财务数据和关键指标变化 - 第二季度营收2.46亿美元，同比增长15%，处于指引高端，抵消了3个百分点的外汇逆风影响 [25] - 净留存率为112%，环比上升100个基点，同比上升600个基点，年化全流失率从去年的5%改善至3%，预计全年净留存率大致保持一致，全流失率在3% - 4% [27] - 毛利率为76.2%，同比上升170个基点，毛利润为1.87亿美元，同比增长17%，超过营收增长率200个基点 [27] - 运营收入增长21%至5300万美元，运营利润率为21.7%，同比上升110个基点 [28] - 实现首个季度GAAP净利润100万美元，去年同期为亏损900万美元；非GAAP摊薄每股收益为0.28美元，同比增长33%，受外汇逆风影响为负0.03美元 [28] - 2023财年上半年自由现金流为1.09亿美元，高于去年同期且超预期；第二季度运营现金流为2800万美元，去年同期为4500万美元；自由现金流为1800万美元，去年同期为3000万美元；资本租赁付款为800万美元，低于去年同期的1300万美元 [28][29] - 预计2023财年资本支出和资本租赁付款合计约占营收的5%，第三季度约占营收的5%，去年同期为6% [29] - 第三季度预计营收2.5 - 2.52亿美元，同比增长最高达13%，预计外汇影响约4%；非GAAP运营利润率约23%，同比改善230个基点；非GAAP每股收益在0.29 - 0.30美元，GAAP每股收益在0.01 - 0.02美元 [32][33] - 2023财年全年维持营收预估在9.92 - 9.96亿美元，同比增长最高达14%，预计外汇逆风对营收增长的影响约4个百分点；非GAAP运营利润率约22.5%，同比改善270个基点；非GAAP每股收益提高至1.13 - 1.16美元，GAAP每股收益预计在 - 0.03 - 0美元，外汇影响约0.19美元；预计外汇逆风对账单增长的影响约6个百分点，报告的账单增长率预计略低于营收增长率，按固定汇率计算两者大致一致 [33][34] 各条业务线数据和关键指标变化 - 内容云平台需求高，第二季度达成86笔年度收入超10万美元的交易，同比增长16%，这些大交易的套件附加率为72% [26] - 约40%的营收来自购买套件的客户，较去年的28%提高了12个百分点 [26] - 第二季度末剩余履约义务（RPO）为11亿美元，同比增长14%，受外汇影响为负7个百分点，预计未来12个月确认超60%的RPO [26] - 第二季度账单为2.35亿美元，同比增长10%，高于预期的中个位数增长，受货币逆风影响6个百分点，按固定汇率计算账单增长率为16% [27][40] 各个市场数据和关键指标变化 - 约三分之一的营收来自美国以外市场，美元走强对第三季度和2023财年全年营收增长造成外汇逆风影响 [31][32] - 日本市场表现良好，套件附加率持续提高，业务在外汇逆风及宏观因素下仍具韧性 [70] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 内容云战略成功，契合混合工作方式、企业数字化转型、数据安全合规隐私三大未来工作趋势，帮助企业降低IT成本和复杂性，简化业务运营 [11][14] - 持续扩展内容云平台功能，第二季度推出Box Relay、Box Sign和API增强功能，未来将在安全合规、工作流协作、开放平台和合作伙伴集成方面加倍投入，10月BoxWorks将发布重大产品更新 [17][20] - 执行“落地并拓展”的市场策略，优化定价和包装，Enterprise Plus套件在第二季度的套件交易中占比超80%，客户采用率加速，提高了销售效率、总账户价值、净留存率和毛利率 [22][23] - 行业内企业面临遗留企业内容管理、存储、电子签名、工作流和协作工具碎片化问题，每年花费数千亿美元，Box内容云可解决这些问题 [13][14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管宏观环境复杂，但公司仍有望实现2023财年加速年度营收增长、扩大运营利润率和审慎分配资本以优化股东回报的三个关键财务目标 [25] - 公司专注于盈利性增长，内容云平台受客户欢迎，业务势头良好，有信心在维持全年营收指引的同时提高每股收益指引 [10][35] - 预计2023财年营收增长加自由现金流利润率目标达37%，较去年的33%提高400个基点 [35] 其他重要信息 - 10月6 - 7日将举办BoxWorks活动，投资界可参加，届时将分享内容云愿景，展示重大产品进展和合作伙伴公告，还将举办投资者产品简报会 [36] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 账单增长超预期的主要来源 - 企业和中小企业部门的账单表现都很强劲，且包含了比预期高2个百分点的6个百分点外汇影响 [39] 问题2: 按固定汇率计算的账单增长率 - 按固定汇率计算，账单增长率为16% [40] 问题3: 哪些特定行业有增长势头 - 金融服务、生命科学、制造业、科技行业等多个行业需求健康，并非某一特定行业推动结果 [42] 问题4: 是否受到宏观环境影响 - 第二季度宏观影响不明显，虽客户面临宏观挑战，但平台可帮助客户简化业务、降低内容管理技术总体拥有成本和提高业务效率；销售周期无明显异常趋势，过去一年交易周期相对稳定 [44][45][46] 问题5: 销售生产力情况及Box Sign、Canvas等新功能的价值销售情况 - 企业和中小企业部门的销售团队生产力持续提升，因过去几年生产力趋势良好，今年销售团队规模以低至中个位数百分比增长；Canvas将于今秋和冬季推出，是前瞻性产品，客户很期待；Box Sign需求旺盛，强化了平台价值 [50][51] 问题6: 今年剩余时间的招聘和利润率提升的关键因素 - 密切关注各细分市场和地区的销售团队生产力趋势，审慎控制费用，投资高杠杆领域，继续在低成本地区（如波兰）推动公司增长 [53] 问题7: 在当前宏观环境下，Box为客户节省成本的情况及与几年前的对比 - 如今Box具备电子签名、工作流、高级数据安全和合规等功能，成为更具战略性和综合性的供应商，能替代客户组织内数十种不同技术；在与客户的日常沟通中，都在寻找帮助客户节省成本的方法；与几个月前相比，与客户的沟通中，成本节省的话题增多，CFO更关注支出项目，公司也提供更多价值提案 [56][57][59] 问题8: 解锁7倍座位扩张机会的最大因素 - 产品路线图方面，安全合规（如Box Shield）、协作和工作流（如Box Canvas、Box Notes更新）、Box Sign、API集成等功能的提升会增加客户增加座位的可能性；市场策略方面，定价和包装（如Enterprise Plus和高效的企业许可协议结构）有助于推动座位扩张 [64][65][66] 问题9: 日本市场的业务表现、需求环境、套件附加率及未来机会 - 日本市场表现良好，套件附加率持续提高，渠道合作伙伴积极推广Enterprise Plus，业务在外汇逆风及宏观因素下仍具韧性 [70] 问题10: Box Sign的成功对并购的影响及未来可添加到平台的内容和私募市场估值看法 - Box Sign是成功的并购案例，公司有较强意愿复制成功，但倾向于先进行有机开发，当需要加速进入某一市场趋势时会进行有针对性的并购；私募市场估值有较大调整，但对公司并购策略无直接影响，公司专注于能加速产品路线图的团队和技术 [72][73][74] 问题11: 2023年外汇逆风与上季度指引的对比 - 预计全年营收增长受外汇逆风影响约4个百分点，上季度预期为3个百分点，季度环比增加1个百分点 [77] 问题12: 80%新业务是否为Enterprise Plus及客户升级提价的空间 - 第二季度销售的套件交易中，超80%为Enterprise Plus；目前约40%的营收来自套件客户，未来有很大提升空间，客户升级为套件后也有较大扩张机会，包括提价和提高平均合同价值 [79][80]