财务数据和关键指标变化 - 2023财年第二季度综合销售额为4.796亿美元，较去年同期的4.45亿美元增长3460万美元，增幅7.8%；按固定汇率计算，销售额比去年同期增长10% [24] - 2023财年第二季度GAAP基础上公司净收入为910万美元，合每股0.29美元，去年同期亏损190万美元，合每股0.06美元；去年第二季度包括与俄乌战争相关的约1030万美元或每股0.33美元的资产减记 [26] - 2023财年第二季度非GAAP基础上综合调整后EBITDA为5840万美元，较去年同期的5520万美元增长320万美元，增幅5.9%；汇率变化对本季度综合调整后EBITDA产生了150万美元的不利影响 [27][28] - 2023财年第二季度调整后每股收益为0.65美元，去年同期为0.74美元；综合调整后EBITDA的增加被较高的利息费用抵消，利息费用增加主要是由于利率上升和平均债务水平高于去年 [28] - 2023财年第二季度经营活动现金流为8090万美元，去年同期为9990万美元；截至2023年3月31日的六个月经营现金流为4460万美元，去年同期为7270万美元 [36] - 2023年3月31日未偿还债务为7.78亿美元，较本季度初减少5910万美元；截至2023年3月31日，基于净债务（未偿还债务减去现金）和过去12个月调整后EBITDA的杠杆率为3.5，去年12月底为3.85，去年9月30日为3.5 [38] - 2023年3月31日约有3050万股流通在外；2023财年第二季度公司以28.7万美元的成本回购了7600股，用于股权补偿的预扣税义务；截至2023年3月31日，公司回购计划下还有约120万股的授权额度 [39] 各条业务线数据和关键指标变化 工业技术业务 - 2023财年第二季度销售额为1.255亿美元，较去年同期的7820万美元增长4740万美元，增幅60.6%；Olbrich和R+S automotive的收购为当季贡献了3320万美元；工程业务销售额同比增长，主要得益于储能解决方案业务的持续增长；仓库自动化和产品识别业务销售额也高于去年；汇率变化对该业务当季销售额产生了330万美元的不利影响 [25][29] - 2023财年第二季度调整后EBITDA为1560万美元，去年同期为1440万美元；增长主要反映了本季度的销售增长；该业务调整后EBITDA利润率受到Olbrich和R+S automotive收购的不利影响；汇率变化对该业务当季调整后EBITDA产生了120万美元的不利影响 [30] 纪念业务 - 2023财年第二季度销售额为2.229亿美元，去年同期为2.2亿美元；小幅增长主要得益于定价改善、墓地纪念产品、陵墓和美国火葬设备销售增加以及Eagle Granite Company的收购；棺材销量下降部分抵消了增长；汇率变化对该业务当季销售额产生了67.2万美元的不利影响 [31][32] - 2023财年第二季度调整后EBITDA为4800万美元，去年同期为4290万美元；增长主要源于销售额增加、定价改善和运营成本节约举措带来的好处；棺材销量下降和材料、劳动力及其他通胀相关成本增加部分抵消了增长 [33] SGK品牌解决方案业务 - 截至2023年3月31日的季度销售额为1.312亿美元，去年同期为1.468亿美元；该业务欧洲业务继续受到俄乌战争导致的不利市场条件的挑战；零售业务销售额也较低；汇率变化对当季销售额产生了590万美元的不利影响 [34] - 2023财年第二季度调整后EBITDA为1100万美元，去年同期为1350万美元；下降主要反映了销售额下降和通胀相关成本增加；该业务近期成本削减行动带来的好处部分抵消了影响；汇率变化对调整后EBITDA产生了30.8万美元的不利影响 [35] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司持续发展业务以抓住机遇，专注于储能解决方案、仓库自动化、纪念和产品识别等业务的创新和增长 [6] - 