财务数据和关键指标变化 - 2023财年第一季度总营收增长8%，非GAAP基础上也增长8%，解约费较上年同期略有上升 [9] - 净收入增长4%，摊薄后每股收益为1.46美元 [33] - 运营现金流增至1.37亿美元，主要因应收账款回收增加，自由现金流为1.16亿美元，转化率为109% [34] - 过去12个月投资资本回报率为23.2%，上升170个基点 [35] - 2023财年GAAP营收增长预计为7.7% - 8%，非GAAP营收增长指导保持在8.2% - 8.6%不变 [37] - 全年GAAP运营利润率约为23%，非GAAP运营利润率指导同比基本持平，公司致力于在2024财年恢复利润率扩张 [38] - 全年GAAP每股收益指导范围为4.90 - 4.94美元 [38] 各条业务线数据和关键指标变化 - 核心业务板块营收增长6%，非GAAP基础上也增长6% [10] - 支付业务板块营收增长8%，非GAAP基础上增长7% [10] - 互补解决方案业务营收增长8%，非GAAP基础上也增长8% [10] - 服务和支持收入增长8%，解约收入增加80万美元，私有和公有云业务增长10% [30] - 产品交付和服务收入增长11%，非GAAP总支持和服务收入增长7% [31] - 处理收入GAAP基础上增长10%，非GAAP基础上增长9%，主要因卡交易量增加 [31] - 数字收入在Banno数字平台强劲需求带动下快速增长 [31] 各个市场数据和关键指标变化 - 第一季度末Banno数字平台注册用户约830万，较去年同期增长超38%，目前每月新增近20万用户 [13] - 银行技术支出调查显示，今年预计技术支出中位数较上年增长11%，但未预测2023年支出 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 收购Payrailz加速技术现代化战略，增强支付即服务战略，提升在支付领域地位 [16][17][18] - 发布新的金融犯罪防御应用，扩大与万事达卡合作，建立与谷歌新关系，为社区和地区金融机构客户提供前沿公有云原生金融科技产品 [19] - 技术现代化战略不仅关注核心业务，Payrailz收购助力支付业务板块，金融犯罪防御解决方案也是公有云原生 [50] - 公司业务模式具有韧性，超90%非GAAP营收为经常性，与长期关键处理系统合同相关，资产负债表债务可控，现金状况良好 [25] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管经济存在不确定性，但公司销售活动和客户对解决方案的反馈积极，将继续稳健经营，为员工、客户和股东提供稳定业绩 [27] - 银行客户普遍资本充足，对技术投资乐观，关注技术现代化和数字银行服务，以提升未来竞争力 [72] 其他重要信息 - 公司将San Diego一处设施出售，持续评估未来设施需求和运营模式，目前不计划大幅缩减实体规模，将逐步调整以适应未来劳动力战略 [22][23] - 公司入选《新闻周刊》最受员工喜爱的100家工作场所榜单，排名第17，金融服务类别中排名第二 [21] - 公司将举行年度股东大会，提供现场和远程参与选项 [24] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 非GAAP利润率稀释是否与收购有关，此前对利润率指导的保守观点是否改变 - 房地产出售未在收购结束时确认指导时考虑，影响指导的仅为收购和资产出售收益；目前仍处于年初，虽面临通胀压力，但对实现指导目标持乐观态度 [42] 问题2: 公司是否看到签约交易意愿的变化 - 交易签约节奏无变化，潜在交易管道比以往更大，目前业务活动无放缓迹象，Banno新签约数量也未减速 [44][46] 问题3: 技术现代化战略进展，公有云业务情况及与银行和信用社的讨论情况 - 核心业务新签约数量与去年第一季度持平，技术现代化战略有部分模块投入生产，客户对此积极讨论；因战略独特，吸引众多关注，已为现有客户发布路线图，但外部发布将放缓；该战略不仅针对核心业务，Payrailz收购和金融犯罪防御解决方案都是其一部分 [48][49][50] 问题4: 支付业务板块收入增长驱动因素及全年剩余时间收入预期 - 本季度支付业务增长8%，约60%来自卡业务，22%来自EPS业务，18%来自账单支付业务；全年剩余时间收入预计仍为高个位数增长 [51] 问题5: 2024财年利润率趋势，2023财年通胀压力与Payrailz投资的关系 - 目前处于2023财年早期，2024财年尚远且全球环境不确定，但公司致力于扩大利润率增长；2023财年部分通胀压力为一次性，如Java支付，人员成本通胀压力开始缓解；2024财年，旅行和工资等因素在2023财年的影响将正常化，为利润率扩张提供机会 [53][54][55] 问题6: 资本分配优先级，与Kevin的方法有何不同，收购管道情况 - 资本分配方法基本一致，注重战略契合、文化契合、有机增长和股东回报；收购管道不如预期强劲，但公司仍在寻找机会 [59][60][61] 问题7: Banno Business产品推出后的潜在收入提升情况 - 许多已采用Banno零售版的客户表示有兴趣在Banno Business推出后用于商业客户，但难以预测业务客户的采用数量和速度，目前未在本财年财务预测中纳入重大影响，待产品正式推出并确认采用情况后再做评估 [63][64][65] 问题8: 客户的并购管道和整体并购环境情况 - 客户被收购导致的解约收入较上年放缓，客户收购其他客户的情况也有所放缓，整体银行并购市场因银行股价估值和经济不确定性而放缓，情况与上季度一致 [68] 问题9: 考虑利率环境和净息差上升，银行在2023年的技术支出情况 - 目前信息多为与银行家的交流，缺乏调查数据；一个月前在CEO论坛上，银行CEO们普遍乐观，因贷款利率上升而存款利率上升较慢，有息差可利用，且资本充足、风险信贷较少，对技术投资持积极态度，关注技术现代化和数字银行服务 [72][73] 问题10: Payrailz收购对公司的好处 - Payrailz是支付平台，与iPay不同，可驱动多种支付解决方案并集成到PayCenter；其独立P2P解决方案为开放式循环，为客户提供补充机会和替代方案；还有账户间转账解决方案，为现有客户创造机会；此次收购有助于加速支付即服务战略和技术现代化战略 [75][76] 问题11: 收购成本的计入时间 - 收购影响已包含在全年指导中，对收入有积极贡献，对每股收益的影响包括持续运营、摊销和利息费用 [77][79] 问题12: 一次性资产出售收益是否计入SG&A，Payrailz在2023财年的摊薄影响及未来盈亏情况 - 一次性资产出售收益计入SG&A；Payrailz在2023财年的摊薄影响为每股0.22美元，预计在2024财年实现盈利 [81][82][83] 问题13: 在更具挑战性的收入环境下保护ROIC的措施，新客户附加产品的附加率变化及公有云业务的附加率情况 - 公司不担心，因客户健康、销售管道强劲；可依靠强大的自由现金流生成和高经常性收入比例，且业务模式与竞争对手不同，具有弹性；核心业务交易的附加率较高，随着向公有云业务发展，由于互补解决方案也为公有云原生，附加率有望保持或提高 [86][87][90] 问题14: Payrailz的收入增长率和公司2023年的全年税率 - 目前不准备分享Payrailz的收入增长率；建议使用24%作为公司2023年的全年税率 [93][94] 问题15: 对解约费收入目标的信心来源，Banno的定价模式与竞争对手相比的优势 - 部分解约费收入已知，因已知道部分被收购客户的情况；Banno按注册用户定价，注册用户与使用情况相关，若用户六个月未使用则金融机构无需付费；公司赢得业务主要依靠技术和战略，而非定价优势 [97][99][100] 问题16: 销售周期是否有变化，Corporate and Other业务本季度表现强劲的原因及是否为常态，Payrailz收购的价值和投资回报率情况 - 公司未看到销售周期变化，整体销售活动和交易速度无变化；Corporate and Other业务无特殊情况，历史上该业务线相对稳定，可按此预期今年情况；Payrailz收购加速技术现代化战略，其开放式循环P2P解决方案、业务对消费者和B2B支付功能、租赁成本路由选项以及先进的欺诈解决方案都具有价值，可与公司战略结合，加速业务发展 [103][105][110] 问题17: Payrailz是否属于支付业务板块，2300万美元收购成本中是否有非经常性费用，如何实现盈利 - Payrailz属于支付业务板块；收购成本大多为经常性费用，可提供细分情况；公司通过稳健的尽职调查模型，认为Payrailz可实现盈利，不仅依靠收入增长，还包括成本削减，如重叠合同的供应商成本降低和资源分配优化等 [113][114][120] 问题18: 公司在账单支付和欺诈领域的表现和差异化情况，2023年指导是否考虑CPI调整因素 - 公司账单支付业务稳定，持续低个位数增长，未出现竞争对手报告的放缓情况；金融犯罪防御解决方案基于公有云原生平台，采用最新欺诈检测技术，具有集成性，可处理多种交易，与市场上其他解决方案不同；2023年指导中，CPI调整是销售周期和续约的正常组成部分，属于有机计划，无特殊情况 [123][124][129]