业绩总结 - 2022 - 2024财年及2025年3月31日止六个月营收分别为1.364亿、1.637亿、1.822亿、1.079亿港元（1390万美元）[50][186] - 2022 - 2024财年及2025年3月31日止六个月净利润分别为830万、980万、1070万、亏损450万港元（50万美元）[51][186] - 2022 - 2024财年及2025年上半年政府补助分别为350万、60万、10万、9824港元（1263美元）[174] - 2022 - 2024财年及2025年上半年净汇兑损失/收益分别为9.6028万、0.5百万、0.3百万、0.1百万港元（1.2856万美元）[183] 用户数据 - 2022 - 2024财年及2025年3月31日止六个月分别有319、351、352和328个经常性客户，分别占总客户数约72.7%、79.8%、81.5%和89.1%[108] 未来展望 - 公司拟保留资金和盈利用于业务运营和扩张，可预见未来不预期宣派或支付股息[22] - 公司计划通过收购和投资扩大业务，已提交327份标书和报价，总估计合同价值3010万美元[52] - 公司预计本次发行后短期内不支付股息，投资者靠A类普通股价格上涨获回报[63] 新产品和新技术研发 - 公司“SUNGATE”停车场系统内部开发包括实时空位检查、车位预订等功能[53] 市场扩张和并购 - 2019年7月收购Fortune Jet 100%股权，11月转让10.0%股权，2023年3月又购回10.0%股权[73] 其他新策略 - 公司拟发售最多600万个单位，假设公开发行价为每个单位6.10美元，发售规模最多为3660万美元[104] - 公司预计发售扣除费用后净收益约2520万美元，用于境内外子公司日常运营[105]

业绩总结 - 2021财年总营收1.176亿港元（1500万美元），2022财年增至1.364亿港元（1740万美元），增长16.1%[46] - 2022年3月31日止半年总营收6990万港元（890万美元），2023年同期增至9700万港元（1240万美元），增长38.8%[46] - 2021财年净收入600万港元（80万美元），2022财年增至830万港元（110万美元），增长37.0%[46] - 2022年3月31日止半年净收入290万港元（40万美元），2023年同期增至1010万港元（130万美元），增长245.3%[46] - 2023财年预计营收1850万美元至2150万美元，较2022财年增长约6.4%至23.7%[85] - 2023财年预计收入成本1450万美元至1680万美元，较2022财年增长约17.1%至35.7%[85] - 2023财年预计运营费用320万美元至360万美元，较2022财年下降12.8%至22.5%[85] - 2021、2022财年及2023年上半年，公司收入分别为1.176亿港元、1.364亿港元和9700万港元，净收入分别为600万港元、830万港元和1010万港元[196] 用户数据 - 2023财年有300至400个定期客户，11000至12000名相关职业培训课程学生[85] - 2021、2022财年及2023年上半年，公司分别有333、319和281个重复客户，占总客户数的87.4%、72.7%和81.7%[104] - 2021、2022财年及2023年上半年，重复客户贡献的安全工程服务收入分别占93.5%、80.9%和73.7%，安全警卫和筛查服务收入分别占98.6%、74.2%和88.4%[104] 未来展望 - 公司计划通过收购和投资扩大业务规模，增强在安保相关工程服务行业的竞争力[47] - 公司预计发行后在可预见的未来不会支付股息[59] 新产品和新技术研发 - 公司计划为“SUNGATE”品牌停车场系统增加实时空位检查等功能[49] 市场扩张和并购 - 公司通过收购Fortune Jet，在香港提供安保和筛查服务及相关职业培训服务[45] 其他新策略 - 公司实施了内部现金管理政策，要求财务人员核实文件并经主管批准后付款[18] 发行相关 - 公司拟公开发行1250000股普通股，发行价预计在每股4.00美元至5.00美元之间[10] - 