为营收44亿至48亿美元，每股收益12至14美元，均高于市场普遍预期的42.1亿美元营收 [6] 业绩增长驱动因素 - 数据中心收入同比大幅增长，公司的BiCS8 3D NAND技术成功抓住了企业人工智能工作负载的需求 [4] - 公司与铠侠的合资企业提供了先进的内存生产能力 [4] - 高盛的研究指出“大内存紧缺”现象，高带宽内存供应最早要到2028年才会缓解，且2026年或2027年预计不会有新的NAND晶圆产能增加 [5][6] - 内存需求正以每年超过20%的速度扩张，而SanDisk正处于这种供需失衡的中心 [5][6] - 英伟达近期的公告为NAND内存市场带来了更多需求 [5] 市场情绪与行业地位 - 财报的强劲程度让人联想到英伟达在2023年5月那次著名的业绩超预期 [3] - 在Reddit的WallStreetBets论坛上，市场情绪评分在1月31日前达到88至89（非常看涨），一篇关于SanDisk是当前最佳动量交易标的的帖子获得了312个点赞 [4] - 公司被视为人工智能内存短缺背景下的核心受益者 [5][6]