财务数据和关键指标变化 - 第三季度总营收3700万美元，较去年同期增长24%，主要受约1200万美元的药物发现收入推动 [10] - 第三季度软件收入2470万美元，与预期相符，与去年第三季度的2430万美元相近 [17] - 第三季度药物发现收入1230万美元，而2021年第三季度为560万美元 [18] - 第三季度毛利润1720万美元，2021年第三季度为1110万美元，同比增长55% [18] - 第三季度软件毛利率为72%，与去年第三季度相似，符合预期 [18] - 第三季度运营费用为6340万美元，去年同期为4580万美元 [19] - 第三季度净亏损3990万美元，去年同期净亏损3500万美元 [19] - 截至季度末，现金、现金等价物、有价证券和受限现金余额约为4.79亿美元，而2022年6月30日约为5.13亿美元 [19] - 2022年总营收预计在1.67亿 - 1.75亿美元之间，此前预期为1.61亿 - 1.81亿美元，中点为1.71亿美元，与此前指导中点相同，新范围对应较2021年增长21% - 27% [20] - 2022年软件收入预计在1.22亿 - 1.27亿美元之间，此前为1.26亿 - 1.36亿美元 [21] - 2022年药物发现收入预计提高到4500万 - 4800万美元，此前预期为3500万 - 4500万美元 [23] - 预计2022年运营费用增长约40%，此前预期增长略低于42% [24] 各条业务线数据和关键指标变化 软件业务 - 第三季度软件收入2470万美元，与预期相符，受2021年第三季度确认的重大多年合同收入影响，若调整上一年的大额预购，第三季度软件收入增长与2022年第一季度和第二季度报告的增长一致 [17] - 2022年软件收入预计范围缩小至1.22亿 - 1.27亿美元，主要受外汇、小型生物技术公司采用率低于预期以及大型客户采用技术时间不确定等因素影响 [21] 药物发现业务 - 第三季度药物发现收入1230万美元，较2021年第三季度的560万美元大幅增长，其中包括与百时美施贵宝正在进行的合作中确认的990万美元收入以及其他合作和自有项目的里程碑收入 [18] - 2022年药物发现收入预计提高到4500万 - 4800万美元，主要因百时美施贵宝战略决策以及其他药物发现合作和伙伴项目达到里程碑 [23] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司拥有计算平台，致力于改变疗法和材料的发现方式，业务模式平衡，包括软件许可、合作项目和自有药物发现项目 [9] - 继续专注于执行各方面业务，以实现改变药物发现和材料设计的愿景，创造价值 [13] - 持续投资软件业务，加速其增长，推进合作和自有药物发现项目 [5] - 探索与百时美施贵宝的替代目标合作机会，继续内部投资被百时美施贵宝放弃的合作项目 [34] - 关注生物制药行业从小分子向生物制剂的转变趋势，推进基于物理的平台以应对生物制剂和蛋白质疗法的设计挑战 [76] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 在具有挑战性的宏观经济环境下，公司业务基本面强劲，现金状况良好，有信心在未来几个季度实现持续增长和价值提升 [13][26] - 尽管面临外汇、资本市场环境等挑战，但公司收入仍保持强劲增长，致力于软件许可收入的持续增长以及合作和自有项目价值的提升 [25] - 预计软件业务将继续增长，随着运营杠杆的显现，整体现金消耗应会缓和，且有机会获得额外现金流入 [102] 其他重要信息 - 公司MALT1抑制剂SGR - 1505的1期研究已开放患者招募 [12][36] - 12月将在ASH年会上展示CDC7抑制剂SGR - 2921的新临床前数据 [12][39] - 与礼来达成合作，为未披露靶点发现小分子化合物，可获得前期付款以及高达4.25亿美元的发现、开发和商业里程碑付款及净销售特许权使用费 [12][33] - 