财务数据和关键指标变化 - 净利息收入较上一季度减少510万美元，部分原因是 accretion 收入减少140万美元，其余减少主要归因于季度少一天和生息资产水平降低 [26] - 报告基础上，第一季度净息差下降4个基点至3.9%；剔除利息回收和贷款 accretion 影响后，运营净息差维持在3.77%不变；资金成本较上一季度下降7个基点 [27] - 非利息收入环比增加650万美元至4370万美元，主要因抵押银行业务收入增加，抵消了支付服务收入的季节性下降 [29] - 总非利息支出方面，本季度无收购相关费用，上季度为70万美元；剔除收购相关费用后，非利息支出较上一季度增加830万美元 [32] - 总贷款与上季度末基本持平，总存款较上一季度末减少9800万美元 [35][36] - 多数问题资产类别略有增加，非 performing 资产增加1420万美元，逾期贷款增加1560万美元，但约一半逾期金额在季度结束一周后恢复正常 [37] - 采用 CECL 后，1月1日信贷损失准备金增加3230万美元或约44%；第一季度又增加2610万美元以考虑 COVID - 19对投资组合的潜在影响 [39][40] - 季度净冲销额为310万美元，按年化计算占平均贷款的14个基点；拨备费用为2900万美元 [43] 各条业务线数据和关键指标变化 抵押银行业务 - 收入较上一季度增加550万美元，新购买和再融资业务比例约为50 - 50 [30] - 新数字抵押申请门户贡献良好，本季度通过该渠道完成约700万美元贷款，占购买活动的约6% [30] 财富管理业务 - 尽管市场波动对管理资产造成压力，但收入较上一季度仍有所增加 [9] 支付服务业务 - 收入出现季节性下降，3月下旬交易 volume 因 COVID - 19减少，进一步影响了该业务收入 [29] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司运营的许多市场受 COVID - 19影响相对较小，如蒙大拿州和怀俄明州在控制病毒传播方面表现出色，人均感染率在全美排名较低 [9] - 爱达荷州和俄勒冈州受影响稍大，但远不及美国一些受灾严重的州；华盛顿州受影响较大，但公司在该州受影响最严重的西部地区员工和贷款组合占比小 [11] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司目标是维持强大的资产负债表，基于保守的承销标准、高水平的准备金、超额资本和充足的流动性，以应对经济下行并保护利益相关者利益 [44] - 目前暂停股票回购计划，将根据未来情况重新评估；优先事项是为客户提供信贷、支持市场经济活动以及维持季度现金股息 [46] - 公司在 PPP 贷款申请过程中表现出色，第一波资金中获批超6800份申请，贷款约10亿美元，共收取约3500万美元费用；后续扩大业务范围至新客户 [17][18] - 公司希望 PPP 过程中吸引的新客户能将业务关系转移至公司，预计第四季度新关系能带来新增长 [70] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临挑战，但公司仍实现了稳健的运营表现，核心运营净息差保持稳定，费用收入是重要收入来源 [7][8] - 难以确定医疗危机对经济影响的严重程度，准备金增加反映了非 COVID - 19对投资组合的影响，最终影响仍有待观察 [41] - 公司认为自身有能力应对当前危机，技术进步使公司能在特殊情况下高效服务客户，且有足够资本和流动性 [45][46] - 预计第二季度净息差持平，第三季度可能因 PPP 贷款费用确认而上升，第四季度有望恢复正常运营并实现新增长 [68][69] 其他重要信息 - 公司为员工采取多项支持措施，包括支付因 COVID - 19缺勤员工工资、更新医疗计划、扩大员工援助基金等 [14] - 为客户提供支持，包括减免费用、提供贷款延期和宽限期计划等；已批准约10亿美元商业和 CRE 贷款、4500万美元消费贷款的延期申请，以及1.3亿美元住宅抵押贷款的宽限期申请 [15][16] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 