财务数据和关键指标变化 - Q1营收8370万美元，高于指引上限，得益于核心业务表现好、连接服务、专业服务和固定合同贡献超预期 [97] - 可变许可收入同比增长22%，环比增长38%，因固定许可消耗减少、汽车产量缓慢改善和渗透率提高 [98] - 专业服务收入同比增长3%，环比下降5% [9] - 预估版税同比增长5%，环比增长7%，因汽车产量增加 [32] - 新连接服务收入同比下降12%，环比增长3%，同比下降因连接汽车产量降低等因素 [51] - 固定许可消耗在同期下降14%，预计2023财年达到峰值 [80] - 非GAAP毛利率为70.4%，非GAAP运营利润率为20.5%，调整后EBITDA为1970万美元，利润率23.5%，非GAAP每股收益为0.36美元，均高于指引上限 [120] - 本季度运营现金流约为负210万美元，预计整个财年运营现金流为正 [78] - 资产负债表强劲，现金和有价证券总额约1.2亿美元 [8] 各条业务线数据和关键指标变化 许可业务 - 本季度签署价值1900万美元的固定合同，其中1800万美元为预付合同，约100万美元为最低承诺协议，略高于预期 [99] - 全年继续将固定合同管理在约4000万美元水平，预计未来无最低承诺协议 [99] 专业服务业务 - 作为未来许可和连接服务收入的关键指标，虽非公司收入增长驱动力，但能推动未来相关收入 [9] 连接服务业务 - 新连接服务收入同比下降、环比增长，部分合同使用量带来少量积极收益 [51][65] 各个市场数据和关键指标变化 - 过去12个月全球汽车生产渗透率从51%提升至52%，意味着超半数全球汽车生产采用了公司技术 [10] - 配备公司技术的1150万辆汽车中，使用连接服务的数量环比增长4% [10] - 月活跃用户同比增长19%，表明公司技术受消费者欢迎程度增加 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 公司战略 - “Destination Next”战略适用于公司业务各方面，塑造产品战略，使公司成为客户关键合作伙伴，未来七年将可服务市场规模扩大一倍，助力公司长期实现强劲增长、盈利和现金创造 [6] - 专注执行核心路线图、推动创新和为FOU后机会铺路，已组建业务开发团队，有望在本财年下半年实现相关收入 [89] 发展方向 - 以Cerence Assistant 2.0为核心，将产品应用于相邻交通市场，如两轮车 [4] - 拓展Cerence Link产品，连接未联网汽车，已在印度获得重要客户并实现收入贡献 [31] 行业竞争 - 在汽车和两轮车市场获得多个设计赢单，从消费科技公司手中夺取份额，验证了公司竞争优势 [94] - 凭借大语言模型、深厚移动出行经验和生成式AI专业知识驱动创新，巩固行业领先地位 [94] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观环境仍具挑战，半导体短缺影响生产，但供应有所改善，预计IHS预测的汽车产量同比增长2.5%与公司预期相符 [50][57] - 虽2023年有潜在全球衰退担忧，但目前未影响汽车生产，公司在第一季度表现强劲后，略微提高全年指引下限，有信心实现财年目标并实现可持续增长 [50] - 多个项目将在2024财年实现量产，连接服务业务将助力公司实现增长目标 [36][71] 其他重要信息 - 公司将参加2023年2月15日的虚拟Baird车辆技术与移动出行会议和3月初的摩根士丹利技术会议 [93] - 本季度交付47个量产项目，包括18个初始项目启动，新增两个新客户，两轮车客户总数达7个，预计财年末数量更高 [94] - Cerence Ride在两轮车市场获三个设计赢单，为骑手提供安全、愉悦体验 [95] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 新连接业务增长受限的原因及何时回升 - 公司多款产品连接组件将在未来12 - 18个月与特定OEM上线，活跃用户数量增加，且与领先高端OEM合作拓展云服务，虽仍处于过渡年，受过去两到三年汽车生产影响，但连接服务机会增多 [17] 问题2: 预订和消耗情况 - 公司将在Q2更新预订情况，Q1有不错赢单；因一个特定预付合同消耗时间从预计的六个季度变为八个季度，消耗会略低，但具体取决于一级供应商实际发货情况 [22] 问题3: 生成式AI和GPT等大语言模型对公司的影响及FOU到期后机会是否更具竞争性 - 公司不认为其是直接竞争对手，已创建结合ChatGPT和自身汽车知识的原型，正与部分OEM讨论合作 [113] 问题4: 预测是否基于IHS数据及如何抵消产量疲软影响 - 公司最初规划采取保守方法，IHS数据与公司预测接近，公司结合整体市场趋势和客户版税报告进行预测和制定指引 [35] 问题5: 新赢单和夺回业务是否符合价格上升趋势 - 公司在全球有新赢单和夺回业务机会，新产品在竞争中表现更好，嵌入式产品每单位价格已提高，预计未来几个季度连接业务也有增长 [63] 问题6: 连接业务产品使用率及对本季度收入的影响 - 目前多数连接业务合同与使用量无关，本季度一个小合同因使用量获得少量积极收益，未来更多OEM进行年度更新将有助于增加使用量或激活型收入 [65] 问题7: 预估版税何时增长 - 多个项目将实现量产，搭载更深入解决方案的汽车将推动每单位价格提高和销量增加，预计未来几个季度该指标将上升，2024财年实现强劲增长 [71] 问题8: Co - Pilot赢回业务的关键系统能力及之前与客户的定位 - Cerence Assistant 2.0（Co - Pilot Ride）受OEM欢迎，有多个设计赢单，市场反馈出色，响应速度快、覆盖范围广且具备深度学习能力 [103] 问题9: 固定合同消耗低于预期的原因及是否影响全年指引 - 因Q1预付合同预计消耗时间长于模型，不影响全年指引 [101] 问题10: 对2024财年增长的可见性及是否适用于更长期目标 - 公司对2023财年可见性提高至97%，Q1的成绩有助于实现2024财年增长目标，目前未明确提及2024财年可见性变化及对更长期目标的影响 [88][108] 问题11: FOU协议到期后可授权IP的市场 - 公司已布局交通相邻市场和非交通市场团队，部分技术不受FOU限制，在FOU到期前已开展业务并有望产生收入，到期后将有更多拓展机会 [109] 问题12: 预订是否符合计划及年度预订展望是否变化，2023年消耗预期是否仍为7500万美元 - 未明确提及预订是否符合计划及年度预订展望变化，未提及2023年消耗预期是否仍为7500万美元 [111] 问题13: 交通相邻市场进展及与销售目标的关系 - 两轮车市场重要，本季度Cerence Ride获三个设计奖项，两轮车客户增至7个，公司在两轮车和卡车市场表现良好，还推出Cerence Link连接未联网汽车 [114][124] 问题14: 成本管理策略及近期采取的成本行动和有无易实现的节省 - 成本举措旨在提高效率，结合新领导团队实施，已取得成效并纳入指引，公司在研发和技术领域持续投资以支持创新议程，未提及近期易实现的节省 [47]