GLENVILLE, N.Y., May 21, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- The Board of Directors of TrustCo Bank Corp NY (TrustCo, Nasdaq: TRST) on May 20, 2025, declared a quarterly cash dividend of $0.36 per share, or $1.44 per share on an annualized basis. The dividend will be payable on July 1, 2025 to shareholders of record at the close of business on June 6, 2025. Chairman, President, and Chief Executive Officer Robert J. McCormick said: “We often hear that people use our dividend to pay college tuition, fund retirements, an ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2025 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from __________ to _________ Commission File Number 000-10592 TRUSTCO BANK CORP NY (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of inco ...

财务数据和关键指标变化 - 2025年第一季度净收入1430万美元，较上年同期增长17.7%，平均资产回报率和平均股权回报率分别为0.93%和8.49% [13] - 2025年第一季度合并股权与资产比率为10.85%，上年同期为10.51%；2025年3月31日每股账面价值为36.16美元，较上年同期增长6% [14] - 2025年第一季度平均贷款较2024年第一季度增长2.1%（1.047亿美元），达到51亿美元，创历史新高 [15] - 2025年第一季度末总存款为55亿美元，较上年同期增加1.42亿美元 [17] - 2025年第一季度净利息收入为4040万美元，较上年同期增加380万美元，增幅10.4%；净利息收益率为2.64%，较上一季度提高20个基点 [18] - 2025年第一季度生息资产收益率升至4.13%，提高14个基点；付息负债成本降至1.92%，上年同期为1.99% [18] - 2025年第一季度财富管理和金融服务手续费带来的非利息收入增加210万美元，增幅16.7% [20] - 2025年第一季度总非利息支出（扣除ORE费用）为2630万美元，较上年同期增加140万美元；ORE费用净额为2.8万美元，上年同期为7.4万美元 [22] - 2025年第一季度每股收益、平均资产回报率和平均股权回报率均增长27%，分别达到0.75美元/股、0.93%和8.49% [8] - 2025年第一季度贷款损失准备金为30万美元 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业贷款增长8%，总额超过3亿美元；住宅方面，房屋净值产品表现突出 [7] - 房屋净值信贷额度组合在2025年第一季度较2024年同期增加6100万美元，增幅17.3%；住宅房地产组合增加2620万美元；平均商业贷款增加2070万美元，增幅7.5% [16] - 2025年第一季度实际贷款增加1810万美元，其中住宅贷款增加280万美元，商业贷款增加1590万美元 [25] - 截至2025年3月31日，财富管理部门管理资产约11亿美元 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 市场利率在50个基点范围内波动，公司30年期固定利率贷款基准利率为6.5% [26] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司重新聚焦数字渠道开户，注重与客户建立和维护良好关系，提供优质产品以有效管理资金成本 [6] - 贷款由自身网络吸收的存款有机提供资金，而非借款或经纪存单 [7] - 宣布最高100万股（约占当前流通普通股的5%）的股票回购计划，作为资本管理战略的一部分，旨在提升股东价值并支持未来增长 [15] - 随着美联储暗示2025年可能降息，公司积极准备应对利率环境变化，预计低利率环境将有助于更有效地管理存款成本，支持净利息收益率 [19] - 公司致力于保持有竞争力的存款产品，确保金融稳定并满足社区银行需求 [19] - 作为组合贷款机构，公司可灵活控制定价并提供促销活动以增加申请量，目标是提高市场份额 [26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2025年开局强劲，各类存款均有增长，低成本核心账户和商业账户（包括大麻账户）贡献显著，定期存款同比也有所增加 [5] - 贷款增长反映了当地经济强劲和信贷需求增加，公司战略聚焦关系型银行业务和稳健财务实践，为持续成功奠定基础 [16][18] - 尽管经济环境复杂，但公司对贷款增长持积极态度，将继续努力取得更好业绩 [27] 其他重要信息 - 会议包含前瞻性信息，实际结果可能因各种风险和不确定因素与预期有重大差异，相关详细信息可在新闻稿、年报和季报中查看 [2] - 会议讨论的部分财务指标为非美国通用会计准则指标，与可比美国通用会计准则数据的调节信息包含在收益新闻稿中 [3] - 会议进行了录音，电话重播将提供30天，音频网络直播将提供1年 [4] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 新闻稿提及的强劲当地经济是指首都地区还是所有市场 - 公司在稳定且强劲的市场运营，首都地区因就业基础和服务型经济，经济波动较小；在佛罗里达，公司主要集中在中部地区，该地区经济依然强劲 [35][36] 问题2: 住宅房价趋势如何 - 房价稳定但未上涨，房地产年回报率达10% - 15%的预期不再存在 [38] 问题3: 此次股票回购规模较去年大幅增加的原因及执行意向 - 5%的回购规模考虑了去年未执行1%回购的情况，且今年市场对股票回购的态度更积极，公司有意今年全额执行5%的回购计划 [40] 问题4: 公司考虑的目标资本比率是多少 - 公司未透露目标资本比率，但表示有空间进行额外回购并保持强劲的资本状况 [42]

TrustCo Bank Corp NY (NASDAQ:TRST) Q1 2025 Earnings Conference Call April 22, 2025 9:00 AM ET Company Participants Robert McCormick - Chairman, President & CEO Michael Ozimek - EVP & CFO Kevin Curley - EVP, Retail Banking Conference Call Participants Ian Lapey - Gabelli Funds Operator Good day, and welcome to TrustCo Bank Corp Earnings Call and Webcast. All participant will be on listen-only mode. [Operator Instructions] After today's presentation, there will be an opportunity to ask questions. [Operator In ...

