财务数据和关键指标变化 - 第三季度每股收益为0.90美元，ROA为1.61%，年化环比贷款增长（扣除PPP）为7.9%，年化环比存款增长为13.5%，净息差增至3.16%，非盈利资产降至总资产的0.17% [6] - 第三季度信贷损失拨备转回510万美元，环比净息差增加10个基点，净息差扩大11个基点，主要因生息资产收益率提高10个基点 [7] - 截至9月30日，赎回100万美元5.5%票面利率的次级票据，本季度为此支出110万美元，预计第四季度对净息差产生积极影响 [8] - 截至9月30日，年化贷款增长率为5.3%，预计2021年扣除PPP贷款后的贷款增长接近5%，预计2022年为9% [8][9] - 第三季度净收入为2930万美元，环比增加800万美元或37.5%，同比增加220万美元或8.2% [12] - 截至9月30日，稀释后每股收益为0.90美元，同比增加0.08美元或9.8%，环比增加0.25美元或38.5% [13] - 环比来看，扣除6460万美元PPP贷款减少额后，贷款组合增加6990万美元至36.5亿美元 [14] - 非盈利资产减少280万美元或18.6%，降至总资产的0.17%，贷款损失准备金环比减少490万美元或11.4%至3800万美元 [17] - 截至9月30日，贷款损失准备金占总贷款的1.04%，扣除PPP贷款后为1.06%，表外信贷风险准备金降至310万美元 [18] - 截至9月30日，有油气行业敞口的贷款降至7070万美元，占总贷款的1.9% [19] - 证券投资组合环比减少1530万美元或0.5%，本季度出售AFS证券实现净收益140万美元 [20] - 截至9月30日，证券投资组合净未实现收益为1.067亿美元，投资组合期限从二季度末的5.4年增至5.8年 [21] - 截至9月30日，贷款和证券占比分别为56%和44%，本季度回购420204股，平均价格为36.74美元 [21] - 净息差环比增加10个基点至3.16%，净息差扩大11个基点，约18个基点的净息差与PPP贷款费用相关 [22] - 截至9月30日的三个月，净利息收入环比增加260万美元或5.6%，本季度记录约310万美元与PPP贷款相关的净费用 [23] - 截至9月30日，净递延费用约为230万美元，本季度记录19.6万美元购买贷款增值，较上一季度减少45.3万美元 [23][24] - 截至9月30日的三个月，非利息收入（扣除AFS证券出售净收益）环比增加47万美元或4.3% [24] - 9月30日赎回次级票据，非利息支出中报告赎回损失110万美元，预计2021年第四季度非利息支出约为3100万美元 [25] - 外国应税等效效率比率降至47.92%，所得税费用增加210万美元或72.4%，有效税率升至14.5% [26][27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业房地产贷款增加1.742亿美元，建筑贷款减少1.061亿美元，主要因还款和项目完工转为永久融资 [14] - 商业贷款（不包括PPP豁免）第三季度增加约1080万美元，市政贷款环比增加990万美元，第三季度新增贷款平均权重为3.6% [15] - 截至9月30日，商业贷款类别中的PPP贷款总计6750万美元，低于6月30日的1.321亿美元，三个月平均余额约为1.039亿美元 [16] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司服务的DFW和奥斯汀市场是美国增长最快的市场之一，市场经济状况因公司搬迁、扩张和人口增长而保持强劲 [11] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划通过增加低息非到期存款，降低对高成本、短期CD和未互换FHLB借款的依赖，实现资金基础的战略转型 [10] - 公司预计2022年贷款增长将由新增业务和较少的还款共同推动，主要增长市场为DFW、奥斯汀和休斯顿等大都市地区 [34] - 公司计划讨论并获得董事会额外的股票回购授权，以便未来有回购能力 [36] - 公司预计2022年将增加技术和薪酬支出，每季度约增加100 - 150万美元 [37][38] - 公司计划不扩大证券投资组合，希望贷款增长能使其至少保持现有规模，甚至略有下降 [46] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司市场的经济状况保持强劲，预计贷款增长将持续到2022年，得益于公司搬迁、扩张和人口增长 [8][11] - 第四季度还款预计将带来挑战，因潜在税法变化预期加速了客户项目的销售 [9] - 公司认为如果短期利率上升，将对净息差产生积极影响，即使不上升，第四季度净息差也将改善，最坏情况是明年保持平稳 [64][65] 其他重要信息 - 会议记录将发布在southside.com的投资者关系板块，前瞻性声明受风险和不确定性影响 [3] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2022年9%的贷款增长主要是由新增业务还是较少的还款驱动，以及哪些地区增长最好 - 预计是两者结合，但更多是新增业务，主要增长市场为DFW、奥斯汀和休斯顿等大都市地区，东德克萨斯市场贷款数量最多，但金额较小 [34] 问题2: 股票回购是否会继续 - 公司将与董事会讨论额外授权，预计会有更多授权以保证回购能力 [36] 问题3: 2022年预计费用增长情况 - 公司尚未完成2022年预算，预计会增加技术和薪酬支出，每季度约增加100 - 150万美元 [37][38] 问题4: 对2022年贷款还款和还款的可见性如何，以及对9%贷款增长的信心 - 公司对第四季度的可见性最好，知道建设项目的完工时间和潜在还款时间，同时贷款管道强劲，预计将持续到2022年 [44] 问题5: 随着贷款增长，证券投资组合的规模和平衡表展望如何 - 公司计划不扩大证券投资组合，希望贷款增长能使其至少保持现有规模，甚至略有下降，具体取决于存款增长情况 [46] 问题6: 贷款组合中可变利率和固定利率的比例，以及0.25个基点加息的影响 - 贷款组合中可变利率和固定利率约为50 - 50，预计加息0.25个基点时，贷款组合将受益，存款端利率上升幅度较小 [47][48] 问题7: 新贷款收益率上升的驱动因素是什么 - 是更好的定价和客户对利率上升的担忧共同作用的结果 [54] 问题8: 拨备和准备金是否已基本完成，是否会为贷款增长再次计提 - 预计进一步的贷款增长将需要额外的准备金 [55] 问题9: 第四季度是否会支付特别股息，以及支付比例如何 - 公司尚未做出决定，但认为支付比例达到50%以上可能过于激进，将在下个月与董事会讨论 [57] 问题10: 第三季度PPP贷款费用确认金额是多少 - 第三季度确认的费用为310万美元，第二季度为170万美元 [62] 问题11: 净息差未来的走势如何 - 第四季度赎回次级票据将对净息差产生积极影响，如果短期利率上升，也将有积极影响，即使不上升，第四季度净息差也将改善，最坏情况是明年保持平稳 [64][65] 问题12: 2021年第四季度贷款余额是否会下降，以及2022年9%的贷款增长中，建设和C&I贷款的占比和管道情况 - 预计第四季度贷款会有一定增长，但不如第三季度，2022年贷款增长部分来自2020年和2021年发放的建设贷款的资金到位，以及CRE、商业和市政贷款的增加 [67][68][71] 问题13: 公司对近期并购的看法和优先级如何 - 公司预计会积极参与并购，但目前没有太多感兴趣的卖家，并购优先级取决于是否有合适的交易机会 [72]