财务数据和关键指标变化 - 本季度调整后税前拨备前平均资产回报率达3.29%，创纪录 [9] - 抵押贷款团队贡献创纪录的3360万美元税前利润 [10] - 计提2600万美元拨备后，贷款投资的信贷损失准备金率达2.51%（不包括PPP贷款），实际资产回报率为1.30% [10] - 总风险加权资本比率从第一季度的12.5%提升至13.2% [19] - 次级贷款从第一季度的7400万美元增至第二季度的8800万美元 [34] - 6月非PPP贷款的合同收益率为4.59%，上一季度为4.75%；6月非定期付息存款成本为0.55%，上一季度为0.56%；6月客户定期存款成本为1.7%，上一季度为1.78% [55] - 2020年下半年有5.6亿美元CDs重新定价，加权平均成本为1.75%，重新定价后的加权平均利率为38个基点 [56] - 抵押贷款银行业务收入组成中，本季度公允价值变动为3480万美元，第一季度为320万美元 [57] 各条业务线数据和关键指标变化 银行业务 - 客户存款增长5.81亿美元，但难以判断有多少存款具有粘性 [17] - 净息差面临低利率环境和资产负债表结构的双重压力，但预计下半年将有所回升 [23][24] 抵押贷款业务 - 本季度直接贡献3360万美元，受益于强劲的业务量、高于平均水平的利润率以及低利率环境 [25] - 行业产能限制导致贷款利润率提高，公允价值变动显著增加 [56][57] 各个市场数据和关键指标变化 - 7月4日周末，纳什维尔MSA整体酒店入住率为38%，公司最大客户在纳什维尔的酒店入住率约为32%，而2月为70%；亚特兰大北部一处酒店6 - 7月入住率达80% [41] - 零售支出在本季度创下17%的历史纪录 [74] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司优先考虑员工和客户的健康安全、流动性、资本、盈利能力和增长 [9] - 预计8月完成与Franklin Synergy的合并，并在年底前完成整合 [27] - 计划在年底前退出约4.15亿美元的FHLB、经纪和其他非核心存款关系，成本约为1.65% [18] - 持续更新技术，本周将把其余客户转换到新的消费在线和移动银行平台 [26][27] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为已进入新的常态，将继续关注病例数量并采取必要的安全措施 [12] - 尽管经济环境不确定，但公司本季度执行情况良好，盈利强劲，资产负债表得到强化 [63] - 预计未来几个季度次级贷款和净核销可能会增加，但对贷款组合的承销标准有信心 [21] - 抵押贷款团队有望在当前环境下继续受益，但利润率可能会随着行业产能的增加而下降 [25][99] 其他重要信息 - 公司在本季度为客户筹集了3.15亿美元的PPP资金 [30] - 约9.18亿美元的贷款获得首次延期，其中约5.5亿美元仍处于首次延期阶段，1.38亿美元已获得第二次延期 [14][31] - 公司已完成Farmers National Bank of Scottsdale的转换，并制定了裁员计划，预计第三季度实现费用节省 [60] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 目前处于延期状态的贷款情况 - 约9.18亿美元初始延期贷款中，约2500万美元已结束延期，涉及行业广泛，无明显行业集中，部分为消费贷款 [65][67] 问题2: 准备金相关问题 - 公司在CECL模型上更贴近模型输出结果，定性调整较少，因此准备金处于较高水平 [71][72] - 经济预测恶化，但公司看到经济复苏迹象，调整了预测假设，同时考虑田纳西州情况进行了少量下调调整 [73][74][75] - 2500万美元的关注类贷款目前按标准公式计提准备金，500万美元房产的准备金率约为30% [77] 问题3: 纳什维尔住宅房地产市场情况 - 全国住宅房地产市场表现强劲，纳什维尔市场更胜一筹，库存低，销售活跃，特别是中等价位房产 [80] - 公司在田纳西州中部的1 - 4户家庭建设贷款承诺约为2.25亿美元，未偿还约为1.2亿美元，分布在多个县，市场表现良好 [81] 问题4: PPP贷款收入确认方式 - PPP贷款的550万美元费用收入通过利差收入确认 [83] 问题5: 建筑贷款ACL大幅增加的原因 - 建筑贷款ACL从3.8%增至6.4%，主要是由于CRE价格指数下降和CRE前景不佳，而非特定信用问题 [84] 问题6: Franklin对核心NIM的影响及相关资金处理 - Franklin预计对核心NIM产生10 - 15个基点的影响，该预测不包括交易完成后对资金的处理 [85][87] 问题7: Franklin贷款估值及退出非核心贷款情况 - 核心贷款组合表现符合预期，与公司自身组合类似；机构贷款组合前期波动较大，目前部分价值有所回升，公司对其持乐观态度 [91][92][93] - Franklin在贷款延期计划上与公司情况相似，且一直在努力减少非核心贷款，交易完成后该部分贷款将进一步减少 [94][95] 问题8: 本季度抵押贷款销售收益情况及未来盈利能力 - 本季度抵押贷款业务表现出色，公允价值变动更能反映当前销售利润率，预计第三季度仍将保持强劲，但受季节性因素影响，9月通常业务量较低，第四季度利润率可能下降 [97][98][99] 问题9: 抵押贷款产品情况 - 公司专注于消费直接和零售领域，退出了代理、批发和反向抵押贷款业务，只提供符合QM标准的产品，旨在出售所有发放的贷款 [103] 问题10: 核心银行费用运行率及未来情况 - 核心银行费用全年保持平稳，完成FMB Scottsville交易后会有少量变化，Franklin合并后费用会增加，但传统核心银行费用应保持平稳 [105] 问题11: 剔除PPP后的核心净息差及未来趋势 - 剔除PPP后，核心净息差可能高出5 - 7个基点，持有超额流动性会使净息差降低10 - 15个基点，随着流动性的配置，净息差将趋于稳定 [106] 问题12: 疫情是否促使公司重新思考商业模式 - 疫情促使公司重新思考分支机构、非分支机构设施、内部流程和技术投资等方面的商业模式，加速了公司对一些计划的调整和适应 [108][109][110]