财务数据和关键指标变化 - 第一季度预订量为4.48亿美元，较去年同期增长53%，2021财年全年预订量为5.9亿美元 [11] - 第二季度营收8630万美元，略高于预期上限，主要因专业服务贡献超预期 [19] - 非GAAP毛利率为74.7%，非GAAP运营利润率为25.2%，调整后EBITDA为2400万美元，利润率27.9%，非GAAP每股收益0.33美元 [20] - 本季度运营现金流约200万美元，资产负债表稳健，现金及有价证券约1.46亿美元 [20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 可变许可收入同比下降46%，因汽车产量下降和固定许可合同消耗 [22] - 互联服务收入同比下降8%，主要因旧合同收入下降和汽车产量降低，旧技术合同到期带来约500万美元增长阻力，预计明年不影响增长 [22][23] - 专业服务收入同比增长25%，环比增长6%，是未来许可和互联服务收入的关键指标 [24] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注加速设计中标和新预订势头，利用强大管道抓住机会 [16] - 致力于按时、按预算交付高质量产品和实施，推动关键客户项目成功推出，预计下半年专业服务收入显著增加 [17] - 优先分配资金到创新和高回报率业务领域，推进战略和运营计划以实现长期可持续增长 [18] - 公司在汽车行业竞争地位强，80%的上半年预订来自现有客户，还拓展到电动汽车、卡车运输、两轮车和健身等新领域，新互联服务占积压订单超40% [11][12][13][15] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 行业面临半导体短缺、疫情导致工厂和城市关闭以及乌克兰局势影响，汽车生产面临挑战，但公司谨慎管理业务，对全年业绩指引有信心 [7] - 公司短期谨慎，但长期前景乐观，专注创新和增长，推动盈利商业模式 [26] 其他重要信息 - 公司欢迎新总法律顾问Jennifer Salinas和新CFO Tom Beaudoin加入 [8][9] - 公司将参加6月1日的第19届年度Craig - Hallum机构投资者虚拟会议、6月6日在纽约举行的Baird 2022全球消费技术和服务会议以及6月7日的第6届年度Needham虚拟汽车技术会议 [5] 问答环节所有提问和回答 问题: 互联服务订阅业务同比下降的驱动因素是什么 - 公司将互联服务进一步细分，旧合同（部分来自收购）给2022财年带来500万美元增长阻力，预计明年不会持续 [28] - 公司上半年预订表现出色，与欧洲OEM签订最大合同，新互联服务占总积压订单超40%，但整体情况很大程度取决于汽车生产的恢复 [29] 问题: 固定许可合同消耗在本季度的影响以及下半年的持续影响如何 - 过去几年固定许可占总收入的15% - 20%，本财年上半年升至25%，预计下半年这一趋势将持续，部分地区和客户偏好此类合同，对客户可节省成本，对公司可在竞争中获胜、巩固客户关系并具有追加销售潜力 [30] - 这是长期采购和签约模式，汽车制造商有成本管理压力，最低承诺合同的折扣低于预付合同 [31] 问题: 客户是否继续因价格折扣而签订固定合同，这种行为是否会持续 - 从管道情况看，部分客户偏好这种合同方式，销售团队努力减少折扣，公司资金状况良好，能随时间获得现金 [34] 问题: 固定合同和预付合同的折扣差异，以及对毛利率和定价的影响 - 预付合同历史上折扣较高，最低承诺合同折扣明显较低，预计下半年固定合同占收入比例将维持，未来几个月制定长期计划时会进行评估 [36] 问题: 互联服务业务中，遗留业务降至800万美元，这是否是未来预测范围，以及新互联服务收入增长的驱动因素是什么 - 遗留合同按摊销计划进行，高度可预测，还有11个季度到期；新订阅互联服务的500万美元增长阻力源于旧技术合同，2023年将不存在 [38] - 新互联服务有强大的收入增长动力，新产品和项目扩张表现良好，如与中国签订的最大合同涉及多种互联服务 [39] 问题: 能否给出互联服务在下半年的增长幅度预期 - 公司不针对收入具体项目进行指引 [40] 问题: 维持全年业绩指引，能否说明是否在指引范围内，以及第四季度隐含指引中点显示显著增长，背后的基本假设是什么 - 上半年预订强劲，专业服务将推动项目实施和收入增长，预订增加也将带来更多专业服务收入，这些因素有助于实现业绩指引 [43] - 预计下半年专业服务表现强劲，公司还在推进一些特殊交易 [44] 问题: 上半年获得4个两轮车奖项，该业务机会对公司整体情况如何 - 两轮车业务自1.5年前推出以来有很大吸引力，特别是在亚太地区，公司赢得了一家顶级两轮车制造商，每年约有5000 - 6000万辆两轮车市场，公司利用核心AI栈并添加新功能，采用边缘和互联云服务的混合解决方案，未来潜力大 [45] 问题: 预付业务原全年指引为60，目前为45，现指引为75 - 100，自上次指引以来有何变化 - 过去几周来自亚洲地区的客户咨询增多 [46] 问题: 互联系统的使用情况，包括绝对使用水平和趋势 - 通过分析工具和与OEM合作比较，汽车中互联系统的使用情况与亚马逊Echo解决方案的交易数量相当，月活跃用户有巨大增长，虽中国部分城市因疫情关闭导致短期下降，但总体趋势向好 [47] 问题: 领导层更替频繁的教训，尽职调查流程是否存在问题，如何避免未来人员流动 - 与董事会密切合作，认为流程没有问题，前CFO Mark Gallenberger退休是计划内的，之后有短期临时财务顾问，Marc Montagner不适合该职位，而Tom Beaudoin经验丰富，熟悉汽车、移动和软件领域，曾负责公司从Nuance拆分，是CFO的合适人选 [48] 问题: 互联预订实施中，共存时的中标率和定价情况如何 - 公司具有独特优势，OEM希望有自己的品牌体验、拥有数据用于潜在货币化，公司提供OEM友好的全球多助理平台，拥有从简单唤醒词到新技术的工具，支持OEM拥有业务流程和逻辑 [50] 问题: 公司长期机会中每辆车收入增长情况，新签订的大项目每辆车预期收入与之前合同相比如何 - 每辆车价格上升，因为增加了更多新应用，如卡拉OK、浏览、副驾驶、新的Cerence Assistant dce等，互联方面也在增加新应用，预订到发货的转换是长期过程，公司对未来有信心 [53] 问题: 前期许可交易的消耗情况，今年固定许可消耗预期是否有变化，以及何时消耗 - 公司不提供消耗水平指引，这是长期做法，会持续评估和权衡这些交易 [55]