财务数据和关键指标变化 - 第二季度总营收同比增长27%，为2018年以来最强劲增长 [18] - 非Tinder品牌直接收入同比增长28%，连续六个季度实现整体增长 [18] - 运营收入同比增长7%，EBITDA同比增长15%，EBITDA利润率为37% [27] - 总付费用户达到1500万，较2020年第二季度增长15% [23] - 每付费用户收入同比增长10%，达到15.46美元 [25] - 公司整体ARPU同比增长10%，达到0.65美元 [26] - 预计第三季度总营收7.9 - 8.05亿美元，同比增长23% - 26% [31] - 预计第三季度EBITDA为2.75 - 2.8亿美元 [32] - 预计全年营收略高于30亿美元，EBITDA为10.45 - 10.6亿美元 [34][35] 各条业务线数据和关键指标变化 - Hinge本季度收入增长近150%，由订阅和单点付费驱动 [19] - Tinder付费意愿显著改善，单点付费收入强劲，整体付费用户数量增加，第二季度直接收入同比增长加速至26% [19] - 间接收入同比增长54%，连续三个季度表现强劲 [22] - Hyperconnect在第二季度贡献了430万美元的收入 [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲地区直接收入增长25%，欧洲地区增长28%，亚太及其他地区增长31% [20] - 美国市场表现异常强劲，欧洲市场略落后于美国，亚太及其他地区在第二季度增长稳健，但包括日本在内的一些市场面临更多疫情限制 [21] - 各地区付费用户均实现增长，美洲地区同比增长16%，欧洲地区增长13%，亚太及其他地区增长17% [23] - 每付费用户收入在美洲地区增长8%，欧洲地区增长13%，亚太及其他地区增长12% [25] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 推进Tinder产品体验转型，测试新功能并取得良好参与度指标，付费用户增长势头延续到7月 [10] - 完成Hyperconnect收购，短期优先帮助其实现盈利增长，制定社交发现战略和路线图，并在未来几个月将其技术推广到公司平台 [11] - 长期来看，亚太地区有望贡献超20%的整体收入，Hyperconnect的技术将为约会平台提供更丰富体验，实现公司让用户不再经历糟糕初次约会的愿景 [12][13] - 发布首份影响报告，承诺分享ESG指标表现和相关影响领域进展，包括在线安全技术开发 [14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管Delta变种病毒激增提醒公司尚未完全摆脱疫情影响，但公司有更多数据和理解来灵活应对 [15] - 公司上半年表现出色，Tinder增长加速，新产品带来收入机会，Hinge等新应用超预期，成熟品牌表现良好 [36] - 随着全球人们寻求在线社交连接，公司服务需求增加，收购Hyperconnect使公司更有能力实现连接人们的使命，为股东带来强劲回报 [37] 其他重要信息 - 公司办公室尚未完全开放，但第二季度随着多数员工接种疫苗，恢复了一些差旅和面对面会议，用户情绪也更加乐观 [7] - 公司品牌与美国白宫、英国、法国和爱尔兰政府合作开展疫苗宣传和信息活动，发现约会者接种疫苗的比例高于普通人群 [8] - 公司正在监测Delta变种病毒的激增和各国的限制措施，特别是在亚洲，过去16个月的经验让公司对业务的韧性充满信心 [9] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 美国等市场疫情反弹对用户行为的影响，以及Tinder下半年收入增长预期的驱动因素 - 公司更关注流动性趋势和限制措施，而非病例激增本身，美国Delta变种病毒激增目前未影响流动性，除非实施真正的限制措施；预计Tinder下半年收入增长略高于20%，第三季度增长略低于20%，第四季度增长将舒适地高于20%，但由于疫情风险仍需保持一定保守态度 [41][43][44] 问题2: 提高全年业绩指引的信心来源，以及Hinge 2021年的收入预期 - 公司年初表现强劲，第二季度营收增长27%，Tinder和非Tinder业务均衡发展，对第三季度有良好的可见性，预计第四季度收入将加速增长，但由于疫情不确定性仍需保持一定保守态度；Hinge今年的收入不是2.5亿美元，具体金额可根据相关信息计算得出 [49][50][52] 问题3: Tinder的新产品计划中，广告在中期是否会发挥更大作用，还是应主要关注虚拟货币和单点付费货币化 - 公司不将广告视为增量收入来源，单点付费将成为越来越重要的关注点，虚拟货币正在几个小市场进行测试，未来将扩展到更多市场和功能 [56] 问题4: Tinder新付费用户指标的理解，以及Hinge和公司整体的付费用户细分情况，以及各地区每付费用户收入的差异和消费偏好 - 付费用户高于平均订阅用户有两个原因，一是包含非订阅单点付费用户，二是两者定义不同；随着单点付费和虚拟货币的推广，非订阅单点付费用户的比例将增加；亚太地区每付费用户收入与美洲和欧洲相近，主要是因为日本的Pairs业务每付费用户收入高，且Tinder在亚太地区与其他地区价格相近；Pairs和Tinder在亚太地区目前以订阅业务为主，但公司正在尝试通过虚拟货币和其他产品创新增加单点付费消费 [60][61][64] 问题5: Hyperconnect的HyperX团队目前正在研发的产品、战略目标、员工数量，以及是否为Match带来新的增量价值 - HyperX是一个技术孵化实验室，开发的一些技术资产已部署在Azar和Hakuna上，并孵化了新应用Hakuna；他们正在研发的AR功能、自我表达工具、对话式AI和元宇宙元素等技术创新对Match Group具有重要的增量价值，将对其应用和其他平台业务产生重大影响 [71][72] 问题6: Hyperconnect业绩指引下调的原因，以及如何在下半年实现收支平衡，以及该业务的EBITDA利润率潜力 - 业绩增长低于预期的原因包括亚太地区受疫情影响严重、营销环境更具挑战性，以及公司将重点放在将Hyperconnect技术应用到其他平台上；从长期来看，Hyperconnect的利润率有望达到20% - 30%，但短期内公司更关注协同效应，预计该业务在2021年第三和第四季度保持收支平衡 [76][77][78] 问题7: 成熟品牌与2019年相比增长的主要驱动因素，以及未来继续推动增长和扩大受众的机会 - 成熟品牌将产品重新设计为移动优先体验，部分品牌从硬付费墙转向更高级的体验，增加了用户参与度和转化率；一些应用增加了新的体验和收入来源，如POF Live；OkCupid继续拓展国际市场，并加强了营销针对性；未来，这些品牌有望通过扩大市场和核心用户群实现适度增长 [83][84] 问题8: Google应用政策变化对第四季度EBITDA指引的影响，以及对明年3月风险的看法和潜在解决方案，以及前Tinder员工诉讼的进展情况 - Google将合规期限推迟到明年3月31日，因此该成本不会在第四季度影响公司；公司目前的EBITDA展望已考虑了各种因素，包括法律和政府关系成本；公司与Google保持良好合作关系，随着全球对应用商店政策的调查和诉讼增加，公司对政策改变越来越乐观；前Tinder员工诉讼正在进行中，公司认为原告的指控毫无根据，有信心在秋季的审判中胜诉 [88][90][92] 问题9: Hinge 2021年的收入增长是否包括非英语市场，以及该应用的长期增长前景，以及与Tinder的关系 - Hinge目前仅在少数英语市场可用，2021年的收入增长主要来自用户增长和货币化功能的开发；公司计划在2022年将应用翻译成多种语言并拓展国际市场，长期来看，通过在现有市场的进一步扩张、国际市场的拓展和货币化功能的持续优化，Hinge有望实现强劲增长；Hinge与Tinder互补，Tinder是年轻人开始约会的首选应用，而Hinge则适合寻求更严肃约会的用户 [97][98][99]