财务数据和关键指标变化 - 年初至9月平均盈利资产增长5.3%，期末总贷款（不含PPP贷款）增长7.4% [5] - 存款成本从2020年第四季度末的29个基点降至2021年第三季度末的8个基点 [6] - 第三季度摊薄后每股收益0.42美元，高于上一季度的0.34美元；税前拨备前收入3070万美元，较上一季度增长31% [6] - 第三季度税前拨备前平均资产回报率为1.5%，较上一季度增加30个基点 [7] - 与上一季度相比，收入增长7%，非利息支出下降，调整后效率比率从66%改善至60% [12] - 第三季度普通股股东可获得的净利润为2140万美元，即摊薄后每股0.42美元；上一季度为1730万美元，即摊薄后每股0.34美元 [15] - 第三季度净利息收入增加310万美元，非利息收入增加130万美元，总营收增加450万美元或7% [17] - 净利息收益率为3.28%，较上一季度上升1个基点 [17] - 生息资产收益率降至3.73%，平均贷款收益率下降12个基点至4.18% [18] - 平均资金成本下降8个基点至49个基点，平均存款成本降至15个基点 [18] - 非利息支出较上一季度减少120万美元，有效税率为27.2%，上一季度为25.6% [19][20] - 第三季度总资产增加2.513亿美元至83亿美元，贷款总额增加2.43亿美元或4.1% [20] - 存款增加3.37亿美元，非利息存款占比从29%升至32% [21] - 证券投资组合减少5000万美元至13亿美元，CLO投资组合减少3500万美元 [22] - 非执行贷款减少570万美元至4560万美元，逾期贷款增加1010万美元至4510万美元 [23][24] - 第三季度信贷损失拨备为负110万美元，信贷损失准备金总额为7880万美元，拨备覆盖率为1.26% [25] - 普通股一级资本充足率为10.89% [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第三季度新增贷款8.64亿美元，贷款发放总额7.63亿美元，年化贷款增长率为16%（不含PPP贷款） [8] - C&I贷款组合较上季度末增长6.6% [8] - 医疗保健业务贷款承诺在第三季度超过3.3亿美元 [10] - 娱乐金融业务有超过7500万美元的承诺，并有望在未来几年实现增长 [9] - 第三季度新开DDA账户带来8830万美元低成本存款，实现连续第九个季度增长 [11] - 非利息存款较上季度末增长超16%，占总存款约32% [11] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司2021年战略目标包括保持资产质量和资本、增加盈利资产和贷款、降低存款成本、提高净息差、稳定费用水平和实现运营杠杆，目前已全部实现 [4][5] - 投资金融科技公司Finexio，作为扩大支付能力和服务的多管齐下战略的一部分 [13] - 完成对Pacific Mercantile Bancorp的收购，预计2022年初实现成本节约，加速盈利能力提升 [6][14] - 公司专注加州市场，吸引了大量银行人才，形成了强大的招聘渠道 [29] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 进入第四季度，贷款和存款渠道保持强劲，预计积极趋势将持续，推动运营杠杆和盈利能力提升 [27] - 公司有多个与经济状况无关的催化剂，包括存款重新定价、赎回优先股、收购带来的收益和吸引优秀人才，有望继续实现盈利增长 [27][28] 其他重要信息 - 系统转换计划于11月中旬进行，预计大部分成本节约将在年底前实现 [14] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 本季度仓库贷款业务增长情况、新老客户占比及未来增长计划 - 本季度仓库贷款平均余额与上季度末基本持平，仅在季度末因客户需求增长；未来仓库贷款将保持相对稳定，上下波动约1亿美元；本季度贷款业务新老客户贡献各占50% [33][37] 问题2: 新招聘人才带来业务的进展情况 - 新人才带来现有业务需要时间，他们仍有空间引入新客户；他们不仅带来原有关系，还积极推广公司服务以吸引新客户 [38] 问题3: 随着业务增长，费用基础的下一个过渡点及何时需要增加费用 - 预计Pacific Mercantile的成本节约在40% - 45%，季度费用将增加500 - 600万美元；未来费用会有正常增长，包括人员成本和技术投资 [40][41] 问题4: 相对于PMBC，招聘更多业务人员的计划 - 公司对PMBC的人才感到满意，同时也会选择性招聘合适的银行家；目前团队有足够能力维持增长势头，若有合适人才可促进特定领域发展，也会考虑招聘 [43][45] 问题5: 未来保留SFR贷款的意愿及上限 - 公司主要是填补SFR贷款的流失，目前还款率已从年化40%降至30%多；公司并非刻意增长该业务，只是难以精确匹配流失量 [47][48] 问题6: 是否有机会拓展其他行业领域，以及是否有人员或招聘计划 - 公司认为娱乐和流媒体领域有增长机会，并已增加相关人员；公司会谨慎对待新领域，优先关注高影响力的机会 [51][53] 问题7: 对Finexio投资的影响和战略意义 - Finexio是B2B支付平台，公司将成为其客户并可白标其产品为客户提供服务；未来公司有望成为Finexio的合作银行，这是公司多管齐下战略的一部分，旨在增加手续费收入和为客户提供服务 [55][56] 问题8: 如何管理资产对利率上升的敏感性 - 公司资产略有敏感性，贷款和投资组合、大量非利息存款支持了这种敏感性；加入PMB后，资产敏感性略有增加；公司贷款定价灵活，可随利率上升调整；超过50%的盈利资产可在未来两年内重新定价 [58][59] 问题9: 本季度PPP贷款的平均余额和收入贡献 - 上季度末PPP贷款余额为1.94亿美元，本季度末为1.16亿美元；上季度PPP贷款偿还时加速摊销费用约65万美元，本季度约120万美元 [64] 问题10: 多快能使Pac Merc的存款成本与公司定价一致 - CDs在第四季度可受益于当前利率环境；其他部分存款成本调整可能持续到明年第一季度，甚至可能延续到第二季度 [67][68] 问题11: 是否已充分利用资产负债表上的过剩流动性 - 随着Pacific Mercantile并入，公司有更多流动性可部署；公司计划减少CLO投资组合，并将资金投入贷款组合；公司团队在部署过剩流动性方面表现出色 [70][71] 问题12: 多久会在新市场开设分行 - 公司不会在没有足够贷款和存款基础的情况下开设分行；当业务规模足够大，团队提出需求时，会考虑开设分行 [74][75] 问题13: 抵押贷款仓库余额是否会对整体净增长构成逆风 - 虽然预计再融资业务会随利率上升而下降，但购房融资业务预计会上升；公司有能力灵活调整仓库贷款规模，预计其将继续为盈利做出贡献，但占比会相对下降 [78][79] 问题14: 目前对股票回购的意愿，以及近期资本行动是否更侧重于赎回优先股 - 公司认为目前赎回优先股是最佳资本用途，预计在2022年上半年完成；如果股价不理想，股票回购也可能有意义 [83]