董事长兼首席执行官陈明德先生目前持有约75.1%的已发行和流通普通股总投票权，本次发行完成后预计持有约68.1%[11] - 承销折扣和佣金为每股7%（承销商引入投资者）和4%（公司引入投资者），非责任费用津贴为本次发行总收益的0.5%[23] - 公司将向承销商代表发行补偿认股权证，可在本次发行销售开始日期起五年内行使，有权按公开发行价格购买本次发行股份数量的5%[23] - 承销商获授30天选择权，可额外购买最多187,500股普通股[23] - 预计此次发行净收益约350万美元，承销商全额行使选择权则约为430万美元[100] 监管相关 - 公司认为无需获得中国证监会的许可进行普通股在纳斯达克的交易或本次发行，原因包括无中国内地子公司和业务等[15] - 公司认为无需接受中国国家互联网信息办公室的网络安全审查，因其业务不涉及大量中国内地个人信息等[16] - 公司认为因其收入水平和暂无收购计划，无需接受中国反垄断执法机构的合并控制审查，收购目标在中国收入需超4亿人民币[16] - 若PCAOB连续两年无法完全检查公司审计师，公司证券可能被禁止交易，纳斯达克可能决定将其摘牌[20] - 《加速外国公司问责法》将触发《外国公司问责法》禁令所需的连续未检查年数从三年减至两年[20] 风险相关 - 公司业务受香港政治经济状况、法律法规等多种风险因素影响[51][53][55][56] - 中国政府近期监管行动对公司目前业务、财务状况和经营成果无重大影响，但若监管重点转向公司所在行业，可能产生影响[58] - 若公司及子公司需按中国法律就此次发行向相关部门申请许可、批准或完成备案程序，可能面临罚款等制裁[58] - 公司业务面临人力短缺、成本增加、客户付款、供应商供应等风险，可能影响业务和财务状况[125][128][137][139] - 公司多业务结构面临多行业风险，管理不善可能影响业务和财务状况[144] - 公司业务可能面临员工或第三方的杂项诉讼索赔，影响声誉和财务状况[153] - 公司业务运营依赖关键人员，人员流失或难吸引人才会产生不利影响[155] - 公司可能无法从客户处收款，导致应收账款减值损失[161] - 公司紧急安全系统维护服务未签订正式书面协议，可能影响运营和财务状况[163] - 公司参与政府项目可能面临公众关注、项目延迟和付款延迟等风险[168] - 公司若未满足合同要求或服务质量标准，可能需支付赔偿和额外成本[169] - 香港当地条件变化，如疫情、经济和政治环境等，可能对公司业务产生不利影响[172] - 规则、行业标准和技术创新变化可能影响公司运营[200] - 无法确保公司能适应新监管要求[200] 其他 - 公司已申请将普通股在纳斯达克资本市场上市，股票代码为“SUGP”[10] - 公司是开曼群岛豁免有限责任公司，通过香港子公司开展业务[21] - 公司是综合安全相关服务公司，主要在香港提供安全相关工程服务[42] - 公司已提交220份标书和报价，总估计合同价值为3700万美元，涉及提供安保相关工程服务[48] - 公司自1998年成立以来，为超300家客户提供安保系统服务，部分主要客户合作超10年[43][44] - 公司董事和高管在发行完成后将合计拥有已发行普通股总投票权的72.91%[59] - 公司在香港运营的业务获得多项许可证，如Shine Union的安全公司（III类）牌照有效期为2020年12月30日至2025年12月29日[65] - 截至招股说明书日期，公司是超13个香港政府部门的批准供应商和/或承包商[120] - 公司在香港有3个注册商标[148] - 2021、2022财年和2023年上半年，公司分别获得政府补助100万港元、350万港元和60万港元[183] - 2021、2022财年和2023年上半年，公司分别获得香港政府补贴70万港元、330万港元和40万港元[184] - 截至2021年9月30日、2022年9月30日和2023年3月31日，集团在香港金融机构的存款分别为3110万港元、2520万港元和2380万港元，未受保护现金分别为2850万港元、2290万港元和2210万港元[187] - 2021、2022财年和2023年上半年，公司保险费用分别约为70万港元、90万港元和60万港元[190] - 