财务数据和关键指标变化 - 本季度贷款损失准备金或信贷损失费用为2.17亿美元，是本季度损益表中的主要项目，公司采取了激进的处理方式 [12] - 截至季度末，贷款损失准备金与总贷款的比例为1.49%，加上购买折扣后为2.11% [13] - 截至3月31日，总不良资产与年末基本持平，为4960万美元，净冲销率为14个基点 [14] - 核心净息差从342个基点降至331个基点，预计第二季度核心净息差将有所改善 [25][26] - 非利息收入较第四季度增长约10%，信托和投资服务较第四季度增长4% [27][28] - 效率比率维持在57.7%，公司暂无削减技术支出的计划，将继续进行慈善捐赠 [29][30] - 有形普通股权益为8.11%，CET1预计季度末为9.25%，一级资本为10.25%，一级杠杆率为9.39%，均高于监管最低要求 [32] 各条业务线数据和关键指标变化 - 农业贷款组合截至3月31日占总贷款组合的9.2%，即3.143亿美元，其中9.6%被评为次级，观察类贷款占比9%，两者合计占农业贷款组合的18.6% [17][18] - 商业和工业贷款增加超过2900万美元，农业贷款略有增加，一至四类家庭贷款减少2800万美元，CMD（建设和开发）贷款减少1600万美元，多户CRE贷款减少10亿美元 [23] - 第一季度抵押贷款活动与2019年第四季度基本持平，为126.1万美元，但受到44.7万美元的MSR调整影响 [28] - 商业贷款掉期活动创公司历史最佳，反映在其他非利息收入中 [28] 各个市场数据和关键指标变化 - 自疫情开始以来，公司总交易次数下降约10%，线上银行会话次数增加约26%，3月线上开户数量增加34%，4月更高 [7][8] - 公司确定六个行业占投资组合的20%为受COVID - 19影响的脆弱行业 [15] - 疫情以来，大豆、玉米、乳制品和猪肉价格下跌，土地价格较2013年的高点下跌约13% - 15%，最近六个月下跌2% [20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续增加贷款组合监测，为员工、客户和社区提供支持和资源 [33] - 公司暂时停止了股票回购，近期不计划重新开启，但会继续监测，预计维持当前股息不变 [33] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为当前处于前所未有的时期，未来非常不明朗，因此对贷款损失准备金采取了激进的处理方式 [5][12] - 公司对团队应对疫情的表现感到满意，在员工、客户和社区方面采取了多项措施并取得了显著成效 [5] - 公司认为农业贷款组合截至3月31日已企稳，但价格需要改善，否则借款人将面临更大的逆风 [21] 其他重要信息 - 公司为755名客户批准了付款延期，涉及未偿还贷款3.46亿美元，约占3月31日投资组合的10.1%；六个月付款豁免涉及120笔贷款，金额为60万美元 [9] - 公司参与PPP计划，已完成2190笔贷款，未偿还贷款金额为3.32亿美元，平均每笔约15.16万美元 [10] - 公司做出了15万美元的额外捐赠承诺，具体捐赠决策由当地市场的领导决定 [11] 问答环节所有提问和回答 问题1: 费用收入中抵押贷款和掉期业务在第二季度的进展情况 - 抵押贷款手续费第二季度应该会更好，但抵押贷款服务权调整情况未知；掉期收入预计会下降，因为市场和信用利差发生了变化，且不太可能达到第一季度的水平；两者综合来看，抵押贷款收入会上升，但上升幅度不如掉期收入下降幅度大 [37][38][41] 问题2: 技术支出在应对健康危机时的情况及后续维持水平 - 第一季度3000万美元的支出可能是一个较好的运行水平，短期内会有一些影响因素，如因COVID - 19疫情增加的清洁费用、SBA PPP计划的额外软件应用费用等，也有一些积极因素，如SBA PPP贷款发放相关的贷款成本抵消约120万美元 [41][42] 问题3: 是否考虑进行商誉减值测试 - 公司在第一季度因经济状况恶化确定了触发事件，并在季度末进行了商誉的临时减值评估，结论是没有商誉减值，但会在每个后续季度继续监测是否有新的触发事件，在正常的10月1日年度测试日期之前决定是否需要再次进行临时测试 [43] 问题4: 贷款延期支付在4月和5月的情况 - 3月贷款延期支付有一定进展，4月活动明显增加，预计5月这种趋势将继续，公司会继续与客户合作，为他们调整业务模式创造机会 [46][47] 问题5: 贷款损失准备金所依据的经济预测及潜在假设 - 公司在损失估计过程中使用穆迪的基线预测，3月31日信贷损失准备金所使用的是3月27日的穆迪基线预测，一些影响贷款信用损失的经济数据是中西部地区的失业率 [49] 问题6: 参与PPP计划的预期费用及是否参与第二轮 - 公司预计PPP计划的净费用约为1000万美元，参与了第二轮，估计总费用约为1150万美元，扣除一些成本后净费用约为1000万美元 [54][55][58] 问题7: 脆弱行业中酒店和餐厅贷款的规模和借款人数量 - 酒店贷款通常为每笔500万 - 1000万美元的大型CRE贷款，酒店运营商一般是当地的，公司在业务范围内为这些酒店提供服务；餐厅贷款涵盖范围较广，从爱荷华市的大型麦当劳加盟商到各地社区的夫妻店都有，未提供借款人数量 [60] 问题8: 4季度和1季度掉期收入的差异 - 未提供具体数据 [67][68] 问题9: PPP计划收入确认的时间安排 - 由于不清楚贷款豁免流程和审计情况，原本预计第二季度会确认一些收入，现在猜测收入确认会在第二和第三季度，但具体比例难以确定 [69][70] 问题10: PPP计划中1000万美元对应的贷款数量和金额 - 第一阶段约有1200 - 1300笔贷款获批，第二阶段约有800 - 900笔，且目前申请的贷款金额较小，预计总贷款笔数在2300 - 2500笔，贷款金额在3.35 - 3.4亿美元 [71][72][73] 问题11: 从费用收入角度看，COVID - 19对服务收费、信托等项目的影响 - 投资服务、信托活动、服务收费和费用项目预计会面临下行压力，具体下降幅度未知 [74] 问题12: 采用CECL后， accretion schedule是否会有重大变化 - 预计accretion schedule不会因采用CECL而改变，本季度约有300万美元的收益，该收益前期确认较多，会随还款活动而逐渐减少 [77][78]