财务数据和关键指标变化 - 2022财年第一季度净销售额为2.927亿美元，较去年同期的3.317亿美元下降12%，外汇汇率对销售额有1%的正向影响 [9][13] - 第一季度毛利率为5.3%，较去年同期下降390个基点，主要因成本增加和全球零部件短缺致销量降低 [13] - 第一季度调整后销售和管理费用为1230万美元，占净销售额的4.2%，去年同期为1260万美元，占比3.8%，费用率上升因本季度销售额降低 [14] - 第一季度调整后营业收入为330万美元，占净销售额的1.1%，去年同期为1800万美元，占比5.4%，下降因销售额降低和损失吸收 [14] - 第一季度其他收入和费用为支出120万美元，去年同期为收入210万美元，主要因外汇重估的外汇损益影响 [15] - 第一季度有效税率为27.4%，去年同期为15.7%，去年同期税率受州税估值备抵的离散税收优惠和各税收管辖区盈利组合有利影响 [16] - 2022财年第一季度调整后净利润为150万美元，摊薄后每股收益0.06美元，去年同期为1660万美元，摊薄后每股收益0.65美元 [16] - 截至2021年9月30日，现金及现金等价物为8930万美元，第一季度经营活动现金使用量为820万美元，现金转换天数为73天，较2021年第一季度改善3天，但较上一季度增加9天 [17] - 第一季度库存增加6200万美元，因当前零部件短缺，部分零部件因关键部件未按时到达而无法投入生产 [17] - 第一季度资本投资为1270万美元，主要用于泰国和墨西哥工厂的扩建及支持新业务，预计2022财年剩余时间资本支出将增加 [18] - 截至2021年9月30日，信贷安排借款为7260万美元，较2020年9月30日的1.105亿美元大幅下降，较2021年6月30日的6620万美元略有上升 [18] - 截至2021年9月30日，短期可用流动性（现金及现金等价物加上信贷安排未使用金额）总计1.828亿美元，2022财年第一季度未回购股份，自2015年10月以来，通过董事会授权的股份回购计划，已回购530万股普通股，向股东返还7970万美元 [19] 各条业务线数据和关键指标变化 - 汽车业务是第一季度唯一销售增长的主要垂直市场，销售额增长9%，增长源于客户和OEM指定的热门车型获得全球有限零部件供应的分配 [9] - 医疗垂直市场第一季度销售额下降33%，去年因支持抗疫呼吸护理产品销售强劲，加上原材料短缺和物流挑战，导致同比困难，选择性手术仍低于疫情前水平，恢复缓慢 [11] - 工业垂直市场第一季度销售额下降9%，主要因气候控制和智能计量产品销售下降，与零部件短缺有关 [12] - 公共安全业务第一季度销售额为1110万美元，较去年第一季度下降16%，主要受零部件短缺驱动 [12] 各个市场数据和关键指标变化 - 汽车市场，电子含量随先进技术和操作系统增加而上升，公司对其长期增长前景乐观，待供应链问题缓解和行业产量正常化后有望增长 [10] - 医疗市场，受疫情影响，选择性手术恢复缓慢，但长期来看，人口老龄化、医疗可及性和可负担性提高、设备小型化和连接药物输送系统等趋势有利于增长 [11] - 工业市场，气候控制产品在北美和欧洲需求存在，但欧洲智能计量仍在从疫情中逐步恢复 [29][30] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司重申2022财年全年指导，预计净销售额在14亿 - 15亿美元之间，较2021财年增长8% - 16%，营业利润率预计为净销售额的4.5% - 5%，预计本财年资本支出6000万 - 7000万美元 [19] - 公司将继续推进泰国和墨西哥工厂的扩建，以支持有机增长机会，预计未来资本支出将增加 [18][19] - 公司致力于保留全球劳动力，将供应链中断视为短期问题，待供应限制缓解，将利用创纪录的积压订单和新产品引入漏斗提升产量 [7][9] - 公司与客户密切合作，评估通胀影响，将永久性成本增加部分转嫁给客户，客户在成本分担方面表现合理 [31] - 公司在与现有客户合作中赢得新业务，也从新客户处获得新业务，对新业务拓展情况满意 [28] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司面临全球供应链问题带来的艰难经营环境，零部件短缺、马来西亚疫情限制、美国西海岸港口积压和中国工厂停电等问题影响生产，导致损失吸收超预期 [5][6] - 尽管第一季度面临挑战，但公司积压订单创纪录，预计2022财年下半年产量将大幅提升，长期前景乐观 [9][23] - 公司将员工健康和安全放在首位，相关协议减少业务干扰，维持良好客户支持 [23] 其他重要信息 - 公司年度股东大会将于美国东部时间11月9日上午9点在总部举行，为现场活动，会议演示文稿将发布在公司网站投资者关系板块 [24][25] - 公司更新了投资者关系网站，改善导航并增加信息可用性 [20] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 能否给出积压订单的具体数字 - 上一季度末（6月30日），未完成订单积压升至7.49亿美元，较上年同期增长78%，后续会更新相关数据 [26] 问题: 如何看待这些订单的稳定性，是否有失去部分收入的风险 - 未看到需求消失或减少的迹象，客户需求真实，公司与许多客户签订独家供应合同，正为2022财年下半年30% - 35%的更高运营率做准备，以满足需求，包括完成前期积压订单和新产品引入 [27] 问题: 当前环境是否影响公司赢得新业务或引起客户担忧 - 未受影响，公司在现有客户和新客户处都成功赢得新业务，对新业务拓展情况满意 [28] 问题: 工业领域气候控制组件在欧洲的需求趋势如何 - 北美和欧洲气候控制产品整体需求存在，美国客户对产品需求旺盛，欧洲智能计量仍在从疫情中逐步恢复 [29][30] 问题: 如何应对通胀影响 - 公司密切关注通胀影响，区分临时和永久性成本增加，对于永久性成本增加且无法通过成本创新项目抵消的部分，将转嫁给客户，客户在成本分担方面表现合理 [31] 问题: 本季度供应链各因素的影响情况，能否量化 - 零部件供应问题是主要逆风因素，马来西亚疫情限制和美国西海岸港口积压影响较大，中国工厂停电影响相对较小，本季度库存增加6200万美元，反映了计划发货与实际发货的差距 [40] 问题: 未来12个月营运资金需求情况及库存趋势 - 未来6 - 12个月营运资金需求受库存等待零部件、泰国和墨西哥工厂投产及新产品引入和积压订单等因素影响，无法明确预测，但公司资产负债表状况良好，能够应对，中期至长期库存可能介于过去较低水平和当前水平之间 [41][43][44] 问题: 如何看待第二季度的产量提升，维持员工水平的决策依据，此次产量提升与过去有何不同 - 产量提升取决于供应链和供应商的恢复速度，预计是逐步稳定的改善过程，公司有能力应对，目前已看到一些积极迹象，公司员工敬业且有能力应对产量提升，维持员工水平是为长期发展考虑，招聘和培训员工需要时间，目前没有因员工短缺导致产品无法发货的情况 [47][48] 问题: 积压订单是否会通过工厂扩建来满足，如何平衡新空间在现有业务和新业务之间的分配 - 工厂扩建考虑了现有业务和潜在新业务，与客户进行长期沟通，让客户做出软承诺以进行产能分配，两个扩建项目建设进度正常，有望按时投入使用，扩建后公司将有更多空间用于业务拓展，过去高利用率情况下向新客户推销业务较困难，扩建缓解了这一压力，短期和中期来看，亚洲和北美情况较好，欧洲需要关注可用空间以支持业务发展，公司希望通过合理布局实现20亿美元的年销售额目标 [50][51] 问题: 不同垂直市场的零部件短缺程度和预计恢复时间如何 - 上一季度各垂直市场和产品类别均受零部件短缺影响，汽车垂直市场短缺时间可能最长，但也在努力解决根本问题，预计1 - 2月随着汽车工厂复产和库存补充，市场将有改善；医疗垂直市场除零部件短缺外，还受选择性手术积压和医疗资源恢复速度的限制，整体供应链短缺问题广泛，难以确定哪个垂直市场恢复更快 [57][58] 问题: 能否量化零部件和运费成本上升对营业利润率的影响，是否计划提价 - 无法给出具体运费影响数字，公司与客户合作，将特殊成本情况通过单独发票或提高售价的方式转嫁给客户，不同客户情况略有不同，正在与客户协商处理成本增加问题 [59]