财务数据和关键指标变化 - 第三季度总营收9560万美元，同比增长36%，超出预期，Wandera贡献510万美元营收 [29] - 截至9月30日，总ARR为3.848亿美元，同比增长47%，有机ARR增长37% [29] - 季度末平台设备达2500万台，同比增长34% [29] - 截至9月30日的过去12个月，美元净留存率保持在119% [30] - 毛利率为80%，上年同期为83%，调整后与上年同期一致 [30] - 运营利润率为2% [31] - 2021年前9个月的年度有效税率从 - 0.5%升至2.8%，第三季度升至4.7% [31] - 截至9月30日的过去12个月，无杠杆自由现金流为8150万美元，无杠杆自由现金流利润率为24%，上年同期为5760万美元，利润率为23% [31] - 第三季度末现金及现金等价物为2.271亿美元 [31] - 预计2021年第四季度总营收在9900万 - 1.01亿美元之间，同比增长30% - 32%，非GAAP运营收入在150万 - 250万美元之间 [33] - 预计2021年全年总营收在3.615亿 - 3.635亿美元之间，同比增长34% - 35%，非GAAP运营收入在1900万 - 2000万美元之间 [33] - 预计2021年第四季度和全年摊销分别约为1220万美元和4130万美元 [34] - 预计2021年第四季度和全年基于股票的薪酬及相关工资税分别约为4760万美元和7040万美元 [34] - 预计年度有效税率低于5% [34] - 预计2021年第四季度基本和摊薄加权平均流通股分别约为1.191亿股和1.308亿股，全年分别约为1.183亿股和1.247亿股 [35] 各条业务线数据和关键指标变化 - 所有Jamf产品、3个主要地理区域和Jamf前10大商业行业的ARR同比均实现增长 [8][10][29] - 第三季度新增约700个Connect平台客户和约400个Protect客户，目前Jamf Connect客户超3500个，Jamf Protect客户超1500个 [51][53] 各个市场数据和关键指标变化 - 商业市场占总预订量近75%，美洲和EMEA市场表现强劲 [10] - 教育市场在经历去年的大幅增长后，第三季度有所放缓，而商业市场增长进一步加速 [10] - 第三季度苹果Mac出货量创历史新高，同比增长超29%，是过去7个季度中增长最快的计算机，增长率约为行业的两倍 [13] - iOS和iPadOS是过去4个季度平台上增长最快的设备类型，第三季度签署了Jamf历史上最大的商业iOS和iPadOS交易 [15][16] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续专注于苹果企业管理领域，通过创新和投资推动业务增长，利用新的合作伙伴关系和产品拓展市场 [26][36] - 公司认为Apple Business Essentials的推出是积极的，将扩大苹果设备在企业中的使用，为公司带来更多机会 [40][41][42] - 公司计划在2022年推出类似Jamf Business Plan的Wandera产品套餐，以简化客户购买流程 [89] - 公司将继续投资于基于状态的配置领域，以解决更多行业工作流程问题 [95] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司业务受益于IT消费化、员工人口结构变化和苹果设备的增长，预计未来将继续保持强劲增长 [63] - 随着公司业务的增长和Jamf Connect产品收入确认方式的调整，ARR和订阅收入增长率将逐渐趋同 [55] - 公司对未来发展充满信心，将继续为客户提供价值，推动业务持续增长 [26][36] 其他重要信息 - 公司在虚拟Jamf Nation User Conference上展示了行业领先的创新产品和解决方案，吸引了近8000名参会者，平均每人参加7.5场会议，总参会场次约为5.7万场 [24][25] - 公司宣布了新的CIO，将致力于打造现代混合办公场所，提升员工工作体验和业务系统的扩展性 [78][79] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 与苹果的关系是否有变化，以及营收中来自员工少于500人的公司的比例 - 与苹果在任何方面的关系均无变化 [46] - 来自员工少于500人的公司的ARR占比为个位数，且公司不担心客户流失，认为这将带来更多机会 [47] 问题2: Wandera的ARR是否受购买会计影响，以及其增长速度 - 购买价格会计不影响ARR，但影响递延收入，第三季度有不到100万美元的减值 [48] - 收购整合前后增长放缓，但符合预期，未来预计与Jamf的ARR增长速度一致 [48] 问题3: