财务数据和关键指标变化 - 2021年第一季度调整后净收入为4490万美元，环比增长16%，同比增长8% [18][23] - 调整后EBITDA为1090万美元，环比增长12%，同比下降8% [18][24] - 调整后稀释每股收益为0.22美元，环比增长10% [18] - 支付量在2021年第一季度有所恢复，但仍低于预期，主要受COVID-19疫情和假期期间封锁措施的影响 [19] - 净收入收益率（调整后净收入除以支付量）从2020年第一季度的108个基点上升至2021年第一季度的118个基点 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 - 软件及相关服务收入占调整后净收入的36%，较上一季度的26%显著提升 [22] - 公共部门业务占调整后EBITDA的80%，表现强劲 [28] - 教育、零售和酒店业务表现疲软，尤其是酒店业务收入同比下降140万美元 [31][84] - 非营利和医疗保健业务表现良好，尤其是非营利业务实现了高增长 [27] 各个市场数据和关键指标变化 - 公共部门业务占比从IPO前的不到20%增长至45%，成为公司最大的垂直市场 [20][38] - 教育业务受疫情影响较大，预计在2021财年第四季度才能看到显著改善 [37] - 酒店和零售业务仅占公司业务的15%，但未来经济复苏后有望反弹 [40] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略聚焦于软件和支付业务的整合，目标是实现50%的软件收入和50%的支付收入 [22][62] - 自2020年7月以来，公司完成了8项收购，包括最大的收购BIS，进一步扩大了公共部门业务 [14][20] - 公司计划每年进行4-5项收购，其中1项可能是较大规模的收购 [73] - 公司正在推动更多业务向SaaS模式转型，尤其是ImageSoft和BIS的SaaS收入占比显著提升 [91] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公共部门业务的长期增长前景持乐观态度，预计该业务将保持10%的年增长率 [61] - 教育业务的复苏预计将在2021财年第四季度开始，届时学生午餐支付将恢复 [30][37] - 公司预计2021财年调整后净收入为1.98亿至2.14亿美元，调整后EBITDA为5000万至5600万美元 [36] - 管理层认为，随着经济复苏，公司将在2021年下半年实现更强劲的增长 [37] 其他重要信息 - 公司重新引入了2021财年的财务指引，排除了未来收购和交易相关成本的影响 [35] - 公司计划将约三分之二的调整后EBITDA转化为自由现金流，用于未来的收购或债务偿还 [34] - 公司正在推动统一产品供应（UPO）计划，旨在为公共部门客户提供全面的产品套件 [45] 问答环节所有的提问和回答 问题: BIS收购的协同效应 - BIS的收购将带来收入协同效应，尤其是将i3的产品引入BIS的客户群 [56][58] 问题: 2021年1月的支付量趋势 - 2021年1月的支付量继续疲软，但2月初有所改善 [59] 问题: 公共部门业务的有机增长 - 公共部门业务的有机增长率预计为10%，与公司整体业务增长率一致 [61] 问题: 软件收入的构成 - 软件收入中约50%为永久许可，50%为SaaS，但公司正在推动更多业务向SaaS模式转型 [91] 问题: 2021财年指引中的收购假设 - 2021财年指引仅包括已完成的收购，未包括未来可能的收购 [79] 问题: 教育和酒店业务的影响 - 教育业务在2021财年预计将减少500万美元的收入，酒店业务则因SaaS转型和疫情影响表现疲软 [84][85] 问题: 未来收购战略 - 公司未来收购重点将放在公共部门、医疗保健和教育领域，B2B领域由于估值较高，暂时不考虑进一步收购 [95][96] 问题: 软件收入的可持续性 - 2021年第一季度的软件收入增长主要得益于ImageSoft的贡献，预计未来季度将继续增长 [105]