2021、2022财年和2023年上半年，公司因外汇波动分别录得净汇兑收益13,794港元、净汇兑亏损96,028港元和净汇兑收益276,158港元[193] - 2021、2022财年和2023年上半年，公司融资成本分别为20万港元、10万港元和36,798港元[196] - 2021、2022财年和2023年上半年，Shine Union分别宣布分红1650万港元、2530万港元和0，Fortune Jet分别宣布分红50万港元、40万港元和0[198] - 2021、2022财年和2023年上半年，公司分别向股东宣布分红1700万港元、800万港元和0[198] - Shine Union在2021财年宣布的1650万港元股息全部以现金结算，2022财年宣布的2530万港元股息中，760万港元在该财年以现金结算，剩余1770万港元与SU Investment的应收款项相抵[198]

发行与股权 - 公司拟公开发行1,250,000股普通股，发行价预计每股4.00 - 5.00美元[9] - 董事长兼CEO发行前持股约75.1%，发行后预计约68.1%（假设承销商不行使超额配售权）[10] - 发行后董事和高管将合计拥有72.91%的已发行普通股总投票权[57] - 本次发行股份125万股，若承销商行使期权则为143.75万股，发行前流通股1200万股，发行后为1325万股或1343.75万股（行使期权）[92] 上市相关 - 公司预计在纳斯达克资本市场上市，股票代码“SUGP”[9] - 公司认为在纳斯达克上市和交易普通股无需中国证监会批准，但不能保证监管机构结论一致[65] 业绩数据 - 2021财年至2022财年，总收入从1.176亿港元（1500万美元）增长16.1%至1.364亿港元（1740万美元）[44] - 2022年3月31日至2023年3月31日六个月内，总收入从6990万港元（890万美元）增长38.8%至9700万港元（1240万美元）[44] - 2021财年至2022财年，净收入从600万港元（80万美元）增长37.0%至830万港元（110万美元）[44] - 2022年3月31日至2023年3月31日六个月内，净收入从290万港元（40万美元）增长245.3%至1010万港元（130万美元）[44] 股息情况 - 2021年、2022年及2023年上半年，公司分别宣布派付股息1700万港元、800万港元和0港元[18] - 公司预计本次发行后在可预见的未来不会支付股息[57] 业务范围 - 公司通过子公司在香港提供安全相关工程、安保和筛查及相关职业培训服务[40] 市场与客户 - 公司与超300家客户有业务关系，部分主要客户合作超10年[42] - 截至招股书日期，公司已提交243份标书和报价，总估计合同价值3840万美元[46] 发展策略 - 公司计划通过收购和投资扩大业务规模，提升竞争力[45] 新技术研发 - 公司“SUNGATE”停车场系统内部开发有实时空位检查、车位预订等预期功能[47] 财务相关 - 承销折扣和佣金为每股7%（承销商引入投资者）和4%（公司引入投资者），非责任费用津贴为发行总收益的0.5%[22] - 假设发行价4.5美元/股，预计发行净收益约350万美元，若承销商全额行使期权则约430万美元[92] - 发行净收益约21.5%用于深化安防工程服务渗透，6.0%用于加强开发和提升品牌，13.5%用于扩展安保服务，8.5%用于扩展职业培训服务，40.0%用于战略收购和投资，10.5%用于一般营运资金[92] 风险因素 - 中国政府监管行动可能对公司业务、证券发行和股价产生重大影响[11][15] - 公司业务运营集中在香港，易受当地法律、经济、政治环境、不可抗力等因素影响[166] - 公司可能无法吸引和留住高级管理层和合格员工，影响业务运营和扩张[150][151] - 公司业务可能面临安全漏洞、盗窃等事件，导致赔偿和声誉受损[152] - 公司可能无法从客户处收回款项，产生应收款减值损失[154] 法规政策 - 《加速外国公司问责法案》将非检查年限从三年减至两年，若PCAOB连续两年无法完全检查公司审计师，公司证券可能被禁止交易和摘牌[67] - 《竞争条例》自2015年12月实施，公司可能面临合规困难、法律成本及违规罚款等问题[194]