Jamf Connect收入确认变化在2022年是否仍是营收逆风因素 - 2022年上半年有轻微影响，约为ARR增长率的几个百分点，第三季度开始将逐渐正常化 [50] 问题4: Protect和Connect的附加率及未来增长预期 - 第三季度Connect新增约700个客户，Protect新增约400个客户，与前几个季度相似 [51] - 预计未来约50%的客户会选择其中一款产品 [51] 问题5: ARR增长与订阅增长的差异 - 随着Jamf Connect产品交付方式的改变，ARR和订阅收入增长率将逐渐趋同 [55] 问题6: 苹果ABE是否是战略开端，未来是否会成为全面竞争对手 - 苹果此举是为解决小企业采用苹果设备的问题，并非针对企业市场，不构成竞争，且有助于扩大苹果设备在企业中的使用 [58][59][60] 问题7: 教育领域支出放缓的原因 - 并非支出放缓，而是与去年第三季度的高增长相比，增速有所下降，联邦资金的影响尚未完全显现 [61] 问题8: 对2022年商业业务增长有信心的原因 - 业务受IT消费化驱动，苹果设备的采用率不断提高，公司能够为客户提供安全的企业解决方案 [63][64] 问题9: 第三季度新增设备数量及与上季度的差异原因 - 第三季度新增180万台设备，包含Wandera的设备，并进行了去重处理 [65] - 与第二季度相比，主要是商业和教育业务的混合比例发生变化，商业业务增长导致单位ARR对应的设备数量减少 [67] 问题10: 苹果产品与微软EMS的差异，以及iOS业务的增长原因 - 微软在企业市场历史悠久，而苹果此前缺乏企业解决方案，苹果此次推出的产品是为解决小企业的特定问题 [70] - iOS业务增长的原因是公司能够处理复杂的行业工作流程，且在Mac市场的强大影响力促使客户将iOS设备迁移到公司的解决方案 [72][73] 问题11: 员工约500人的客户不选择Apple Business Essentials的关键技术因素 - Apple Business Essentials针对的是仅需要简单MDM命令、无安全、身份云连接、威胁防御和私人访问需求的小企业，而公司的产品提供更全面的功能 [76] 问题12: 现代混合办公场所的含义及对利润率和资本支出的影响 - 现代混合办公场所旨在为员工提供更灵活的工作环境，新CIO将负责IT基础设施和设施管理 [78][79] - 公司此前已进行相关投资，未来将专注于建立业务系统的基础，以支持公司规模扩大到10亿美元 [80] 问题13: 商业业务加速增长的具体表现 - 新客户数量增加，总客户数超过5.7万个，现有客户继续扩大设备使用并购买新的附加产品 [82] 问题14: Jamf Now客户除远程锁定外最看重的功能 - Jamf Now和Jamf Now Plus具有更强大的功能，且公司的产品与任何MDM都可集成，能够为客户提供管理、连接和保护的一体化解决方案 [84][86] 问题15: Wandera的客户反馈和捆绑销售计划 - 公司计划在2022年推出Wandera产品套餐，以简化客户购买流程 [89] - 通过Jamf渠道的管道开发情况良好，客户对产品表现出浓厚兴趣 [89][90] 问题16: 国际市场机会和本地化竞争情况 - 公司在国际市场的增长强于美国市场，所有主要地理区域的ARR同比增长均超过30% [91] - 公司通过直接渠道、与苹果的合作和间接销售渠道覆盖全球市场，具备多语言支持和电子商务能力 [91] 问题17: 垂直特定产品和工作流程的最新情况及未来发展机会 - 公司的专利功能能够实现苹果设备的共享和个性化使用，满足特定行业的需求 [94] - 未来将继续投资于基于状态的配置领域，以解决更多行业工作流程问题 [95] 问题18: 教育市场本地部署数量的变化趋势 - 本地部署数量下降主要是由于Jamf Connect收入确认方式的改变，未来将成为总业务的较小部分，并呈现季节性变化 [98][99] 问题19: 对苹果Business Essentials提供独立加密数据区域的看法 - 这是苹果在2020年秋季推出的用户注册功能，公司是首个支持该功能的公司，并在JNUC上宣布了相关新功能 [101] - 该功能解决了BYOD设备管理中的隐私和安全问题，公司对2022年推出相关新服务感到兴奋 [103] 问题20: Wandera产品的销售周期和市场策略 - 不适合评论Wandera历史销售周期，收购后整体ARR/设备有所提升，Wandera产品增加了设备的价值 [105][106] 问题21: 整体赢率和毛利率情况及未来趋势 - 今年及过去几年的赢率处于历史最高水平，客户满意度高，流失率低 [108] - 本季度毛利率略有下降，主要是由于Jamf Connect收入确认变化和Wandera收购相关投资，未来将保持在类似水平 [109][110]