净收入相关指标变化 - 2025年第一季度净收入为1430万美元，较2024年第一季度的1210万美元增长17.7%[1][2][3] - 2025年第一季度净收入为1427.5万美元，基本和摊薄每股净收入均为0.75美元[13][15] 贷款与存款指标变化 - 2025年第一季度平均贷款较2024年同期增加1.047亿美元，增长2.1%[2][3][5] - 2025年第一季度平均存款较2024年同期增加1.033亿美元，增长1.9%[2][3][5] - 2025年3月31日贷款净额为5065531千美元，较2024年12月31日的5047810千美元增加[17] - 2025年3月31日总存款为5496670千美元，多于2024年12月31日的5390983千美元[17] 股权与资产比率及账面价值变化 - 截至2025年3月31日，综合股权与资产比率从2024年3月31日的10.51%增至10.85%[3][6] - 2025年3月31日，每股账面价值为36.16美元，较2024年同期的34.12美元增长6.0%[3][6] - 截至2025年3月31日，综合股权与资产比率为10.85%，较2024年12月31日的10.84%略有上升[13] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日权益与资产比率（GAAP）分别为10.85%、10.84%、10.51%[28] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日有形权益与有形资产比率（Non - GAAP）分别为10.84%、10.83%、10.50%[28] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日有形账面价值每股分别为36.13美元、35.53美元、34.10美元[28] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日账面价值每股分别为36.16美元、35.56美元、34.12美元[28] 股票回购计划 - 宣布股票回购计划，授权回购至多100万股，约占公司当前流通普通股的5%[3][6] 净利息收入相关指标变化 - 2025年第一季度净利息收入为4040万美元，较2024年第一季度的3660万美元增长10.4%[3][7] - 截至2025年3月31日，净利息收入为4037.3万美元，较2024年12月31日的3890.2万美元有所增长[13][15] - 2025年第一季度，公司净利息收入为40372000美元，高于2024年第一季度的36578000美元[22] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日净利息收入（GAAP）分别为40373千美元、38902千美元、36578千美元[28] 非利息收入相关指标变化 - 2025年第一季度非利息收入增至500万美元，财富管理和金融服务费用增长16.7%至210万美元[8] - 2025年第一季度非利息收入为497.4万美元，较2024年第四季度的440.9万美元有所增长[13][15] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日非利息收入（GAAP）分别为4974千美元、4409千美元、4843千美元[29] 信贷损失与不良贷款指标 - 2025年第一季度计提信贷损失准备30万美元，不良贷款率稳定在0.37%[4][9] - 截至2025年3月31日，不良贷款与总贷款比率为0.37%，与2024年12月31日持平[13] - 截至2025年3月31日，不良贷款与总贷款比率为0.37%，与2024年12月31日持平[19] - 截至2025年3月31日，贷款信用损失准备金与总贷款比率为0.99%，与2024年12月31日持平[20] 公司基本情况 - 截至2025年3月31日，公司是一家资产达63亿美元的储蓄和贷款控股公司，旗下银行在多地设有136个办事处[11] - 截至2025年3月31日，全职等效员工为740人，较2024年12月31日的737人略有增加[13] - 截至2025年3月31日，全服务银行办事处为136个，与2024年12月31日持平[13] 资产回报率与利差收益率变化 - 2025年第一季度平均资产回报率为0.93%，高于2024年第四季度的0.73%[13] - 