股票发行 - 公司拟发售最多776,398股普通股、776,398份预融资认股权证和776,398份F系列普通股认股权证，另有最多46,584股普通股的配售代理认股权证[8] - 假设的普通股和F系列普通股认股权证的组合公开发行价为每股6.44美元，预融资认股权证和F系列普通股认股权证的组合公开发行价为每份6.4399美元[8][9] - 若购买者在此次发行后与其关联方和特定相关方合计实益拥有公司已发行普通股超过4.99%（或9.99%），可购买预融资认股权证代替普通股[9] - 此次发行将于2024年3月1日结束，除非公司提前决定终止[10] - 公司聘请H.C. Wainwright & Co., LLC作为独家配售代理，配售代理将尽最大努力安排销售证券[11] - 公司同意向配售代理支付现金费用，为此次发行筹集的总收益的7.0%[17] - 公司同意向配售代理发行认股权证，可购买数量为此次发行的普通股数量的6.0%，行使价为每股8.05美元[17] 业绩数据 - 公司自九年前首次产品销售以来，年销售额从2013年约100万美元增长至2022年约9500万美元[38] - 2023年9月30日止三个月收入为2063.0207万美元，较2022年同期减少961.5044万美元，降幅31.8%；九个月收入为5972.2486万美元，较2022年同期减少563.1165万美元，降幅8.6%[68] - 2023年Q4未经审计收入为2430万美元，较2022年Q4的3000万美元减少20%[68][70] - 截至2023年9月30日财季，公司累计亏损约1.732亿美元，净亏损约2820万美元，九个月经营活动净现金使用约410万美元[65] - 2022年12月31日财年，累计亏损约1.45亿美元，净亏损约3930万美元，全年经营活动净现金使用约3730万美元[65] 未来展望 - 公司预计2024财年第三季度产生正经营现金流，2023年前三季度SG&A费用减少约210万美元，降幅14%[43] - 假设此次发行净收益约420万美元（总收益500万美元），可满足未来六个月资本需求；约303万美元（总收益375万美元），可满足未来五个月需求；约187.5万美元（总收益250万美元），可满足未来四个月需求；约71.8万美元（总收益125万美元），可满足未来三个月需求[69] 新产品研发 - 2023年1月公司在手持螺丝刀领域推出超40个新SKU[44] - 2023年1月公司在手持扳手领域推出超20个新SKU[46] - 2023年2月公司推出含超40个SKU的钳子和夹具新系列，面向超18900个全球店面和在线平台销售[46] - 2023年10月公司推出StackTech产品线，初始推出超25个SKU[46] 市场扩张 - 2023年1月公司与Sodimac扩大分销协议，智利等国门店初始上架15个SKU，线上市场引入23个SKU[46] - 2023年8月公司在欧盟与两大零售集团合作扩大分销，在英国通过与两家公司合作进入超1200个零售网点[46] - 公司产品已入驻劳氏、家得宝等，正寻求在欧美、南美、中东等全球市场增长销售[62] - 公司正与家得宝加拿大、Do It Best等国内外主要零售商进行产品线审查和讨论，预计短期内新增至多三家主要零售商及若干分销商和私人零售商[64] 其他信息 - 2024年1月2日公司进行65比1的反向股票拆分并开始交易，授权股数和普通股面值不变[42] - 公司产品除建筑市场外，还面向DIY和家居改善市场，美国超1.3亿套住房需定期投资以抵消正常折旧[61] - 公司产品战略是开发多品类产品线，业务战略包括技术创新、产品选择广泛、响应迅速、客户服务优和价值定价等要素[58][60] - 公司竞争对手包括史丹利、密尔沃基和得伟等，它们资源更丰富，公司财务状况和经营成果可能受行业整体毛利率下行压力不利影响[56][57] - 公司产品由位于中国、印度和菲律宾的工厂制造，与制造商关系中断或无法从其获取产品，可能对业务和经营结果产生不利影响[110] - 公司已识别出财务报告内部控制存在重大缺陷，可能继续对准确及时报告经营结果和财务状况的能力产生不利影响[111] - 公司将投入资源整改财务报告内部控制重大缺陷，但无法保证措施有效[114] - 公司IT系统安全可能受威胁，机密信息有泄露风险，或对业务造成重大不利影响[116] - 产品责任索赔和其他诉讼可能影响公司声誉、财务状况、经营成果和现金流[119] - 2023年7月7日，公司收到纳斯达克通知，因2023年5月23日至7月6日连续30个交易日收盘价低于每股1美元，未满足最低出价规则[96] - 2024年1月17日，公司收到纳斯达克通知，2024年1月2日至16日连续10个工作日收盘价达到或超过每股1美元，重新符合最低出价规则[100] - 2019年美国专利商标局授予两项设计专利，有效期15年，预计近期还有三四个专利获批[186]