财务数据和关键指标变化 - 2022年第三季度净收入740万美元，较2021年第三季度下降35%，主要因阿穆尔河号和鄂毕河号的特别检验干坞成本740万美元、67天计划停租以及利息融资成本增加210万美元，部分被利率互换实现和未实现收益1020万美元（其中250万美元已实现）抵消 [6][13] - 调整后净收入450万美元，若加上利率互换季度成本支付实现收益250万美元，调整后净收入将达710万美元 [14] - 调整后EBITDA为2000万美元，较去年减少480万美元，主要归因于上述计划干坞的停租天数 [14] - 截至9月，公司债务余额为5.31亿美元，10月偿还1900万美元后，8月至今债务余额为5.12亿美元 [16] - 自2020年第一季度开始去杠杆化，已偿还1.63亿美元债务，净杠杆率从6.6倍降至4.8倍，股权账面价值增加33%至4.6亿美元 [17][22] - 本季度未杠杆现金流的95%用于偿债和支付利率，不包括营运资金变化，本季度经营现金流为1600万美元，现金余额减少约250万美元至9770万美元 [18] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司拥有6艘LNG运输船，船队利用率连续10个季度达到100% [6] - 截至2022年12月12日，船队合同积压约9.15亿美元，每艘船平均积压约1.52亿美元，船队平均剩余租约期约6.2年 [19] - 2022年剩余时间船队100%被租用，2023年为96%，2024年和2025年为83% [20] 各个市场数据和关键指标变化 - LNG定期运输需求强劲，15 - 16万立方米LNG运输船细分市场适合为欧洲FSRU市场供应LNG [21] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略是与知名LNG生产商签订长期租约 [20] - 俄乌局势凸显欧洲能源基础设施脆弱以及全球对LNG生产和接收设施投资不足，欧盟目标增加了LNG供应和运输竞争，公司认为北极极光号在2023年第三、四季度投入使用后将受益于强劲的航运基本面 [23] - 部分欧洲国家通过租赁FSRU加速基础设施建设，德国已租赁公司两艘FSRU，公司认为未来有潜力将现有LNG运输船改装为FSRU，作为传统LNG租约的替代方案 [24] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司密切关注俄乌危机，当前美国和欧盟制裁制度基本豁免LNG运输，未对公司业务运营或财务状况产生重大影响 [8] - 公司认为北极极光号在2023年第三、四季度投入使用后将受益于强劲的航运基本面，且公司有潜力考虑将现有LNG运输船改装为FSRU，结合北极极光号的可用性和市场强劲以及资产负债表的进一步加强，公司处于有利地位 [23][24] 其他重要信息 - 2022年第三季度，公司成功完成阿穆尔河号和鄂毕河号的特别服务，包括按照当前监管要求安装压载水系统 [7] - 公司一艘信用贷款安排成员阿姆斯特丹贸易银行被指定为特别指定国民，公司与所有贷款人协商后，从5000万美元受限现金抵押中自愿提前还款1870万美元，用于偿还阿姆斯特丹贸易银行在信贷安排中的全部份额，此后该行不再参与信贷安排 [9] - 公司三艘船舶租给新加坡的SEFE，2022年11月14日，SEFE及其母公司的全部所有权已立即转移至德国联邦共和国 [10][11] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 北极极光号的租约锁定时间及公司的考虑 - 公司预计该船可能在下个季度锁定租约，LNG航运市场与其他航运细分市场不同，有更长远的时间视野和更提前的固定安排 [25][26] 问题2: 提前偿还债务是否影响贷款条款及公司现金使用 - 提前偿还债务仅使用了受限现金抵押账户的资金，降低了本金金额，不影响贷款条款及公司现金使用，如支付股息等 [27] 问题3: 2024年年中债务到期时的再融资考虑及抵押资产价值变化 - 公司认为其蒸汽轮机船虽有一定局限性，但因锁定长期租约且较小船舶对欧洲FSRU市场有需求，仍有市场兴趣，且到债务续约时金额将减少，市场基本面也更好，公司计划在2023年六个月内开始考虑再融资 [28][29][30]