2025年第一季度，公司净利息利差为2.21%，净利息收益率为2.64%，均高于2024年第一季度的2.00%和2.44%[22] 利息收支变化 - 2025年第一季度利息和股息总收入为6281.7万美元，较2024年第四季度的6190.9万美元有所增加[15] - 2025年第一季度利息总支出为2244.4万美元，较2024年第四季度的2300.7万美元有所减少[15] 其他资产与负债指标变化 - 截至2025年3月31日，公司总资产为6338545千美元，较2024年12月31日的6238744千美元有所增长[17] - 2025年3月31日现金及现金等价物为756137千美元，高于2024年12月31日的641812千美元[17] - 2025年3月31日总负债为5650737千美元，高于2024年12月31日的5562401千美元[17] - 2025年3月31日股东权益总额为687808千美元，高于2024年12月31日的676343千美元[17] - 2025年3月31日美国政府赞助企业证券为65942千美元，低于2024年12月31日的85617千美元[17] - 2025年3月31日商业贷款为302753千美元，高于2024年12月31日的286857千美元[17] - 2025年3月31日住宅抵押贷款为4380561千美元，略低于2024年12月31日的4388302千美元[17] - 2025年3月31日运营租赁使用权资产为34968千美元，低于2024年12月31日的36627千美元[17] 不良资产相关指标变化 - 截至2025年3月31日，公司总不良资产为20867000美元，较2024年12月31日的20975000美元略有下降[19] - 截至2025年3月31日，不良资产与总资产比率为0.33%，低于2024年12月31日的0.34%[19] 净（回收）冲销指标变化 - 2025年第一季度，公司总净（回收）冲销为 - 258000美元，而2024年第四季度为102000美元[19] - 2025年第一季度，年化净（回收）冲销与平均贷款比率为 - 0.02%，而2024年第四季度为0.01%[20] 覆盖率指标变化 - 截至2025年3月31日，覆盖率为269.8%，高于2024年12月31日的267.3%[20] 利息收益资产指标 - 截至2025年3月31日，公司总利息收益资产平均余额为6105834000美元，利息收入为62817000美元，平均利率为4.13%[22] 效率比率相关指标变化 - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日效率比率收入（GAAP）分别为45347千美元、43311千美元、41421千美元[29] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日总非利息费用（GAAP）分别为26329千美元、28165千美元、24903千美元[29] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日效率比率（GAAP）分别为58.06%、65.03%、59.94%[29] - 2025年3月31日、2024年12月31日、2024年3月31日调整后效率比率（Non - GAAP）分别为58.00%、63.93%、59.94%[29]

文章核心观点 - 2025年第一季度TrustCo银行开局强劲，贷款和存款组合显著增长，净收入增加，各项关键指标表现良好，资产质量保持稳定，公司战略有效，未来有望持续发展 [2][3] 银行概况 - TrustCo银行是一家资产达63亿美元的储蓄和贷款控股公司，截至2025年3月31日，旗下Trustco银行在纽约、新泽西、佛蒙特、马萨诸塞和佛罗里达运营136个办事处，其财富管理部门提供投资、退休规划和信托及遗产管理服务，普通股在纳斯达克全球精选市场交易 [12] 财务业绩 整体业绩 - 2025年第一季度净收入1430万美元，摊薄后每股收益0.75美元，较2024年同期的1210万美元和0.64美元增长17.7% [2][5] - 净利息收入4040万美元，较2024年第一季度的3660万美元增长10.4% [5] 贷款业务 - 2025年第一季度平均贷款较2024年同期增加1.047亿美元，增长2.1%，其中住宅贷款和HECLs分别增加2620万美元和6100万美元，商业贷款增加2070万美元 [4][5] 存款业务 - 2025年第一季度平均存款较2024年同期增加1.033亿美元，增长1.9%，主要因定期存款、计息支票账户和活期存款增加 [4][5] 其他指标 - 截至2025年3月31日，综合股权与资产比率从2024年的10.51%增至10.85%，每股账面价值从34.12美元增至36.16美元 [5][7] - 2025年第一季度宣布最高100万股的股票回购计划，约占当前流通普通股的5% [5][7] - 费用增至210万美元，较2024年第一季度增长16.7%，管理资产增至12亿美元，增长17.4% [5] 业务分析 利息收入与支出 - 2025年第一季度净利息收入增加，主要因贷款增长和存款利息支出减少，部分被投资利息收入和联邦基金出售利息减少抵消，净息差从2.44%升至2.64%，生息资产收益率升至4.13%，计息负债成本降至1.92% [8] 非利息收入与支出 - 2025年第一季度非利息收入增至500万美元，主要因财富管理和金融服务费用增加16.7%至210万美元，非利息支出较2024年第一季度增加140万美元 [9] 资产质量 - 2025年第一季度信贷损失拨备30万美元，贷款信贷损失拨备与总贷款比率为0.99%，不良贷款率稳定在0.37%，覆盖率为269.8%，不良资产为2090万美元 [10] 未来展望 - 尽管经济环境复杂，但公司战略聚焦关系型银行和稳健财务实践，有望持续成功，面对美联储潜在降息，银行将积极应对，以有效管理存款成本，支持净息差 [6][8] 非GAAP财务指标 指标说明 - 有形账面价值每股、有形股权与有形资产百分比、调整后效率比率为非GAAP财务指标，公司认为这些指标对投资者重要，与监管机构处理方式一致，有助于理解财务结果，但不能替代GAAP指标 [27][28][29] 指标数据 - 2025年3月31日，有形账面价值每股36.13美元，有形股权与有形资产百分比为10.84%，调整后效率比率为58.00% [31][32]

文章核心观点 公司宣布将于2025年4月21日收盘后发布2025年第一季度财报，并于4月22日上午9点召开电话会议讨论结果 [1] 公司信息 - 公司是一家资产达62亿美元的储蓄和贷款控股公司，通过子公司Trustco Bank在纽约、新泽西、佛蒙特、马萨诸塞和佛罗里达运营136个办事处 [3] - 公司财富管理部门提供全方位投资服务、退休规划以及信托和遗产管理服务 [3] - 公司普通股在纳斯达克全球精选市场以TRST为代码进行交易 [3] 财报发布与会议安排 - 财报将于2025年4月21日收盘后发布，若21日为周五、周末或节假日，则在股市下一个开盘日发布 [1] - 讨论财报的电话会议将于2025年4月22日上午9点（东部时间）举行，美国免费拨打1 - 833 - 470 - 1428，加拿大拨打1 - 833 - 950 - 0062，接入码048251 [1] - 电话会议将进行音频网络直播，网址为https://events.q4inc.com/attendee/647533404，直播内容可保存一年 [2] - 财报新闻稿将发布在公司投资者关系网站https://trustcobank.q4ir.com/corporate - overview/corporate - profile/default.aspx，该网站还可找到公司最新年报、代理声明和向美国证券交易委员会提交的文件 [2] - 电话会议回放30天内可通过拨打美国免费电话1 - 866 - 813 - 9403获取，接入码486810 [1] 公司联系方式 - 子公司为Trustco Bank [5] - 联系人是执行副总裁Robert Leonard，联系电话(518) 381 - 3693 [5]

文章核心观点 公司董事会批准股票回购计划，拟回购最多100万股普通股，约占当前流通股的5%，旨在增强公司价值 [1][2] 股票回购计划详情 - 公司可在公开市场或私下交易、大宗交易中回购股票，也可根据相关规则采用交易计划回购 [1] - 回购将在未来约12个月内由管理层酌情进行，价格需符合公司和股东利益，受多种因素影响 [2] - 回购计划可随时因市场条件、成本、替代投资机会等因素暂停、终止或修改，且不强制公司购买特定数量股票 [3] 公司概况 - 公司是一家资产达62亿美元的储蓄贷款控股公司，通过子公司Trustco Bank运营136个办事处，分布于多个州 [4] - 公司有超100年历史，提供多种存款和贷款产品，其财富管理部门提供投资、退休规划及信托和遗产管理服务，被评为国内表现最佳的储蓄银行之一 [4] - 公司普通股在纳斯达克全球精选市场交易，代码为TRST [5]

