财务数据和关键指标变化 - 第二季度总营收达6.213亿美元，超指引中点300万美元，同比增长4%，超80%为经常性收入 [26] - 调整后营业利润率为40.3%，低于去年的42.3% [27] - GAAP净利润为9530万美元，合每股2.20美元；非GAAP调整后净利润为1.593亿美元，合每股摊薄后3.63美元 [27][28] - 第二季度调整后自由现金流为1.31亿美元，较2022年增加2.65亿美元 [45] - 提高2023年全年营收和盈利指引，预计全年营收在25 - 25.2亿美元，调整后净利润每股在14.15 - 14.35美元 [47] 各条业务线数据和关键指标变化 移动业务 - 营收3.402亿美元，同比降10%，主要因燃油价格下降26%致营收减少约5300万美元，以及去年一次性收入项目影响 [29][30] - 支付处理交易量同比基本持平，本地客户数量与去年持平，长途运输交易量因货运市场不佳略有下降 [31] - 净逾期费率同比上升10个基点，财务费用收入下降10%，净交换率为1.25%，较Q1和去年分别上升4和16个基点 [33][34] - 调整后营业利润率为44.2%，低于去年的50.9% [35] 企业支付业务 - 营收1.219亿美元，同比增长21%，采购量达229亿美元，同比增长34% [37] - 净交换率环比下降2个基点，主要因旅游客户交易量占比增加 [37] - 调整后营业利润率为54.4%，高于去年的50.8% [38] 福利业务 - 营收1.592亿美元，同比增长34%，SaaS账户增长11%，购买量增长13%，支付处理收入增长11% [39] - 托管HSA现金存款带来约4200万美元收入，去年为1020万美元，主要因平均利率从1.57%升至4.33% [39] - 调整后营业利润率为37.2%，高于去年的23.9% [40] 各个市场数据和关键指标变化 - 旅游市场需求持续强劲，旅游采购量同比增长44%，美国市场领先，本季度旅游采购量达2019年的149%（按预估计算） [11][12] - 货运市场仍面临挑战，长途运输客户同店销售额下降1%，但市场目前已在低位企稳 [12][32] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 收购Ascensus健康福利业务，预计交易在年底前完成，交易总价约1.8亿美元，预计对2023年调整后净利润基本无影响 [11] - 授权WEX风险投资团队到2025年底前最多投资1亿美元，重点投资能源转型影响企业移动性的早期和成长型公司 [17] - 推进运营改进工作，计划到2024年底削减1亿美元运营费用，约一半改进成果将重新投入公司 [19] - 应用机器学习和人工智能工具，包括信用评估和监控、软件开发等领域，并成立AI卓越中心 [20][21][22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管燃油价格下降和利率上升带来挑战，但公司业务模式多元化且有韧性，仍实现营收增长 [8][9][28] - 对各业务板块表现满意，相信公司能在动态经济环境中实现长期增长 [23] - 预计下半年旅游市场将持续向好，货运市场仍面临挑战，但公司将通过拓展新业务和加强风险管理应对 [51][61] 其他重要信息 - 下周将发布第三份年度ESG报告，展示公司ESG工作进展及对业务的积极影响 [23] - 第二季度开始使用美联储银行定期融资计划，作为应收账款融资策略的一部分 [42] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 提高指引的原因及7月至今的趋势 - 旅游业务表现良好，预计能达到网络合同的定价层级，且信用损失改善，7月业务表现基本符合指引 [51][52] 问题2: 收购Ascensus带来的影响 - 扩大SaaS费用收入，完善合规产品，有助于公司扩大目标市场，长期来看业务有望实现15% - 20%的增长 [54][55] 问题3: 移动业务有机营收增长率及下半年趋势 - 本季度移动业务剔除燃油价格影响后增长4%，主要因信用标准收紧致客户流失率上升和业务量结构变化；预计下半年货运市场仍面临挑战，但新业务拓展将抵消部分影响 [58][61] 问题4: 企业支付业务收益率是否稳定 - AvidXchange业务量已稳定，本季度收益率下降主要因旅游业务占比增加，后续收益率将随旅游业务波动 [63] 问题5: 企业支付业务量增长减速的原因及后续预期 - 旅游客户业务增长开始正常化，欧洲市场增长有所放缓；去年同期基数较低，导致同比增速有所下降 [65][66] 问题6: 企业支付业务利润率是否可持续 - 该业务成本相对固定，若旅游业务量保持当前水平，利润率有望维持在54%左右 [68] 问题7: B2B业务营收下降的原因 - 去年同期因客户支付滞期费带来一次性收入，今年该因素消失；账单支付业务受时间因素影响略有下降 [70] 问题8: 福利业务账户和业务量增长的构成 - 包括新销售、现有客户增长和新产品收入，销售团队持续拓展新业务，业务表现正常 [75][76] 问题9: WEX风险投资的任务和预期回报 - 投资主要集中在A轮和B轮的小公司，目的是接近市场创新，将创新成果展示给现有客户，部分投资可能最终转化为收购 [77] 问题10: 旅游业务剩余时间的增长基线及获取市场份额的机会 - 通过与客户沟通和历史数据分析来预测旅游业务量，7月业务表现符合预期；公司积极与客户合作，拓展在线旅游机构业务，有望获取更多市场份额 [80][81] 问题11: 收购Ascensus的产品是否会扩展到现有客户及客户重叠情况 - Ascensus主要使用公司平台，其合规产品将逐步扩展到现有客户，该业务今年增长符合公司长期指引 [83] 问题12: 客户对EV业务价值主张的需求和沟通情况 - 客户希望有一个集成的数据源，方便了解电动汽车和燃油汽车的花费情况，公司目前产品已能实现一定盈利，未来发展前景乐观 [86][88] 问题13: 指引中网络激励的具体情况 - 网络激励主要来自旅游和企业支付业务，预计第四季度的激励效果将比去年略大 [91] 问题14: 移动业务全年4%的非燃油增长目标是否合理 - 公司整体指引基本维持不变，移动业务增长大致符合之前的指引 [93] 问题15: 福利业务HSA托管现金资产的增长趋势 - 今年剩余时间内，HSA托管现金资产预计不会大幅增加，公司将在明年第四季度财报电话会议上提供更多关于2024年及以后的指引 [96] 问题16: 移动业务除EV外的市场份额获取和国际增长机会 - 公司有能力从传统竞争对手、现金市场和通用信用卡市场获取市场份额，销售引擎可覆盖大小客户，对持续获取市场份额充满信心 [98]