交易概况 - 公司宣布完成一笔8000万美元的剩余权益证券化交易[1] - 该交易涉及向合格机构买家发行8000万美元资产支持票据，票面利率为10.25%[2] - 票据由四笔CPS证券化（2022年4月至2023年4月发行）的剩余权益，以及一家CPS持有多数股权的附属公司（MOA）80%权益作为担保，该MOA持有三笔CPS证券化（2023年7月至2026年4月发行）的剩余权益[2] - 部分收益用于全额偿还2024年3月发行的较高票息剩余权益融资票据，此前交易中担保的剩余权益现用于本次交易[2] 交易结构细节 - MOA权益包括每笔相关证券化底层利差账户中存款金额的80%，以及每笔相关证券化超额抵押的80%[3] - 超额抵押定义为相关应收款未偿本金余额减去证券化相关票据未偿本金余额的差额[3] - 在每个月度付款日，票据将按票面利率支付利息，必要时进行本金支付以维持指定的最低抵押比率[3] 发行性质 - 该交易为私募证券发行，未根据1933年证券法或任何州证券法进行注册[4] - 所有证券已售出，此公告仅为记录用途[4] 公司业务描述 - 公司是一家独立的专业金融公司，为有信用问题或信用记录有限的个人提供间接汽车融资[5] - 公司主要从特许汽车经销商处购买以较新型二手车及少量新车为担保的零售分期付款销售合同[5] - 公司主要通过证券化市场为这些合同购买提供长期资金，并在合同存续期内进行服务管理[5]