公司人员与股东情况 - 公司年末有737名全职等效员工，截至2024年12月31日有6961名在册股东，当日公司普通股收盘价为33.31美元[17] - 截至2024年12月31日，公司有791名员工，相当于737个全职等效员工，其中551人（69.5%）在银行分行，220人（28%）在公司办公室，20人（2.5%）在呼叫中心[126] - 2024年，公司约19%（153人）的员工在银行内部获得晋升[127] - 目前，公司有40名（5.0%）员工持有专业证书和/或执照，员工参加了超过25000小时的培训[129] - 公司员工平均任期约为5年，且在过去四年中持续保持或有所改善[130] - 自2019年以来，公司扩大股权奖励范围，银行保留了85%获得高管股权奖励的员工[133] 银行资产与业务规模 - 截至2024年12月31日，银行信托部门托管或管理资产的总市值约为11.5亿美元[21] - 2024年末，银行运营154台自动取款机和136家银行办事处[24] 税收政策相关 - 纽约州税法规定，银行从信托房地产公司收到的股息的60%不计入纽约州所得税的应税总收入[20] - 2017年12月《减税与就业法案》将美国联邦企业所得税税率降至21%，2022年《降低通胀法案》对公司股票回购征收1%消费税[196][197] - 若Trustco Realty无法符合房地产投资信托条件，公司实际税率可能提高[201] 公司业务竞争情况 - 公司在吸引存款和发放贷款方面面临激烈竞争，未来竞争可能因立法、监管、技术变化和行业整合趋势而加剧[26][27] - 银行在贷款和吸储方面竞争激烈，竞争对手有诸多优势，未来竞争或加剧[203][204] - 消费者和企业越来越多地使用非银行机构进行金融交易，可能导致公司手续费收入和客户存款流失[205] 公司贷款业务相关 - 公司的核心贷款目标是支持运营所在社区，贷款审批需遵循相关政策和标准[28] - 截至2024年12月31日，消费者住宅房地产贷款约占公司总贷款组合的94.1%[146] - 办公物业贷款占公司总贷款组合的9.6%，正经历结构性转变[152] - 公司贷款业务面临信用风险，借款人还款能力变化可能影响公司收益和财务状况[145] - 房地产市场疲软可能影响公司业绩，包括抵押物价值、贷款发放量和销售回款[146][150] - 公司商业贷款组合增加，损失风险较高，可能导致额外的信用损失准备金或冲销[147] - 公司约62.3%的贷款组合由纽约及其周边市场的房产作抵押，约34.8%由佛罗里达州的房产作抵押[177] 公司投资政策 - 公司投资政策目标包括提供和维持流动性、降低利率和市场风险、实现资产多元化和获得合理回报，董事会每年审查和批准投资政策[33] 公司资金来源 - 公司资金主要来源为存款、借款和贷款还款，存款流入流出和贷款提前还款受利率和货币市场条件影响[34] 银行资本相关规定与比率 - 银行资本分配（包括现金股息）受OCC法规限制，储蓄机构进行资本分配需向美联储董事会提交书面通知[42][43] - 公司和银行需遵守美联储、OCC和FDIC发布的监管资本要求[45] - 2024年12月31日，银行一级杠杆率为10.62%，CET1资本比率为18.54%，一级资本比率为18.54%，总资本比率为19.80%；公司一级杠杆率为11.05%，CET1资本比率为19.30%，一级资本比率为19.30%，总资本比率为20.56%[48] - 为避免股息、股权回购和某些薪酬受限，公司和银行的CET1资本需超过最低风险加权资产比率缓冲水平2.5%，即CET1与风险加权资产比率超7.0%，一级资本与风险加权资产比率超8.5%，总资本与风险加权资产比率超10.5%[49] - 资本规则规定最低资本比率为：CET1与风险加权资产4.5%，一级资本与风险加权资产6.0%，总资本与风险加权资产8.0%，一级资本与平均合并资产（杠杆率）4.0%[51] - 符合条件的首套住房抵押贷款风险权重为50%，其他首套住房抵押贷款和次级抵押贷款风险权重为100%[51][53] - 按“迅速纠正行动”规则，机构资本比率达标情况分为五类，银行在2024年12月31日被OCC归类为“资本充足”[56][59] - 存款机构若资本分配后将资本不足，则禁止进行资本分配或支付管理费，资本不足机构有增长限制并需提交资本恢复计划[57] 监管法规变化 - 2018年5月《经济增长、监管放松和消费者保护法案》颁布，为资产低于100亿美元的社区银行及其控股公司带来监管变化，公司未选择加入社区银行杠杆率框架[60][61] - 