第一季度拨备中定性因素较基线的增加幅度是多少，定性因素是否比穆迪基线更严峻 - 第一季度拨备增加主要是定性因素导致，定性因素比穆迪基线更严峻 [50][51] 问题2: 如果夏季旅游业不如预期，公司客户对旅游业放缓的敏感度如何，何时会出现预警信号 - 若有问题，预警信号可能在第三季度出现；蒙大拿州旅游业是重要产业，公司希望旅游业能恢复 [52][53] 问题3: 农业领域蛋白质方面的客户是否进行套期保值 - 不确定很多人是否套期保值，最大的养牛生产商斯科特家族未套期保值，公司将进一步调查并回复 [54][56] 问题4: 并购情况如何，何时可能恢复 - 目前并购谈判停滞，需情况稳定后才可能继续，危机可能促使实力弱的银行考虑合作 [57][58] 问题5: 与公司合作的企业对业务恢复正常的看法，是逐步恢复还是客流量受限 - 蒙大拿州和怀俄明州的企业可能认为疫情已结束，但实际会先缓慢恢复再加速；比林斯市已接近恢复正常 [61][62] 问题6: 非 performing 资产增加中除 PCI 外约700万美元涉及的行业，是否与 COVID - 19有关 - 不记得涉及行业，这是先前存在的问题，与 COVID - 19无关，截至目前投资组合未受 COVID - 19压力影响 [65][66] 问题7: 第二季度后净息差的管理和预期 - 进一步降低存款成本的空间有限，最大好处将来自 PPP 贷款和递延费用加速确认，第二季度净息差预计持平，第三季度可能上升，第四季度有望恢复正常并实现新增长 [67][69] 问题8: 3月新增2000个客户，4月情况如何 - 4月新增客户数量可能增加，公司员工在 PPP 项目中的出色表现有望转化为更多客户 [74] 问题9: 新客户关系长期是否会带动存款和贷款增长 - 这种说法合理，公司希望第四季度新关系能带来更多核心银行业务关系 [77] 问题10: 加速费用是否在第二季度体现，递延费用是否仅指 PPP 贷款 - 预计加速费用在第三季度体现，递延费用仅指 PPP 贷款 [78] 问题11: 抵押服务权（MSR）减值是否是常规估值 - 是常规估值，与提前还款速度有关，提前还款速度下降时可能会转回部分减值 [79] 问题12: 净息差下季度持平，用隔夜资金置换为1%的 PPP 贷款能否抵消贷款重新定价影响，贷款组合重新定价情况如何 - PPP 贷款的1%收益加上递延费用摊销，以及用10个基点的隔夜资金提供资金，能抵消影响；51%的贷款为浮动利率，其中约10亿美元有利率下限，81%已触及下限，未触及下限的约1.86亿美元 [80][83] 问题13: 抵押费用大幅上升但 volume 下降，是否有异常因素，5月利润率趋势如何，支付服务业务3月较1、2月的下降幅度 - volume 实际上升，因 volume 增加导致价格调整，从而获得更好的利润率；5月利润率持平；3月最后两周支付服务收入大幅下降，公司将提供具体下降幅度 [84][85] 问题14: 10亿美元商业贷款延期中获得或将获得 PPP 贷款的比例，第二轮新客户是否需先开设存款账户 - 延期贷款中14%与 PPP 贷款有重叠；新客户需先开设初始存款账户，但企业运营账户转移需要时间 [86] 问题15: 第一季度末贷款购买折扣情况 - CECL 实施后，购买会计折扣不再是评估贷款组合的因素 [87] 问题16: 疫情后贷款标准是否进一步收紧，是否有良好业务机会 - 贷款标准不进一步收紧，维持现有标准；目前借款用于扩张业务的人较少 [88] 问题17: 财富管理收入费用是否与上季度末市场情况相关，未来税率情况 - 财富管理收入可能面临一定压力；未来税率约为22% [89] 问题18: 12%的借款人处于宽限期，是出于保守考虑还是实际财务困难，该比例未来趋势如何 - 多数借款人申请宽限期是为以防万一，并非实际财务困难，目前未发现潜在问题，但需时间观察 [90][91] 问题19: 能否实现利差收入增长 - 公司一直保持稳定，会教育贷款人员在低利率环境下保持高信用利差，若有更多贷款将努力维持高信用利差 [92][93] 问题20: 费用季度运行率全年趋势如何 - 费用应会有所下降，公司预计将季度运行率从9700 - 9800万美元降至更低水平，直至情况恢复正常 [94]