财务数据和关键指标变化 - 第四季度营收约2.08亿美元，同比增长近9%，摊薄后每股收益0.38美元，同比增长超30%；2023财年营收约9.15亿美元，同比增长近7%，产品营收增长近10%，服务营收增长超4% [18] - 第四季度毛利润率为77.6%，营业利润率为15.7%，上年同期为12.4%；2023财年毛利润率为77.5%，营业费用同比增长4.3%，营业利润率为22.6%，同比上升1.6个百分点，摊薄后每股收益2.18美元，同比增长18.5% [24] - 第四季度末现金、现金等价物及短期和长期有价证券为4.279亿美元，较2023财年第三季度末增加1170万美元；2023财年第四季度自由现金流为1.106亿美元，全年为1.46亿美元 [25] - 2023财年第四季度末应收账款净额为1.439亿美元，较2022年3月31日减少440万美元；第四季度末DSO指标为58天，2022财年第四季度末为64天 [25][47] - 预计2024财年营收在9.15 - 9.45亿美元之间，中点为低个位数增长率；预计上半年实现全年营收展望的46% - 48%；有效税率预计在20% - 22%之间，假设加权平均摊薄股数为7400 - 7500万股，预计非GAAP摊薄后每股收益在2.20 - 2.32美元之间 [26] - 预计2024财年第一季度营收与2023财年第一季度基本持平，摊薄后每股收益增长0.04 - 0.06美元 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2023财年服务提供商垂直领域营收同比增长近14%，主要受北美一级运营商音频或射频传播建模项目相关用户收入增加推动；企业客户垂直领域营收同比基本持平 [14] - 2023财年服务保障和网络安全产品线营收同比分别增长近9%和超1% [18] - 2023财年服务提供商客户垂直领域营收增长13.7%，占总营收约52%；企业客户垂直领域营收增长0.4%，占总营收约48% [46] - 2023财年服务保障营收增长8.9%，占总营收约74%；网络安全营收增长1.4%，占总营收约26% [46] 各个市场数据和关键指标变化 - 2023财年公司营收在美国市场更为集中，主要因国内一级运营商射频传播建模项目收入增加 [46] - 第四季度无客户占总营收的10%以上，2023财年有一个客户占总营收的10%以上 [46] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于以平衡的方式推动营收增长和盈利能力，管理动态宏观经济环境 [19] - 增强Omnis网络安全解决方案，预计2024财年下半年扩大其营收；推出两款新的DDoS解决方案，预计增加Arbor安全营收 [41] - 服务提供商领域，关注支持国内外运营商5G网络建设，拓展与运营商在关键IT基础设施方面的合作；企业领域，关注满足企业对系统保护和数字化转型解决方案的需求 [14][43] - 公司面临来自NEMs的伪竞争，但已解决相关问题并与部分企业达成合作；推出新的定价模式，拓展中低端市场 [31] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司处于不同发展阶段，虽面临数字化转型挑战，但客户在困难时期仍需要可见性，美国市场对公司产品的支出呈积极趋势 [28] - 公司对2024财年前景感到乐观，新的DDoS解决方案和下一代Omnis解决方案带来的机会将抵消射频传播建模项目收入的下降 [42] 其他重要信息 - 第四季度末积压订单约为5000万美元，其中可履行订单约4100万美元，射频传播建模项目约900万美元 [45] - 公司计划参加多个知名活动，展示服务保障和网络安全平台 [22] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 新定价模式是否意味着更多基于订阅的软件模式，积压订单是否会在2024年持续？ - 公司有基于订阅的购买产品的选择，积压订单情况不确定，若外部条件良好，预计会增长，但目前指导未明确其是否会有重大变化 [2][35][34] 问题2: 宏观环境有何需关注的，客户在新一年预算和新项目优先级方面的对话有何信息？ - 公司获得了对现有客户解决方案升级和部分更新的早期反馈，认为销售周期将比面向新客户更短；预计DDoS领域的Adaptive DDoS有线侧将实现增长，结合Omnis安全，将推动安全领域增长 [8] 问题3: 2024财年的关键增长领域有哪些？ - 服务提供商领域，解决了此前面临的挑战，推出新定价模式，预计运营商5G支出将持续；企业领域，Omnis安全解决方案去年表现不佳，今年预计将大幅回升，同时企业服务保障需求预计增加，DDoS领域也有潜在增长空间 [31][49] 问题4: 新DDoS解决方案的早期反馈如何，如何评估移动市场机会与现有有线市场机会的规模？ - 文档未提及该问题的回答内容 [50] 问题5: 从产品或组织角度做了哪些改变，有哪些早期迹象表明今年会有显著增长？ - 约18个月前将Arbor业务整合到工程部门，18个月至2年前对销售组织进行了调整；吸取了Omnis安全解决方案的经验教训，降低了预期；在DDoS领域有新想法；服务提供商方面，推出新定价模式使解决方案在中端运营商市场更具竞争力，与NEMs的竞争关系转为潜在合作关系 [56]