财务数据和关键指标变化 - 2021财年第三季度总净收入4910万美元，上年同期为5360万美元 [20] - 2021财年第三季度营业成本和费用降至4580万美元，上年同期为5170万美元 [24] - 2021财年第三季度营业收入同比增长86%，达到340万美元，上年同期为180万美元 [24] - 2021财年第三季度归属普通股股东的净利润为360万美元，上年同期为220万美元；摊薄后每股净利润为0.20美元，上年同期为0.12美元 [25] - 2021财年第三季度调整后归属普通股股东的净利润为370万美元，上年同期为240万美元；摊薄后每股净利润为0.20美元，上年同期为0.13美元 [26][27] - 2021财年第三季度调整后EBITDA为780万美元，上年同期为600万美元 [27] - 截至2021年7月31日的前九个月，收入为1.325亿美元，上年同期为1.348亿美元 [28] - 截至2021年7月31日的前九个月，营业收入为11.8万美元，上年同期营业亏损950万美元 [28] - 截至2021年7月31日的前九个月，归属普通股股东的净利润为110万美元，上年同期净亏损940万美元；摊薄后每股净利润为0.06美元，上年同期净亏损0.54美元 [28] - 截至2021年7月31日的前九个月，调整后归属普通股股东的净利润为100万美元，上年同期调整后净亏损420万美元；摊薄后每股净利润为0.06美元，上年同期调整后净亏损0.24美元 [29] - 截至2021年7月31日，长期债务为1.209亿美元，2020财年末为1.226亿美元 [30] 各条业务线数据和关键指标变化 农业业务 - 2021财年第三季度农业业务收入4800万美元，上年同期为5240万美元 [20] - 2021财年第三季度新鲜柠檬销售额为2440万美元，上年同期为3540万美元；约销售114.4万箱，平均每箱价格21.34美元，上年同期约销售197.9万箱，平均每箱价格17.91美元 [21] - 2021财年第三季度牛油果收入410万美元，上年同期为610万美元；约销售350万磅，平均每磅价格1.16美元，上年同期约销售610万磅，平均每磅价格1美元 [22] - 2021财年第三季度橙子收入200万美元，上年同期为220万美元；约销售25.9万箱，平均每箱价格7.65美元，上年同期约销售18.4万箱，平均每箱价格12.13美元 [23] - 2021财年第三季度特色柑橘和其他作物收入与上年同期相近，为110万美元，上年同期为80万美元 [23] 房地产开发业务 - 房地产开发项目Harvest at Limoneira表现良好，自启动以来已完成556块土地交易，2021财年第三季度新增92块土地交易 [13] - 公司有信心在未来六年（从2022财年开始）从Harvest at Limoneira获得总计8000万美元的现金分配 [13] 各个市场数据和关键指标变化 - 由于智利和阿根廷收获延迟以及全球港口拥堵，许多农产品（包括柠檬）的运输被暂时推迟到第四财季 [11][21] - 受COVID - 19德尔塔变种影响，亚洲国家水果需求下降，公司对亚洲的出口减少 [10] - 墨西哥柠檬预计产量下降，且果实通常较小、质量较低，这对公司2022财年柠檬价格有支撑作用 [32][59] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司实施“Farm to Table via Tablet”数字转型计划，利用传感器收集土壤、树木和果实数据，创建预测算法，提高新鲜水果利用率和运营效率 [14][15] - 公司拥有超过2.8万英亩英尺的强大水权，包括科罗拉多河3类水权，通过严格的实验室测试、漂浮系统和微喷头网络维护水质和供应 [16][18] - 公司预计未来四年内1200英亩未结果柠檬树将全部结果，2021财年预计有200英亩达到结果状态；未来两年计划再种植250英亩柠檬树，预计国内柠檬供应量较2020年水平增加约50% [33] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临鳄梨果实尺寸减小、全球物流延迟和亚洲出口减少等挑战，公司第三季度营业收入仍同比增长86%，对2022财年的收入和盈利增长充满信心 [10] - 由于COVID - 19疫情持续影响全球食品服务业务，公司暂不提供柠檬业务的具体指引，但预计2022财年每箱柠檬价格将上涨 [32] - 公司预计2021财年国内柠檬总销量约为420万箱，若2022年能达到新鲜水果利用率目标，国内销量有望接近500万箱 [42] 其他重要信息 - 2020年12月，公司收到500万美元与《关怀法案》相关的联邦退税；2021财年第三季度，收到90万美元加州州退税 [30] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 第三季度应交付的柠檬数量有多少会转移到第四季度？第三方柠檬产量增长是相对于2020年还是2021年的基数？ - 约25 - 30万箱柠檬从第三季度推迟到第四季度交付 [38] - 预计2021财年国内柠檬总销量约420万箱，若2022年达到新鲜水果利用率目标，国内销量有望接近500万箱，公司自有水果和外部种植商水果各占50% [42] 问题2: 若干旱持续，公司长期生产力和成本会面临怎样的风险？ - 在科罗拉多河和亚利桑那州尤马的资产方面，公司预计休耕600英亩土地参与休耕计划，目前认为不会影响供应链 [45] - 文图拉县有深层地下蓄水层，即使长期干旱，树木整体健康和存活能力不会受到太大挑战，但可能影响鳄梨尺寸 [46] - 圣华金河谷面临获取河岸水流减少和过度依赖地下水抽取的问题，若地下水不足，购买额外用水会增加成本，但目前公司认为水源充足 [47] 问题3: 3区水权计划的参与方是谁？ - 目前计划是公私合作模式，公司将部分土地休耕，不抽取该土地的水，将水权提供给科罗拉多河的其他大型用水户 [49] - 经济收益方面，预计每英亩可获得约1000美元的收益，且可消除休耕土地的费用 [50] 问题4: 阿根廷柠檬市场情况如何？是否有机会填补其他市场？ - 公司在阿根廷拥有一个50%股权的柠檬牧场，收获和产量延迟，但经纪业务的柠檬采购量增加，总体财务表现预计与年初计划相符 [58] 问题5: 墨西哥柠檬市场有何具体情况？ - 墨西哥柠檬通常尺寸较小、质量较低，种植商生产成本低，会以低价出售以促进销售；墨西哥柠檬整体产量较小，对公司2022财年柠檬价格有支撑作用 [59] 问题6: 数字转型计划对产量和用水效率有何影响？测试情况如何？ - 该计划通过传感器监测树木和土壤水分，可根据需求灌溉，提高水资源保护和利用效率 [65] - 利用技术测量果实大小、等级和颜色，创建预测算法，可提前规划收获和销售，提高新鲜水果利用率和盈利能力 [66] 问题7: 新鲜水果利用率提高是市场驱动还是渠道拓展导致的？ - 今年市场供需更平衡，水果供应量减少而需求增加；公司开展袋装业务，拓展了零售渠道，提高了新鲜水果利用率 [71] - 公司的大客户Raising Cane's连锁餐厅对标准级柠檬的需求很大，这也是新鲜水果利用率提高的重要原因 [72] 问题8: 鳄梨是否需要灌溉？ - 鳄梨需要灌溉以保持树木健康生长，但自然降雨对果实生长有加速作用，今年降雨极少导致鳄梨果实尺寸未达标 [73]