财务数据和关键指标变化 - 第三季度总营收7390万美元，同比增长23% [27] - 年初至今预订量2.292亿美元，同比增长12%，过去12个月增长15%，10月后过去12个月预订量同比增长18% [27][28] - 软件营收1930万美元，同比增长9%，软件预订量2090万美元，同比增长28%，总续约率87%，年初至今软件预订量增长19%，总续约率90% [29] - 服务营收5470万美元，同比增长28%，服务预订量5140万美元，同比下降10%，年初至今服务预订量增长10% [30][31] - 第三季度总成本2880万美元，高于2020年第三季度的2300万美元 [32] - 第三季度总运营费用4590万美元，高于2020年第三季度的2690万美元 [32] - 第三季度净亏损180万美元，2020年第三季度净利润120万美元 [38] - 第三季度摊薄后每股亏损0.01美元，2020年第三季度每股收益0.01美元 [39] - 第三季度调整后EBITDA为2610万美元，较2020年第三季度的2050万美元增长28% [39] - 第三季度调整后净利润1080万美元，2020年第三季度为330万美元 [40] - 第三季度调整后摊薄每股收益0.07美元，2020年第三季度为0.02美元 [40] - 预计2021年GAAP营收在2.88 - 2.91亿美元，调整后营收在2.92 - 2.95亿美元，调整后EBITDA在1.06 - 1.08亿美元，调整后每股收益在0.22 - 0.26美元 [43] 各条业务线数据和关键指标变化 - 软件业务：第三季度营收1930万美元，同比增长9%，预订量2090万美元，同比增长28%，总续约率87%，年初至今预订量增长19%，总续约率90%，增长由生物模拟软件Simcyp和Phoenix驱动，年初至今增长17% [29] - 服务业务：第三季度营收5470万美元，同比增长28%，预订量5140万美元，同比下降10%，年初至今服务预订量增长10%，增长由延迟的技术驱动监管服务确认和生物模拟产品强劲增长推动 [30][31] 各个市场数据和关键指标变化 - 各地区均实现强劲两位数营收增长，包括北美、欧洲和亚太地区 [9] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 收购Pinnacle 21，其团队已融入生物模拟和监管软件业务，看好在现有客户中拓展业务和全球获取新客户的机会，以及交叉销售机会 [10][12] - 持续投资业务，扩充全球专家团队，扩大商业版图 [18] - 致力于创新，开发工具以加速拯救患者生命的疗法 [13] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 对2021年第三季度业务表现满意，实现战略和财务目标，预计未来继续受益于良好市场趋势，有望在生物制药研发支出中获得更大份额 [8][45] - 对Pinnacle 21收购后的整合情况满意，预计其将立即提升关键财务指标，2022年利润率将扩大 [24][49] 其他重要信息 - 10月初完成Pinnacle 21收购，整合顺利，获员工和客户积极反馈 [10] - 获得第四项FDA赠款，用于验证和扩展生物模拟模型，以评估仿制药皮肤药物的虚拟生物等效性 [14] - Simcyp COVID - 19疫苗模型获R&D 100奖，入围Pharma Intelligence 2021 Citeline奖 [16] - 第三季度末员工超1000人，年初至今增长近14%，收购Pinnacle 21后约1100人，近半新员工为科学家和专家，约350名员工拥有博士学位 [18] - 7名科学家在Elsevier和斯坦福大学研究中，基于标准化引用指标排名前2% [19] - 宣布James Cashman为新董事长，接替Sherilyn McCoy [20] - 12月15日将在纽约纳斯达克市场举办首届投资日活动 [22] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: Pinnacle 21利润率扩张轨迹及投资情况 - 公司认为Pinnacle 21是健康且增长良好的公司，现有销售团队有能力更广泛地向客户推广，会进行销售培训投资并适度扩充销售团队 预计2021年第四季度EBITDA利润率略高于公司整体平均水平，2022年利润率将因业务互补和协同效应而扩大，与额外投资无关 [48][49] 问题2: 第三季度预订环境节奏及生物模拟器产品情况 - 生物模拟器产品推出时间较短，已有客户，但仍有很大发展机会，不会导致客户暂停项目，能为生物制剂开发提供有价值见解 第三季度前两个月预订业务环境缓慢，9月开始回升，10月保持增长势头，第四季度管道情况良好 [51][52] 问题3: Pinnacle 21的协同效应、增长来源及未来投资机会 - 短期内，利用公司更大的销售和营销团队推广Pinnacle 21产品是重要机会 未来Pinnacle 21产品线有推出额外产品的机会 软件续约率方面，部分客户会将不同到期日的续约合并到同一时期，导致第三季度续约率略低，年初至今续约率为90% [55][56][57] 问题4: 目前人员配置情况及能否处理业务转化为收入 - 年初至今员工数量增长约14%，公司整体业务繁忙，但未达到拒绝业务的程度，认为公司对员工有吸引力，能应对人员招聘竞争 [59] 问题5: 2022年展望与长期目标相关情况 - 管理层倾向在投资日活动中讨论该问题 不包括Pinnacle 21的有机增长率接近高个位数，对2022年持乐观态度 [60] 问题6: 第三季度预订情况，特别是服务业务，有无突出的工作类型或客户类型 - 第三季度预订量波动主要是夏季因素导致 软件和服务业务中，新客户带来的收入占比高于以往，符合年初计划 [62] 问题7: Pinnacle 21与FDA的5年合同对增长的影响及业务进展节奏 - FDA的5年合同不是Pinnacle 21的主要收入来源，其主要收入来自制药公司 Pinnacle 21软件在制药行业有更大市场机会，可在制药开发过程中更早应用以节省成本和劳动力，目前该软件在行业中的渗透率尚未饱和 [65][66] 问题8: 第四季度指导中软件和服务业务的增长来源 - 第四季度软件和服务业务都将增长，软件增长是主要驱动力，预计软件增长率将提升至低个位数，服务业务也将有增量增长 [67] 问题9: Pinnacle 21业务中软件和服务的占比 - Pinnacle 21业务中90%为软件，10%为服务，服务包括培训和安装等 [69][70] 问题10: Certara和Pinnacle 21的交叉销售机会 - 在帮助制药项目设计临床策略时整合数据策略，可节省客户成本 在监管工作中，结合Pinnacle 21技术与公司为客户做的工作有机会 Pinnacle 21的数据标准化技术若广泛应用，可在制药开发过程中节省大量时间和成本 [71][72][73] 问题11: 产品更新和发布后获得市场认可并推动销售增长所需时间 - 对于像Simcyp这样的软件重大更新，部分急切期待新功能的客户会立即升级，但也有部分客户因药物适配特定版本而不升级 对于创新新产品，如二级情报软件，可能需要1 - 2年时间来开拓市场并获得认可，一般来说，在2年左右时间内获得市场接受较为常见 [75][76]