财务数据和关键指标变化 - 第二季度净收入约1130万美元，净利息支出降至约690万美元，贷款组合利息收入基本持平，投资组合利息收入下降 [7] - 2020年第二季度平均资产回报率和平均股权回报率分别为0.82%和8.21% [12] - 2020年第二季度贷款损失准备金为200万美元，而2019年同期为贷项34.1万美元 [15] - 截至2020年6月30日，贷款损失准备金与总贷款的比率为1.15%，2019年同期为1.14% [16] - 2020年第二季度非利息收入净额为340万美元，较上一季度有所下降 [26] - 2020年第二季度非利息支出净额略低于2400万美元的预期范围，较第一季度下降11万美元 [27] - 2020年第二季度效率比率为50.3%，第一季度为56.34% [29] - 第二季度末合并股权与资产比率为9.75%，较2019年同期的9.86%略有下降 [31] - 2020年6月30日有形账面价值为每股5.73美元，较一年前的5.32美元增长7.7% [31] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 2020年第二季度平均贷款较2019年第二季度增长7%，即2.705亿美元，达到41亿美元，增长主要集中在住宅房地产投资组合 [13] - 2020年第二季度平均住宅投资组合较2019年同期增加2.572亿美元，即7.6%；平均商业贷款组合较2019年同期增加3310万美元，即17.4%，其中包括4600万美元的SBA PPP贷款 [14] - 第二季度贷款实际增长7800万美元，即1.9%，其中包括约4600万美元的SBA PPP贷款；剔除SBA贷款后，季度非SBA贷款增长3200万美元，主要集中在住宅首套房抵押贷款，增长5800万美元，房屋净值贷款减少5000万美元，商业贷款减少约1100万美元 [33][34][35] 投资业务 - 包括AFS和HTM投资组合在内的平均投资证券较去年同期减少1.418亿美元，即23.1% [15] 存款业务 - 2020年第二季度总平均存款较去年同期增加1.462亿美元，即3.6%，主要是由于平均货币市场存款增加8790万美元，即15.9%，平均储蓄存款增加2970万美元，即2.6%，计息支票账户平均增加7360万美元，即8.4%，但平均定期存款减少4500万美元 [23] 金融服务业务 - 金融服务部门管理资产约8.75亿美元，截至2020年6月30日，金融服务部门管理证券约8.8亿美元 [11][26] 各个市场数据和关键指标变化 - 纽约市场限制放宽，COVID病例数减少，预计首套房抵押贷款市场将受益；佛罗里达州限制有所加强，但房地产市场仍活跃 [36] - 利率降至历史低点，再融资活动相应增加，公司目前30年期固定利率为3.25% [37] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续专注于传统贷款和保守的资产负债表管理，以实现持续高质量的经常性收益 [21] - 投资组合是为贷款增长提供资金和资产负债表管理灵活性的流动性来源 [21] - 公司将按《CARES法案》要求，在国家紧急状态终止或2020年12月31日较早者采用CECL，这可能会增加贷款损失准备金并减少股东权益，但公司预计在当前监管计算下仍将保持充足资本 [20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为尽管面临COVID - 19带来的经济不确定性，但第二季度表现稳健，员工表现出色，为客户提供了支持 [5] - 预计2020年贷款损失准备金水平将继续反映贷款组合的整体增长，并可能随着疫情对经济状况的影响而增加 [17] - 随着进入2020年第三季度，CD重新定价至较低市场利率存在额外机会 [25] - 公司对贷款积压情况感到满意，希望未来几个月继续实现稳健的净增长 [38] - 公司认为目前流动性充足是一个好问题，且正在每周降低存款利率 [50] 其他重要信息 - 公司为支持受经济困难影响的借款人，推出了COVID - 19金融救济计划，包括应要求对住宅和商业贷款进行延期等贷款修改措施 [17] - 截至2020年6月30日，公司有145笔住宅贷款延期，涉及660笔贷款，期限为1 - 3个月；商业贷款延期4500万美元，涉及90笔贷款 [18] - 公司在第一和第二季度未采用CECL，是为了应对当前监管变化，了解其对公司现状的影响后再实施新标准 [19] - 鉴于ORE费用持续处于低水平，公司将预期费用水平降至每季度不超过25万美元 [28] - 公司预计2020年总经常性非利息费用净额将保持在每季度2460万 - 2510万美元区间的低端 [29] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 请详细介绍贷款管道和再融资活动，以及第二季度再融资活动中公司的留存情况，还有贷款组合余额和收益率的未来走势 - 过去一个季度公司批准的贷款中约60%是再融资贷款，一年前这一比例不到30%；目前再融资贷款中约60%是公司内部再融资，40%是非公司再融资；公司内部再融资会降低收益率，但能保留贷款，非公司再融资带来新资金；尽管购房资金活动同比下降，但考虑到整体情况不算糟糕，积压的非公司再融资贷款让公司有信心未来几个月继续实现不错的净增长 [48] 问题2: 如何规划使流动性水平恢复正常，预计在当前环境下会恢复到什么水平，是否会更积极降低CD和其他存款利率或采取其他措施降低流动性水平 - 公司同意目前流动性充足，每周至少在利率委员会会议时降低存款利率，存款利率整体呈下降趋势；公司客户较为保守，所在服务地区尤其是纽约州北部的客户因无处消费，刺激资金留存时间比预期长，这是个好问题 [50] 问题3: 未来六个月内9亿美元CD重新定价，如果进入其他CD产品，目前的利率预计是多少 - 预计为25个基点，可能更低 [52] 问题4: 未来一个月左右到期的延期贷款中，预计延长至180天的比例和7月到期后不再延期的比例分别是多少 - 公司是保守的承销商，与同行相比，延期贷款比例远低于5%，目前资产负债表上没有逾期商业贷款；约15%即将结束60天延期的客户申请额外延期，公司按30天一次处理；商业贷款方面，没有完全延期的情况，大多数只支付利息和代管款项 [53] 问题5: 公司客户的平均抵押贷款还款额目前是多少 - 新发放贷款的平均规模约为22万美元，账面上的贷款平均规模较小，可根据22万美元和3.25%的利率计算平均还款额，住宅抵押贷款还款额处于适度水平 [54] 问题6: 第二季度客户服务费用下降，第三季度是否有反弹 - 交换费在疫情初期下降后已回升；透支费用下降是因为银行存款余额增加，但人们消费增加，在交换费上有所体现；贷款费用情况良好，虽不能弥补透支费用下降，但已积累了可观的积压，将在未来几年入账 [55][56]