财务数据和关键指标变化 - 2024财年第二季度年度合同价值（ACV）为9.14亿美元，同比增长9.6%，环比增长1.8%，受一笔约540万美元的大型续约延迟影响，增长减少约0.6个百分点，预计该交易将在第三季度完成 [7][27] - 第二季度总预订量为2.334亿美元，同比下降3.9% [28] - 第二季度总收入为2.57亿美元，同比增长5.9% [28] - 非GAAP基础上，第二季度运营收入为8900万美元，非GAAP运营利润率为34%，去年同期非GAAP运营收入为8700万美元，非GAAP运营利润率为36% [28] - 第二季度非GAAP净收入为8800万美元，即每股1.37美元，去年同期非GAAP净收入为2300万美元，即每股0.35美元 [29] - 季度末现金及现金等价物约为1.31亿美元，本季度根据3亿美元的股票回购授权回购了约37.5万股，花费7200万美元，年初至今已回购约95.5万股，花费1.86亿美元 [30] - 第二季度运营现金流为3000万美元，自由现金流为2900万美元，去年同期运营现金流为5000万美元，自由现金流为4800万美元 [30] 各条业务线数据和关键指标变化 数字电网管理（DGM） - 上半年表现出色，受益于产品和解决方案的关键任务性质以及强劲的需求环境 [10] - 过去12个月，DGM的定期软件管道增长了近500%，大多数客户接受定期软件 [39] 地下科学与工程套件（SSE） - 财年上半年表现符合预期，受益于强劲的资本支出环境和可持续性驱动的新用例 [12] - 第二季度与亚洲一家国家石油公司达成一笔大交易 [13] 工程套件 - 财年上半年实现多年来最强劲的增长，传统上游市场和可持续性相关用例的强劲资本支出趋势推动了EPC和业主运营商的更多使用 [14][15] - 第二季度与一家新的EPC公司达成一笔大规模交易 [15] 制造和供应链套件（MSC） - 2024年上半年业绩反映了化工市场的持续疲软以及续约延迟的影响 [17] 资产绩效管理套件（APM） - 第二季度与一家大型全球制药公司达成合作，在其欧洲一家制造工厂实施Mtell产品 [18] 各个市场数据和关键指标变化 - 石油和天然气资本支出与去年基本持平或略有增长，增幅约为5% - 10% [58] - 炼油客户的资本支出与以往和去年持平 [58] - 化工市场预计在2024年全年仍将处于疲软状态 [58] - 公用事业公司为实现全球电气化和应对可再生能源接入电网的复杂性，资本支出不断增加 [59] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于通过与客户合作和共同创新，加速可持续性用例的开发，以支持能源转型 [20] - 公司承诺到2045年实现净零排放，未来12 - 24个月内制定脱碳计划，到2030年实现范围1和2的净零排放，到2045年实现范围1 - 3的净零排放 [22] - 公司推出V14软件更新，包括增强工业AI、进一步的OT数据集成和更多可持续性功能，以推动业务增长 [22] - 公司与艾默生的商业合作协议聚焦特定领域，包括制药和艾默生优势领域以及非传统行业，有望在未来取得更好成果 [56] - 在各个业务领域，公司凭借产品优势、技术创新和客户关系，不断取代竞争对手，赢得市场份额 [11][13][15][63] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观环境和产品需求在大多数终端市场保持强劲，公司对实现2024财年ACV增长至少11.5%的目标充满信心 [8][9] - 预计第三季度ACV将实现中高个位数（3%左右）的环比增长，第四季度自由现金流略高于第三季度，2024财年收入线性与2023财年相似 [26][32] - 公司对DGM、SSE和工程套件的未来表现持积极态度，认为这些业务将在下半年推动增长 [38][39][40] 其他重要信息 - 公司将参加2月的Wolfe投资者会议和3月的KeyBanc新兴技术峰会 [83] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：ACV增长后半程加权的信心来源以及目标是否为最低值 - 公司目标是ACV增长至少11.5% 信心源于管道业务量增长、DGM和SSE业务转型成果、工程套件持续增长以及扩大的销售团队 [37][38][40][41] 问题2：与沙特阿美的合作以及其减产对公司的影响 - 沙特阿美是重要客户，减产不改变公司对其业务展望，全球油气公司为维持产量需投入大量资本支出，公司对中东市场仍持乐观态度 [44] 问题3：排除延迟续约交易后，ACV后半程增长是否符合预期 - 若将该交易放回第二季度，后半程增长仅高出几个百分点，影响不大 [48] 问题4：DGM业务的实施能力是否能满足需求 - 公司持续建设实施服务合作伙伴网络，并在其他地区组建团队和发展合作关系，有信心满足需求 [50] 问题5：延迟续约合同的行业和地理信息以及完成续约的信心来源 - 出于保密原因不透露具体信息 该交易价值约540万美元 目前已完成约四分之三的流程，预计第三季度完成 [53][54] 问题6：与艾默生商业合作协议的近期行业重点 - 合作聚焦特定领域，包括制药和艾默生优势领域以及非传统行业，努力已见成效，未来有望更好 [56] 问题7：全球资本支出情况以及与去年的比较 - 油气、炼油资本支出与去年基本持平或略有增长 化工市场预计全年疲软 公用事业为应对电网升级和可再生能源接入，资本支出增加 [58][59] 问题8：排除化工交易延迟影响后，管道业务后半程加权的具体领域 - 未确认延迟交易是否为化工交易 但该交易影响了MSC套件上半年表现，预计下半年MSC套件表现将增强，工程业务有望弥补可能的不足 [65] 问题9：延迟续约对ACV的影响以及下半年增长的信心来源和对DGM业务增长贡献目标的看法 - 延迟续约与宏观环境和需求无关，是客户内部和行政问题 公司对下半年增长的信心源于管道业务、各业务线优势和扩大的销售团队 DGM业务增长贡献目标为2.5个百分点，有望超额完成 [71][73] 问题10：延迟续约对自由现金流的影响 - 延迟续约对自由现金流有影响，涉及ACV金额约540万美元，预计该交易将在第三季度完成并在下半年收款 [74] 问题11：销售能力扩张情况以及对成交率的假设 - 销售投资主要用于DGM业务扩张、高速销售团队和Heritage AspenTech团队的解决方案顾问 预计Q3、Q4成交率保持在历史范围内以实现增长目标 [77][78][82] 问题12：销售团队招聘是否仍在增加或未来是否有进一步扩张计划 - 2024财年销售团队扩张基本完成，预计将看到管道业务和成交率的提升 2025财年将考虑对DGM销售组织和其他领域进行适度投资 [80][81]