财务数据和关键指标变化 - 公司在2024年第四季度实现了20%的净利润同比增长,每股收益达到1.80美元,同比增长23% [7] - 2024财年全年每股收益为7.66美元,同比增长51% [7] - 公司在2024财年共回购了约9700万美元的普通股,平均价格为38.18美元 [7] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司贷款总额在2024年6月30日达到192亿美元,较上一季度增长2.7%,同比增长16.9% [5][6] - 公司贷款收益率在2024年第四季度为8.55%,较上一季度下降10个基点,同比上升104个基点 [8] - 公司新发放的贷款利率为:单一家庭抵押贷款8.1%、多户家庭8.5%、商业及工业贷款9%、汽车贷款10.4% [8] - 公司商业房地产贷款表现良好,贷款平均贷款价值比为40%,零售和办公物业贷款的平均贷款价值比分别为46%和35% [9] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司存款在2024年第四季度增加了2.56亿美元,主要来自于无息存款的增长 [11] - 公司无息存款在2024年6月30日达到30亿美元,较上一季度增加2.2亿美元 [11] - 公司存款组合中,消费者和小企业存款占62%,商业现金、财资管理和机构存款占18%,商业专项存款占10%,Axos信托服务占6%,Axos证券占4% [11] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司继续加强在财资管理团队的投资,以支持贷款组合向更多商业及工业贷款的转型,这些贷款带来更多的活期存款 [20][21] - 公司正在利用人工智能技术提升运营效率,如利用聊天机器人解决80%的客户服务电话 [26][27] - 公司正在加强数据基础设施建设,为未来更广泛应用人工智能做准备 [27] - 公司在评估各种有机和非有机增长机会,将保持对资本部署的谨慎态度 [15] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为贷款市场环境相对一般,贷款利差有所收窄,但公司仍有望实现单位数到低双位数的有机贷款增长 [51][52][54] - 管理层表示,公司将继续谨慎管理信用风险和利率风险,适当减少一些风险较高的贷款业务 [8][54] - 管理层对公司的资本和流动性状况表示满意,认为这将有利于公司在2025财年维持高于目标的净息差和收益率 [15] 其他重要信息 - 公司在2023年12月从FDIC收购了12.5亿美元的贷款组合,该交易预计将在2025财年为公司带来30-40个基点的净息差提升 [12] - 公司证券托管业务的存款余额为13亿美元,其中7.5亿美元在公司资产负债表上,5.5亿美元在合作银行 [13] - 公司证券托管业务的资产管理规模为357亿美元,较上季度略有增加,新增资产管理规模为2.56亿美元 [14] 问答环节重要的提问和回答 问题1 David Feaster 提问 询问公司在存款业务方面的举措和成果 [19][20][21] Greg Garrabrants 回答 公司一直在加强财资管理团队的投资,以支持贷款组合向更多商业及工业贷款的转型,这些贷款带来更多的活期存款 [20][21] 问题2 Gary Tenner 提问 询问公司证券托管业务的存款费收入情况 [29][30][32][33] Greg Garrabrants 回答 公司认为证券托管业务的存款费收入已经接近底部,未来有望逐步恢复增长,但短期内仍受到一些一次性因素的影响 [30][32][33] 问题3 Andrew Liesch 提问 询问公司商业房地产贷款相关的监管问题 [40][41][42] Greg Garrabrants 回答 公司不会对任何监管调查提供协助,但会继续关注并回应相关质疑,维护公司利益 [42]