高净值投资者资产配置趋势 - 高净值投资者正将资产从传统股票和债券转向另类投资和现金 高净值投资者（通常指拥有100万美元或以上可投资资产的人）在2024年将其总资产组合的很大一部分配置为现金 根据高盛的一项调查 富裕人士将约20%的净资产配置于现金及现金等价物 [6] 对于拥有100万至500万美元可投资资产的人群 近40%已涉足另类投资 而对于资产超过1000万美元的人群 这一比例高达80% [2] - 市场波动、通胀担忧以及对潜在市场高估的忧虑是推动这一转变的主要因素 美国股市正面临持续的关税担忧和潜在的市场高估问题 [3] 更高的市场波动性和对持续高通胀水平的担忧是资金从股票和债券转移的几个主要原因 [5] 知名投资者动向与策略 - 沃伦·巴菲特在2025年第三季度末将伯克希尔·哈撒韦的现金余额增至3817亿美元 [5] 其策略在动荡的市场背景下取得了成功 去年净资产增长了约210亿美元 [4] - 亿万富翁投资者彼得·蒂尔在2025年第三季度通过其对冲基金Thiel Macro出售了价值约1亿美元的英伟达股票 [4] 英伟达股价在2025年飙升了近35% 但此类超富阶层的举动引发了人们对潜在人工智能泡沫的担忧 [3] 房地产另类投资平台 - **Arrived**：该平台允许投资者以低至100美元的金额投资度假屋或租赁房产的份额 从而获得被动收入 平台由包括杰夫·贝索斯在内的世界级投资者支持 投资者可以浏览经过审查的房产 并获得季度股息 [8][9] - **First National Realty Partners**：该平台为合格投资者提供机构级、以杂货店为核心的商业房地产投资机会 最低投资额为5万美元 投资者可以拥有由全食超市、克罗格和沃尔玛等全国性品牌租赁的房产份额 得益于三重净租赁 投资者无需担心租户成本侵蚀潜在回报 [11][12][13] - **Mogul**：该房地产投资平台提供蓝筹租赁房产的碎片化所有权 为投资者提供月租金收入、实时增值和税收优惠 平台由前高盛房地产投资者创立 精选全国前1%的单户租赁住宅 投资额通常在每处房产1.5万至4万美元之间 平台要求房产即使在最坏情况下也能实现至少12%的回报 平均年化内部收益率为18.8% 现金回报率平均在每年10%至12%之间 [14][15] 艺术品投资平台 - **Masterworks**：该平台允许投资者购买由班克西、毕加索和巴斯奎特等艺术家创作的数百万美元艺术品的碎片化份额 迄今为止 平台已售出25件艺术品 实现的年化净回报率例如14.6%、17.6%和17.8% [17][18] - 艺术品作为资产类别在动荡市场中往往能保持其价值 根据瑞银2025年的一项调查 高净值收藏者平均将约20%的财富配置于艺术品 [16]

文章核心观点 - 一位成功的日内交易员希望将投资领域扩展至房地产 但理财专家建议其采取审慎的过渡步骤 即先购买自住房产 再考虑进行无债务的房地产投资 [1][2][4][5] - 对于希望涉足房地产但不愿承担债务的投资者 可通过私募股权公司投资商业地产 获得稳定长期回报 [6] 人物背景与财务状况 - 人物Zack来自田纳西州纳什维尔 拥有金融学位 毕业后从事专业日内交易 [1] - 其交易业务非常成功 每月净收入在3万至9万美元之间 [1] - 初始交易本金仅为3000美元自有资金 后获得自营交易公司提供资本的机会 可保留70%至90%的利润 同时最小化个人财务风险 [3] - 遵循了Ramsey的理财原则 已还清学生贷款 预留了税款 并建立了坚实的应急基金 目前无债务 拥有5万美元储蓄 [4] 理财专家建议 - 专家认可其财务进展 但敦促其谨慎行事 [4] - 不建议通过负债购买租赁物业或翻新房屋 [5] - 建议首先使用现金或可管理的抵押贷款购买主要自住房产 此为第一步 [5] - 在拥有足够资金可完全无债务进行投资时 再进入房地产投资领域 [5] 替代性房地产投资方案 - 对于希望不承担债务而通过房地产增长财富的投资者 First National Realty Partners提供了一种低风险解决方案 [6] - 该公司是一家专注于商业房地产投资的私募股权公司 可产生稳定的长期回报 [6] - 最低投资额为5万美元 投资者可共享由全食超市、克罗格和沃尔玛等全国性品牌租赁的物业份额 这些品牌为社区提供必需品 [7]