合作管道中有9个项目正在临床阶段，12个项目处于发现阶段，自有药物发现项目组合扩展到18个 [29] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 软件收入指导受外汇、小型生物技术客户和大型客户影响的量化情况及外汇影响程度 - 外汇方面，公司业务主要以美元开展，合同以美元定价，直接受汇率波动影响较小，但因客户当地货币预算固定，美元升值使客户预算受限，影响收入，尤其对美国以外40%的收入有影响；小型生物技术客户因资本市场环境，部分缩减软件购买，且新公司数量减少影响软件业务增长；大型客户年底采用率提升存在时间和幅度的不确定性，这三个因素对软件收入指导变化的影响程度大致相等 [44][45][47] 问题2: MALT1试验计划激活的临床站点数量及地理位置 - 公司正在美国广泛联系临床站点，有少数站点正在积极合作，也在考虑全球范围内的站点，会随着试验进展继续讨论和监测 [51] 问题3: 药物发现业务指导上调的原因及对2023年1亿美元目标的影响 - 药物发现业务指导上调部分源于百时美施贵宝一个项目的收入确认，以及其他合作项目推进后部分递延收入的确认；公司仍认为可以实现2023年1亿美元药物发现收入的目标，2月将提供正式指导 [54][55] 问题4: 药物发现业务指导上调是否有2023年收入提前确认的情况及百时美施贵宝终止合作的原因 - 收入是多个项目和合作中确认的综合结果，并非提前确认2023年的收入，预测是基于不同项目的概率加权；百时美施贵宝和公司联合审查项目进展后，其做出战略决策不再投资该神经科学项目的开发，但公司对该项目仍有信心，计划继续内部投资，并期待2023年分享更多信息，双方也在讨论新合作项目的可能性 [58][60][61] 问题5: 软件收入受影响因素的短期和长期情况、指导下限的保守程度以及经济挑战和学术环境对软件业务的影响 - 外汇影响预计明年不会像今年下半年那样构成逆风，国际客户明年有望实现增长；大型客户采用率提升是时间和幅度问题；生物技术资本市场的困难预计将持续到明年，新的小型生物技术客户可能较少；学术环境方面，公司业务的学术部分未受资金显著影响，持续以类似速度增长，且公司提供在线课程和课程体系，有助于培养未来客户 [66][67][69][72] 问题6: 《降低通胀法案》对公司业务的影响 - 生物制药行业从小分子向生物制剂的转变趋势仍在继续，该法案可能加剧了这一趋势，但公司一直在推进基于物理的平台以应对生物制剂设计挑战，并已在与阿斯利康的合作等项目中证明平台在生物制剂设计中的有效性，未来将继续投资该领域；同时，小分子平台在项目速度方面有重要作用，有望为无法用生物制剂解决的靶点提供帮助 [76][77][80] 问题7: MALT1项目初始患者招募速度、患者类型和数据公布时间 - 该试验针对复发难治性淋巴瘤患者，所有符合该特征的患者均可参与，重点是剂量递增以确定安全性、耐受性等，同时会收集扫描信息评估初步活性；目前刚开始招募，暂无具体数据公布时间，会随进展更新信息 [84][85] 问题8: 2023年业务发展的合作意愿和合作形式 - 公司过去5 - 10年一直致力于改善业务发展机会，包括与礼来、百时美施贵宝等的全新合作以及与再鼎医药的共同开发和商业化选择合作；未来将更多关注自有资产的合作，可能保留部分项目权利，也可能在合适情况下对外授权产品，但目前暂无明确计划 [86][87][88] 问题9: 软件业务是否推出新软件产品或专注现有解决方案开发以及近期内部临床开发成本增加时的年度现金消耗预期 - 公司致力于科学创新，关注目标启用、计算属性准确性提升和材料科学等领域的突破，如电池研究；本季度现金消耗约3400万美元，去年同期为1600万美元，全年约为每季度3000万美元，截至第三季度末资产负债表上有4.79亿美元现金，预计约有四年现金储备；随着软件业务增长和运营杠杆显现，整体现金消耗应会缓和，且有机会通过股权投资等获得额外现金流入 [95][96][101][102]