公司在能源存储业务方面与行业领导者合作，有望继续增长；Olbrich收购虽尚未贡献利润，但向电动汽车市场展示了公司发展能源业务的能力 [7][8] - 公司在仓库自动化业务推出新解决方案，以进一步渗透自动化仓库市场 [10] - 公司在产品识别业务开发新产品，如硅胶打印头，经第三方验证具有价值，预计2024年进入市场 [17][53] - 公司对SGK业务采取成本削减行动，计划在未来几个季度进一步改善成本结构，预计2023财年剩余时间和2024年利润率将有所改善 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对2023财年第二季度业绩满意，有望实现本年度财务指引；尽管经济环境不确定，但预计综合业务将持续增长 [6][20] - 能源解决方案订单预计在2023财年剩余时间和2024财年第二季度带来收益，但收入确认时间可能变化 [20] - 仓库自动化业务积压订单强劲，纪念业务预计将继续表现良好，SGK业务定价环境有望改善，成本削减行动开始见效 [21] - 鉴于近期经济环境不确定性，公司维持2023财年调整后EBITDA在2.15亿 - 2.35亿美元的指引，对现有能源订单和未来订单的收入确认时间持谨慎态度 [22] 其他重要信息 - 本周董事会宣布对公司普通股每股0.23美元的季度股息，将于2023年5月22日支付给2023年5月8日登记在册的股东 [40] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 假设收入接近5亿美元，能源存储业务占比多少，以及新业务机会管道情况如何 - 若实现2亿美元订单的50%，预计本财年能源订单约为1.4亿 - 1.5亿美元，其中约一半包含Olbrich和R+S Automotive收购的影响；收入确认时间取决于多种因素，并非公司完全可控 [44][48] - 公司收到的咨询大幅增加，与多家OEM和亚太地区电池制造商的重大订单谈判处于后期阶段，对该创新技术业务前景乐观 [49] 问题2: 运营现金流同比下降且库存增加的原因是什么 - 第二季度运营现金流仍良好，但低于去年，部分原因是库存增加；能源相关业务和纪念业务的花岗岩库存因业务增长和需求增加而上升 [59] 问题3: 如何使工业技术业务整体利润率回到两位数甚至中高个位数 - 预计全年EBITDA利润率达到两位数；本财年第三季度开始对Olbrich和R+S采取成本和定价行动，未来几个季度有望改善业务表现；这两项收购对获得能源业务订单有帮助 [56] 问题4: 仓库自动化业务目前活动情况及未来预期如何 - 目前订单活动较预期慢，但预计不会影响本财年业绩，除非出现重大经济干扰；客户表现出谨慎态度，而非完全暂停项目；部分项目规模大，订单情况可能快速变化；现有部分订单将延续到明年第一季度，目前预计明年不会面临重大挑战 [58][69] 问题5: 墓地产品业务收入增长稳定的原因是什么 - 该业务市场份额增加，定价实现良好；自疫情以来业务已重置，预计未来收入和利润将与疫情前有显著不同；业务自动化提升了公司对持续产生现金流和改善利润率的信心 [61] 问题6: 美国火葬业务的利润率贡献如何 - 火葬相关产品和服务销售额超过1.25亿美元且在增长，利润率稳定在中高个位数；公司正在推进英国的新焚烧项目，有望提高火葬业务整体利润率 [63] 问题7: 仓库自动化业务新的产品和技术举措涉及哪些额外领域 - 公司正在开发AGV（自动导引车）管理技术，用于管理大型仓库中的多辆自动导引车；预计未来六个月左右与一家美国大客户进行测试，如果成功将在未来几年推广 [72] 问题8: 打印头创新的时间安排如何 - 未来一两个月将前往欧洲制造实验室；预计开始生产，但这不是短期内能完成的；已找到产品开发和生产的合作伙伴 [74] 问题9: 今年和去年养老金结算的现金流出情况如何 - 今年第一季度结算补充计划支出2400万美元，去年第一季度结算美国养老金计划支出略超3500万美元 [75]