财务数据和关键指标变化 - 本季度摊薄后每股收益为1.42美元，较上一季度增加0.13美元，连续89个季度实现盈利 [6] - 本季度收益为4570万美元，较上一季度增加410万美元 [7] - 本季度平均资产回报率为1.46%，平均有形普通股权益回报率为14.99% [7] - 本季度净收入为4570万美元，较上一季度增加410万美元，增幅9.9%；资产为112亿美元，较上一季度减少6.34亿美元，降幅5.4% [19] - 净利息收入较上一季度增加230万美元；非利息收入较上一季度减少310万美元；非利息支出较上一季度减少830万美元 [19][21][22] - 效率比率降至35.3%，有效税率降至23.4% [23] - 净息差环比上升10个基点至265个基点；资金成本维持在26个基点不变 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 贷款较上一季度增加4820万美元，连续两个季度增长 [6] - 商业房地产（CRE）和商业及工业（CNI）贷款增长带动本季度贷款增长；住宅贷款业务量下降，抵押贷款出售收益和发起量均减少 [9][11] - 未偿还承诺在季度末略有上升至21亿美元 [11] 证券业务 - 本季度将11亿美元可供出售证券组合转移至持有至到期证券组合，季度末持有至到期证券占证券组合的39%，约12亿美元 [8] 其他业务 - FHA多户家庭收入季度初下降；投资证券出售收益和住宅抵押贷款活动减少 [21] 各个市场数据和关键指标变化 - 华盛顿特区市场在多方面持续改善，政府、政府承包商和消费者需求强劲，建筑项目推进，住房需求超过供应，失业率维持在3.5%的低水平 [13][14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续专注于信贷风险管理，保持良好的信贷质量 [7] - 公司致力于通过股息为股东增加价值和返还现金 [12] - 公司将继续将过剩流动性投入投资证券组合，以获取更高收益 [20][41] - 公司将继续吸引和维护存款客户，应对利率上升带来的挑战 [42] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对自身、资产负债表和为客户提供服务的能力充满信心，将延续2021年末的良好势头 [29] - 管理层希望政府调查能在近期得到解决，以降低法律成本 [12][37] - 管理层认为公司资产敏感型资产负债表能够受益于未来利率上升 [26] 其他重要信息 - 公司在法律事务方面没有重大进展，但希望相关政府调查能在近期解决 [12] - 公司董事会宣布本季度股息为每股0.40美元，派息率为28%，年化股息收益率为2.8% [12] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司是否是提高存款利率的先行者，以及资产敏感性下应假设的存款数据 - 公司认为市场利率调整是谨慎的，公司也采取了同样的策略，以吸引定期存款。资产敏感性方面，利率上升100个基点，净利息收入将增加1.9%；上升200个基点，将增加6.2%。存款贝塔系数预计约为50 [32][33] 问题2: 持有至到期证券组合的期限 - 整体证券组合期限为5.6年，可供出售证券期限为4.8年 [34] 问题3: 本季度核心费用水平是否是一个较好的起点，以及法律费用是否会有更多波动 - 法律费用相关的调查和诉讼事项已有所进展，未来外部律师费用主要与解决事项和可能的赔偿成本有关，但难以预测具体金额和时间。目前核心费用水平可作为参考起点 [36][37] 问题4: 薪资费用是否是一个较好的起点，以及效率比率维持在低40%是否合理 - 排除一次性应计费用减少的影响，薪资费用目前处于合理水平。效率比率维持在低40%是合理的 [38][39] 问题5: 如何看待过剩流动性的部署速度，以及存款增长前景对其的影响 - 过剩流动性投入投资组合的速度将与本季度相当。存款增长难以预测，公司将努力吸引和维护存款客户 [41][42] 问题6: 证券占平均盈利资产的比例是否有上限 - 公司没有设定具体上限，将根据证券和贷款的回报机会来决定 [43] 问题7: 贷款收益率是否已触底，以及如何看待利率上升和过剩流动性的影响 - 贷款收益率受到过剩流动性和利率上升的双重影响，利率上升将对新贷款定价产生积极影响，但市场过剩流动性可能会抑制信贷利差。目前难以预测贷款收益率是否已触底 [45] 问题8: 贷款组合中浮动利率贷款的比例 - 贷款组合中浮动利率贷款的比例为57% [46] 问题9: 3月底贷款收益率的变化情况，以及本季度的展望 - 新发放贷款的收益率约为4%，由于贷款审批和发放存在时间差，利率上升的影响尚未完全体现。公司仍有大量可变利率贷款，将受益于未来利率上升 [47][48][49] 问题10: 未来几个季度净核销是否会有重大变化 - 30 - 89天逾期贷款处于多年来的最低水平，目前对净核销情况持谨慎乐观态度，但不排除意外情况 [50] 问题11: 公司提高利率是平均提高5个基点还是至少5个基点，以及CD利率大幅上升的原因 - 5个基点的利率提高主要针对货币市场储蓄账户，CD利率此前较低，缺乏吸引力，此次大幅上升是为了吸引定期存款，适应市场利率上升趋势 [52] 问题12: 如何看待剩余FHLB借款的期限和提前还款可能性 - 剩余1.5亿美元FHLB借款为10年期可赎回借款，公司预计若不提前偿还，可能会被FHLB赎回。公司仍有12亿美元FHLB借款额度可供使用 [54][55] 问题13: 华盛顿特区借款人的员工返回办公室情况，以及对办公室物业组合的影响 - 借款人员工返回办公室情况不一，主要为混合办公模式，但越来越多人开始全职返回办公室。办公室物业组合目前没有出现明显疲软，但公司对中央商务区的B级物业较为关注，并已在储备中考虑相关风险 [57][58][59] 问题14: 对于有较强赞助商但租赁前景不佳的办公室建筑，典型的处理方式是什么 - 处理方式取决于建筑本身和改造为多户住宅的成本。华盛顿特区政府支持将办公室改造为住宅，目前已有一些改造项目在进行中，最有可能的改造方向是多户住宅，并可能在一楼保留一些零售空间 [61]