财务数据和关键指标变化 - 第二季度营收2.94亿美元，较2022年增长16%，外汇产生约200万美元或1%营收的不利影响，预计2023年下半年营收增长无法反映上半年的增长情况 [9] - 调整后有效税率为10%，高于2022年第二季度的5%，主要归因于地理组合的变化 [10] - 调整后摊薄每股收益为0.78美元，高于2022年第二季度的0.53美元 [10] - 6月30日现金余额为2.23亿美元，高于2022年末的2.14亿美元；总债务为5.87亿美元，高于2022年末的5.42亿美元，主要是由于2022年7月设立的定期贷款A安排延迟提取了5000万美元 [10] - 调整后毛利率为72%，高于2022年第二季度的69%，受实现价格有利、销量增加、固定间接费用吸收积极以及入站运费成本降低等因素影响 [47] - 调整后研发费用为4800万美元，高于2022年第二季度的4200万美元，研发费用占净营收的比例为16%，与2022年第二季度持平 [47] - 调整后销售、一般和行政费用为1.13亿美元，高于2022年第二季度的1.01亿美元 [47] - 净债务（包括受限现金）在6月30日为1.01亿美元，调整后自由现金流为负1000万美元，较上年同期的负1400万美元有所改善 [48] - 上半年资本投资为1300万美元，高于2022年上半年的1100万美元 [48] - 公司提高2023年全年指引，预计2023年营收在固定汇率基础上增长8% - 10%，并继续假设汇率带来约1%的顺风；调整后摊薄每股收益预计在2.55 - 2.75美元之间，调整后加权平均流通股为5400万股；调整后自由现金流预计在8500 - 1.05亿美元之间 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 心肺业务 - 第二季度营收1.51亿美元，较2022年第二季度增长21%；氧合器营收实现中两位数增长，由美国市场带动；心肺机营收增长超30%，主要由世界其他地区的S5设备投放以及欧洲和美国的Essenz设备初始安装推动 [5] - 预计2023年心肺业务营收增长11% - 13%，修订后的预测纳入了氧合器和心肺机上半年的强劲表现 [22] 癫痫业务 - 第二季度营收较2022年第二季度增长14%，所有三个地区均表现强劲，新植入和替换植入数量同比和环比均有增长；美国癫痫业务营收同比增长15%，受总植入数量增加、实现价格提高和有利的产品组合推动 [6] - 本季度实现838例新患者植入，较上年增长13%；实现1947例替换植入，较上年增长8%；欧洲癫痫业务营收较上年增长10%，由北欧和英国带动；世界其他地区实现15%的增长，由土耳其和中国带动 [23] - 预计2023年全球癫痫业务营收增长6% - 8% [23] 其他业务 - 第二季度DTD业务营收为100万美元，预计2023年DTD业务营收约为600 - 800万美元，主要来自RECOVER研究 [7] - ACS业务第二季度营收为900万美元，较2022年第二季度增长约1%，反映了心脏病例数量的增长，但部分被呼吸病例下降和产品组合所抵消，预计2023年ACS业务同比持平 [138] 各个市场数据和关键指标变化 - 美国市场商业执行推动了强劲的两位数营收增长，并有助于提高本季度的盈利能力 [21] - 欧洲和世界其他地区市场持续表现强劲 [21] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 持续强调癫痫业务的新患者获取，维持心肺业务的市场地位 [11] - 推进Essenz产品的商业推广，预计在今年晚些时候血液气体监测软件集成获批后，其贡献将增加 [22] - 继续推进RECOVER研究、OSPREY试验和ANTHEM临床研究等战略投资组合计划 [7][8] - 竞争对手在氧合器市场的供应问题曾为公司带来市场份额增长机会，但目前竞争对手已恢复供货，公司预计这将对下半年心肺业务的氧合器业务量产生影响 [30][85] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对上半年的执行情况感到鼓舞，认为这有助于财务表现，有信心实现全年指引、管道承诺和运营杠杆 [11][12] - 价格和费用纪律是实现利润率扩张的关键因素，公司有望在年底前实现适度的运营杠杆 [49] - 虽然上半年表现出色，但预计下半年业务量将受到影响，特别是心肺业务的氧合器业务，同时公司将在下半年进行投资以提高生产力和创新能力，不过公司认为已基本降低了全年风险，对指引有信心 [85][86] 其他重要信息 - 公司董事会和临时CEO正在审查首批潜在CEO候选人，招聘流程按计划进行 [4] - 5月任命Stephanie Bolton为全球癫痫业务总裁，她在公司有12年工作经验，此前担任国际业务总裁，带领两个业务取得商业成功 [20][134] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 价格、服务到期收入和氧合器对营收增长的影响及后续趋势 - 价格、服务到期收入和氧合器这三个因素综合起来对本季度营收增长的影响约为6%；价格方面，定价计划于去年第三季度开始实施，上半年有有利的比较基数，下半年不会有太大的延续效应；服务到期收入方面，公司正在监测SenTiva对服务到期率的影响，目前的预测基于最新数据，未来几个季度可能会有更明确的答案 [30][36][50] 问题: 美国癫痫业务2019年第二季度新患者植入数量及团队执行情况 - 公司承诺后续提供2019年第二季度美国癫痫业务新患者植入数量；2022年新患者植入数量同比下降6%，公司对上半年的情况感到鼓舞；公司认为团队目前表现出了热情和执行力，受益于近期的人才升级，目前没有计划在未来6 - 12个月进行更多的团队变动 [39][42][63] 问题: Essenz产品的市场推广情况及对毛利率的影响 - Essenz产品处于商业推广阶段，所有活动集中在欧洲和美国，目前正在进行大量评估活动，预计第四季度开始加速增长；目前Essenz产品的毛利率与S5相当，随着产量增加，其对公司整体毛利率将产生积极影响 [56][57][91] 问题: 调整后每股收益指引上调的原因及关键考虑因素 - 第二季度和上半年毛利率显著改善，但预计下半年无法维持相同水平的收益；公司将在下半年进行投资以提高生产力和创新能力，这将对费用产生一定影响，但公司认为已基本降低了全年风险，因此上调了指引 [65][66][86] 问题: RECOVER试验双极队列的招募进度、中期评估时间和预期 - 双极队列在6月完成了第150例患者的中期分析，比之前沟通的时间更快；预计招募速度较慢，目前估计每季度约25例；与单极队列类似，中期评估将根据预测的成功或失败概率决定是否提前停止、过渡到报销或继续招募 [87] 问题: 癫痫业务识别服务到期患者的计划持续时间及新患者植入数量提升的预期 - 公司从去年下半年开始实施电池寿命跟进计划和医生门户计划，这些计划将在今年持续推进并在未来发挥作用；公司正在重新激发癫痫和心肺业务的创新计划，以推动未来增长和价值创造 [93][94][96] 问题: 心肺业务中10年以上旧设备向Essenz的转换情况、升级经济情况及市场份额增长 - 公司有7000台使用超过10年的设备，约40%处于10年使用寿命周期以上，是当前的重点目标；公司无法提供确切的市场份额增长数据，估计约为2%（范围在1% - 3%） [98][99][118] 问题: 癫痫业务新患者植入和替换植入的比例变化及业务增长可持续性 - 目前癫痫业务新患者植入和服务到期替换患者的比例为30% : 70%；公司正在进行战略规划，深入了解耐药性癫痫患者的治疗情况，目前难以预测未来两年的比例变化和业务增长可持续性 [77][78][120] 问题: 市场复苏、积压订单和销售团队投资对营收的贡献及后续趋势 - 公司有19个指定的市场区域，其表现与基础业务一致，第三季度将增加运营区域，说明当前与客户合作的战略是正确的；癫痫手术方面，第二季度癫痫监测单元（EMU）容量约为85%，与第一季度相似且高于第四季度，但未进一步改善；整体神经外科手术的手术室调度能力略有改善，但不显著 [124][125] 问题: 意大利相关法律诉讼的时间更新和预期 - 欧洲法院和意大利最高法院的判决时间不确定，预计至少在2024年之前不会有最终决定 [127] 问题: 公司整体投资组合的短期和长期展望及投资分配 - 公司全力支持战略投资组合计划，包括停止心力衰竭项目，继续推进DTD和OSA项目；公司希望在心肺和癫痫核心产品组合中实现迭代和有影响力的创新，并正在建立相关能力 [131]