储蓄贷款控股公司活动受《房主贷款法》和美联储委员会法规限制，收购其他金融机构超5%有投票权股票需获美联储委员会事先书面批准[62][63] - 《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》改变金融机构监管，使公司运营成本增加，部分条款未完全实施[67] - 《萨班斯 - 奥克斯利法案》旨在改善公司责任，公司有政策、程序和系统确保合规[68] - 2024年7月，包括美联储和货币监理署在内的联邦银行机构提议修订反洗钱和打击恐怖主义融资计划的要求[100] - 2023年6月9日，货币监理署、美联储和联邦存款保险公司发布第三方关系风险管理的最终跨部门指南[101] - 2021年11月，联邦银行机构通过新规则，要求银行组织在意识到达到“通知事件”级别的“计算机安全事件”后36小时内通知其主要监管机构，合规时间为2022年5月1日[106] - 2023年7月26日，美国证券交易委员会通过最终规则，要求上市公司在确定重大网络安全事件后四个工作日内在8 - K表格上及时披露，每年在10 - K表格上详细披露网络安全风险管理和治理信息[107] - 2024年10月22日，消费者金融保护局发布最终规则，TrustCo需在2028年4月1日前遵守该规则，2025年2月法院将多德 - 弗兰克法案第1033条下的合规期限延长30天[108] - 2024年美国司法部撤回1995年银行合并指南并发布2024年银行附录，2025年3月联邦存款保险公司提议撤销其2024年银行合并交易政策声明[113] - 2022年10月，美国证券交易委员会（SEC）通过最终规则实施基于激励的薪酬追回条款；2023年6月9日，SEC批准纳斯达克提议的追回上市标准，规则生效日期推迟至2023年10月2日；公司于2023年10月批准采用高管薪酬追回政策[118] - 2024年3月，SEC通过关于“增强和标准化投资者气候相关披露”的最终规则，4月暂停该规则生效，等待法律挑战结果[123] 保险费用相关 - 2024年、2023年和2022年FDIC存款保险费用分别为260万美元、290万美元和180万美元[74] - 2020年9月FDIC储备比率降至1.30%，计划八年内恢复至1.35%；2022年6月预计无法按时达标，10月批准提高初始基础存款保险评估费率2个基点，2023年1月1日生效[73] - 2023年11月16日FDIC对资产超50亿美元的银行实施特别评估，公司因未达标无需缴纳[75] 评估费用相关 - 截至2024年12月31日，公司向OCC支付的评估费用约为65.7万美元[78] CRA检查与评级 - 公司在最近一次CRA检查中评级为“满意”；2024年4月24日修订规则生效，多数条款2026年1月1日起适用，其余2027年1月1日起适用，实施日期仍不确定[80] 商业房地产贷款监管标准 - 商业房地产贷款监管标准为建设等贷款占资本100%以上，或商业房地产贷款占资本300%以上且过去36个月余额增长50%以上，公司远低于该标准[81][82] 合格储蓄贷款机构测试 - QTL测试要求合格储蓄投资至少占投资组合资产的65%；DBLA测试要求满足业务运营和60%资产测试；公司目前符合合格储蓄贷款机构测试[84][85] 关联方交易限制 - 公司与关联方的“涵盖交易”总额，与单个关联方不超资本和盈余的10%，与所有关联方不超20%[86] - 公司向董事、高管和10%股东等内部人士提供信贷有条款、风险和金额限制，超限额需董事会批准[89] - 公司与内部人士的非信贷交易，超资本和盈余10%需董事会多数非关联成员预先批准[90] 规则豁免情况 - 截至2024年12月31日，公司合并总资产未超过100亿美元，不受沃尔克规则约束[98] - 截至2024年12月31日，公司总资产少于100亿美元，不受联邦银行机构发布的气候相关金融风险管理原则约束[123] 银行持股情况 - 截至2024年12月31日和2023年，银行分别持有纽约联邦住房贷款银行650万美元和620万美元的股票，符合相关义务[111] 股权收购审批要求 - 银行控股公司直接或间接收购商业银行或其母公司控股公司超过5.0%的有表决权股份，需获得美联储事先批准；非银行控股公司收购银行或银行控股公司任何类别有表决权证券的25%或以上，也需获得批准[112] 大麻业务相关 - 2021年3月31日纽约州将娱乐用大麻合法化，公司已实施为合法大麻相关企业提供金融产品和服务的计划[114] - 