财务数据和关键指标变化 - 2022财年第四季度总营收达3420万美元，全年总营收达1.336亿美元，分别同比增长8%和14%，略低于全年营收指引 [10] - 第四季度总净预订量达4190万美元，同比增长27%，全年总净预订量达1.554亿美元，同比增长28% [12] - 截至3月31日，总积压订单达9990万美元，同比增长28%，环比增长8% [12] - 第四季度产品营收为1710万美元，同比增长8%；服务营收为1710万美元，同比增长8% [13][14][25] - 全年产品营收占比51.5%，服务营收占比48.5%；第四季度产品营收占比49.9%，服务营收占比50.1% [13] - 第四季度毛利润率降至32.4%，去年同期为40.9%；产品毛利润率降至32.3%，去年同期为42.7%；服务毛利润率降至32.4%，去年同期为39.2% [35][36][37] - 第四季度GAAP运营亏损300万美元，去年同期亏损38.2万美元；GAAP持续经营业务净亏损300万美元，即每股亏损0.07美元，去年同期净亏损38.5万美元，即每股亏损0.01美元 [39] - 第四季度调整后EBITDA亏损110万美元，占营收的 - 3.1%，去年第三季度为180万美元，占营收的5.5% [40] - 年末现金及现金等价物为2370万美元，较上一季度减少380万美元 [42] 各条业务线数据和关键指标变化 产品业务 - 第四季度产品营收因供应链限制未确认220万美元，若不受限，第四季度产品营收将达1930万美元，同比增长21%，全年产品营收将达7090万美元，同比增长13% [14][15] - 产品毛利润率因供应链成本问题下降1040个基点，正常情况下约为45% [36] 服务业务 - 第四季度服务营收为1710万美元，同比增长8%；全年服务营收为6480万美元，同比增长20% [25] - 第四季度年度经常性收入为870万美元，占第四季度服务总收入的51%；全年年度经常性收入为3350万美元，占全年服务总收入的52% [26] - 第四季度服务净预订量为2030万美元 [26] 各个市场数据和关键指标变化 - 智能移动基础设施管理市场因有利的长期趋势和《基础设施投资与就业法案》带来大量投资机会，公司在该市场的领导地位不断加强 [11][45] - 检测市场中，公司竞争对手Autoscope Technologies在截至2022年3月31日的第一季度检测产品营收同比下降20%，公司凭借传感器的卓越性能持续抢占市场份额 [17] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将执行2023财年解决方案路线图，扩展ClearMobility平台的应用，加强交叉销售和数据货币化，包括传感器与车辆协作、提高SaaS解决方案附着率等 [46][47] - 公司对技术团队进行重组，整合为单一产品团队和单一开发团队，以支持平台中心业务模式和解决方案路线图，预计在2023财年第一季度产生70万美元的税前重组费用，实现约120万美元的年化成本节约 [48][51] - 公司持续关注潜在收购目标，同时董事会授权1000万美元的股票回购计划，认为回购股票能体现公司长期前景和股票低估价值 [69][70][57] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 全球供应链问题给2022财年带来挑战，但公司应对情况好于多数竞争对手，有望实现2027年运营模式目标 [55] - 预计2023财年总营收在1.47亿美元至1.55亿美元之间，调整后EBITDA利润率在5%至6%之间，第一季度业绩与2022财年第四季度相似，随后供应链缓解计划将逐步产生效益 [54] - 公司销售管道达到历史新高，预计《基础设施投资与就业法案》资金将在2023财年下半年体现在州和地方机构预算中，推动订单持续增长 [52][53] 其他重要信息 - 公司于2020年5月5日将农业和气象分析部门出售给DTN LLC，本次财报仅报告持续经营业务 [9] - 公司制定了全面的供应链缓解计划，包括重新设计电路板、扩大供应商基础、增加缓冲库存等，预计在2023财年第二季度开始改善供应链状况和产品毛利润率 [22][23] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 供应链正常化的时间、分包工作展望及供应链缓解计划的全面影响时间 - 供应链缓解计划中，电路板重新设计和现场测试需要时间，预计产品毛利润率在第二季度开始有意义改善，逐步恢复到45%左右 [61] - 分包工作受供应链约束影响，交付情况因季度而异，难以准确预测，随着情况改善，交付有望增加，但设备营收和利润率较低 [62][63] - 公司采取行动内包部分活动，减少对第三方承包商的依赖；预计全球供应链环境至少在今年年底前仍困难，但公司的缓解计划可改善自身供应链状况 [65][66] 问题2: 股票回购与收购的关系及近期收购策略 - 公司有有限的资本，继续寻找潜在收购目标，但目前认为回购股票能为投资者带来最高回报，并非放弃收购机会，市场存在不确定性，公司仍积极参与 [69][70][71] 问题3: 目前业务中公私部门的收入占比及私人部门业务管道情况 - 目前私人部门收入占比不到10%，未来三到五年大部分收入仍将来自公共部门，但私人部门对公司解决方案的兴趣增加，业务管道呈指数级增长，不过销售周期较长 [77][79] 问题4: 私人部门业务主要集中在产品还是服务方面 - 私人部门业务包括软件即服务、数据即服务、云托管服务等服务收入，以及检测传感器和联网车辆传感器的产品收入，目前不包括重大咨询服务 [80] 问题5: 公司本财年是否会实现自由现金流为正 - 公司专注改善供应链状况，预计本财年自由现金流为正 [81] 问题6: 运营重组后是否有进一步整合业务、精简成本的机会 - 目前不预计近期有其他重组，但公司有很多流程改进和自动化机会，如开发和实施精益工具包、利用营销和销售自动化等，以保持G&A费用平稳并提高运营杠杆 [82][83][84] 问题7: 客户是否因通胀或衰退预期而犹豫，公共部门市场情况如何 - 公司主要面向公共部门，公共部门市场目前非常强劲，公共机构预算状况良好，有专用收入来源且受经济周期影响较小，加上联邦刺激资金和《基础设施投资与就业法案》的支持 [90][91][93] 问题8: 服务合同是否有通胀调整条款 - 软件和云托管服务在新业务中有定价灵活性，但在合同期内可能受限；咨询和业务流程外包受劳动费率限制，部分机构对此有抵触，但超过50%的服务收入在定价上有更大自由度，约25%的总收入受直接劳动费率限制 [94][95][98] 问题9: 云与传感器团队合并是否会改变报告方式 - 团队合并是内部重组，不会改变报告方式 [99]