金融犯罪执法网络（FinCEN）于2014年发布为州合法大麻企业提供服务的金融机构指南，公司已并将继续遵循该指南[116] 利率与通胀情况 - 2023 - 2024年，联邦基金基准利率峰值在5.25% - 5.50%之间，2024年9月下调50个基点，11月再下调25个基点，至4.50% - 4.75%[140] - 2022年6月美国年通货膨胀率高达9.1%，2024年12月降至2.9%[144] - 2022年6月美国通胀率达到近期峰值9.1%，通胀前景仍不确定[180] 信用评级变化 - 2011年标准普尔将美国长期主权信用评级从AAA降至AA+，2023年8月1日惠誉评级也将美国长期主权信用评级从AAA降至AA+[181] 贷款信用损失准备金标准 - 公司自2022年1月1日起采用ASU No. 2016 - 13标准确定贷款信用损失准备金[153] 公司面临的风险 - 公司面临利率变动带来的净利息收入、再投资风险和证券价值波动风险[141][142][143] - 外部经济因素如货币政策、通胀和通缩可能对公司业务、财务状况和经营成果产生不利影响[144] - 公司可能无法满足存款人、借款人的现金流需求或运营现金需求，影响财务状况[155] - 公司内部控制系统存在固有局限性，错误或欺诈导致的错报可能发生且不被发现[163] - 公司风险管理框架可能无法有效降低风险和损失[165] - 公司面临气候风险，极端天气或海平面上升可能影响运营和财务结果[167] - 社会对气候变化的反应可能间接影响公司业务和业绩[170] - 公司面临ESG和DEI相关风险，可能影响声誉和股价[171] - 长期经济低迷、全球经济不稳定和地缘政治问题可能对公司运营和财务状况产生重大不利影响[176][178] - 2024年12月21日拜登签署决议将联邦支出延长至2025年3月14日，否则美国政府可能部分停摆，影响公司业务[183] - 公司信托财富管理费用可能因投资表现不佳而减少，影响收入和净利润[184] - 监管资本规则可能使公司增长放缓或需筹集额外资本，银行目前被认为“资本充足”[185][186][187] - 公司支付股息受监管和其他限制，可能无法向股东支付股息或回购普通股[200] - 公司受众多法规监管，合规成本可能增加，不遵守法规可能面临制裁[188][190][194][195] - 会计标准变更可能影响公司报告收益[202] - 公司依赖第三方服务提供商，其运营失败或中断可能对公司业务、财务状况、经营成果和现金流产生重大不利影响[206] - 公司资产面临网络攻击风险，虽目前未遭受重大损失，但无法保证现有控制措施能防范未来风险[207] - 人工智能的发展和使用给公司带来风险和挑战，可能增加合规成本和违规风险[209] - 公司依赖第三方开发的人工智能模型，可能面临因第三方模型问题导致的责任和声誉损害[210] - 不良行为者使用人工智能技术进行欺诈和网络攻击，可能威胁金融稳定[211] - 公司运营或安全系统故障或被攻击，可能扰乱业务，影响经营成果、流动性和财务状况[212] - 客户信息泄露可能严重损害公司业务，导致声誉受损、面临诉讼和监管责任[213] - 公司严重依赖信息系统，系统面临黑客攻击、自然灾害等多种风险[214] - 计算机系统受攻击或面临其他威胁，可能导致声誉受损、客户流失、诉讼和监管审查增加[215] - 战略技术项目实施挑战过去曾导致业务中断，未来可能造成更多中断[212]

文章核心观点 公司董事会宣布季度现金股息 展现稳定业绩与回报投资者决心 [1][2] 股息信息 - 2025年2月18日董事会宣布季度现金股息为每股0.36美元 按年计算为每股1.44美元 [1] - 股息将于2025年4月1日支付给2025年3月7日收盘时登记在册的股东 [1] 公司表态 - 董事长称自1904年以来公司每季度都发放强劲股息 稳定业绩支撑的分红是公司标志 能让投资者实现财务目标 [2] 公司概况 - 公司是一家资产达62亿美元的储蓄和贷款控股公司 [3] - 通过子公司Trustco Bank在纽约、新泽西、佛蒙特、马萨诸塞和佛罗里达运营136个办事处 [3] - 有超百年提供高质量服务传统 提供多种存贷款产品及投资、退休规划、信托和遗产管理服务 [3] - 公司被评为美国表现最佳的储蓄银行之一 普通股在纳斯达克全球精选市场交易 代码为TRST [3] 联系方式 - 执行副总裁Robert M. Leonard 联系电话(518) 381 - 3693 [5]