财务数据和关键指标变化 - 2022财年上半年净销售额为9325亿日元，高于8月16日公布的预测，创历史新高 [7] - 2022财年第二季度净销售额环比增长6.3%，达到4804亿日元，连续两个季度创历史新高 [8] - 上半年毛利率为45.3%，营业利润率为29.5%，均高于预期且创历史新高；第二季度毛利率为44.1%，营业利润率为27.7%，维持在较高水平，但因研发费用增加低于上一季度 [8][9] - 截至第二季度末，总资产为16340亿日元，现金及现金等价物为4204亿日元，贸易应收账款和合同资产为3010亿日元，存货为3941亿日元；负债为4481亿日元，净资产为11858亿日元，权益比率为71.8% [13][14] - 第二季度经营现金流为946亿日元，投资现金流为 - 155亿日元，融资现金流为 - 20亿日元，自由现金流为790亿日元 [15] - 由于上半年实际业绩和强劲需求，公司上调2022财年全年财务预测，销售额将增加500亿日元至19000亿日元，毛利将增加370亿日元至8610亿日元，营业收入将增加430亿日元至5510亿日元，当期净利润将增加300亿日元至4000亿日元；全年利润率预计为毛利率45.3%，营业利润率29% [23][24][25] - 2022财年研发费用预计为1650亿日元，资本支出预计为640亿日元，折旧和摊销预计为430亿日元，均创历史新高 [27] - 基于当前财务预测和50%的派息率，公司上调股息预测，全年每股股息计划为1284日元，创历史新高 [28] 各条业务线数据和关键指标变化 SPE业务 - 上半年SPE净销售额为9057亿日元，高于预期；第二季度为4678亿日元，创历史新高 [7][9] - 第二季度SPE利润利润率为32.7%，保持较高水平 [10] - 2022财年上半年SPE新设备销售额为6955亿日元，超过2019财年上半年的5043亿日元；预计下半年销售额为7345亿日元，全年新设备销售额将比上一年增长48%，达到14300亿日元，日历年新设备销售额增长将接近60%，超过WFE市场增长率 [26] FPD业务 - 上半年FPD净销售额为266亿日元，符合预期；第二季度为125亿日元 [7][9] - 第二季度FPD利润率为 - 6.2%，公司持续投资以实现未来增长，并按今年计划稳步推进 [11] 现场解决方案业务 - 第二季度现场解决方案销售额为1205亿日元，除零部件服务表现强劲外，改装销售也显著增长 [13] - 上半年现场解决方案净销售额超过2000亿日元 [21] 各个市场数据和关键指标变化 WFE市场 - 预计2021年WFE市场同比增长将接近50%，高于8月财务结果会议时预计的40% [17] - 按应用领域来看，逻辑和代工市场预计增长率从上次的45%提高到60%，DRAM市场预计增长率维持在60%左右，非易失性存储市场预计同比增长约20%，较上次略有上调 [19] FPD TFT阵列工艺设备市场 - 预计同比下降20%，与之前预测一致 [18] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将加速研发和资本支出，以应对市场扩张和最新技术需求的多样化 [28] - 为实现中期管理计划，公司在缩放和图案化方面的重要产品获得新的产品订单（POR），并推出了晶圆探测器新产品 [21] - 公司完成了宫城技术创新中心的建设，并与imec - ASML联合研究实验室签署了设备引进谅解备忘录 [22] - 公司启动了供应链倡议E - COMPASS，旨在创建环保高性能设备，加速向数据社会转型 [23] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 由于社会数字化转型带来的半导体需求增长，不仅前沿产品，成熟产品的投资也在增加，推动WFE市场增长 [17] - 尽管第二季度毛利率较第一季度略有下降，但公司预计下半年毛利率将逐步提高，整体盈利能力将得到加强 [39] - 公司认为当前市场与过去不同，不会出现类似1998年订单突然消失的情况，ICT DX将持续强劲增长，半导体行业将保持稳定增长，除非出现特殊情况，否则不会出现大幅下滑 [47] - 从长期来看，半导体市场前景乐观，预计到2030年市场规模将达到1万亿日元，数据流量复合年增长率将达到25% - 26%，半导体生产设备也将随之增长 [55][56] 其他重要信息 - 自10月29日起，公司被纳入TOPIX Core30指数，这是对公司半导体技术创新和提供高附加值产品与服务的认可 [29] - 公司将举办IR日后续的炉边聊天活动，以解答IR日问答环节未解答的问题，活动将于1月中旬在线举行，具体细节将通过电子邮件和公司网站公布 [91][92] 总结问答环节所有的提问和回答 问题：对明年WFE市场按应用领域的预测 - 预计明年WFE市场将继续保持50%的增长，逻辑、存储等领域都将增长，特别是DDR5对DRAM的推动，以及170层NAND、DDR5需求、CPU投资和数据中心、PC、智能手机市场的投资将强劲增长 [33] 问题：2021年WFE市场中成熟逻辑代工的投资占比及明年前景 - 目前成熟和先进领域以及存储都在增长，预计逻辑先进和传统部分的增量比例约为50 - 50，明年传统逻辑投资也将强劲，但暂不提供具体量化预测，预计明年将实现正增长 [34] 问题：第一季度到第二季度毛利率略有下降的原因及未来趋势 - 第一季度毛利率高是因为客户组合和应用组合有利，第二季度虽未达到第一季度水平，但也未如预期下降，主要是因为第一季度的积极因素未大幅减弱；预计第三、四季度毛利率将高于第二季度，下半年整体与上半年相当，公司盈利能力将逐步增强；从长期来看，随着高附加值产品渗透率的提高，毛利率将上升，但短期可能受产品和地理组合影响 [37][38][39][40] 问题：原材料采购与销售增长的关系 - 公司需确保原材料采购，以满足强劲需求和生产标准化，避免材料成为销售瓶颈；疫情期间供应链受阻情况已缓解，公司将与日本供应商保持沟通，确保稳定供应 [42][43] 问题：产品交付周期是否改善 - 由于材料短缺，交付周期有所延长，但公司已协调生产和组装计划，以减少对客户的影响；从长期来看，客户会提前下单，公司也在管理相关咨询 [44] 问题：是否会出现类似1998年订单突然消失的情况 - 目前未看到这种迹象，市场模式已从过去的计算机、移动设备主导转变为数据中心主导，半导体行业将持续增长；客户会根据利润和现金流进行投资决策，不会同时大规模投资，因此不会出现大幅下滑，除非出现特殊情况 [47][48] 问题：不同应用领域的销售预测 - 不同应用领域的销售情况大致相同 [49] 问题：SPE实际销售额增加300亿日元的原因 - 新设备销售增长和现场解决方案销售增长共同推动，其中DRAM市场新设备销售贡献较大 [51] 问题：SPE当前产能的季度最大销售额及产能建设计划 - 过去几年公司一直在增加产能，如宫城物流大楼建设、生产线翻倍、东北和山梨新工厂建设等，目前已实现1.5 - 2倍的产能提升；虽无法具体量化产能对应的销售额，但公司将根据WFE市场增长和中期计划逐步提升产能，预计提前实现2024财年1.9万亿日元的销售目标 [52][53] 问题：对2023 - 2024年的展望 - 需密切关注全球宏观经济，但客户有较大投资计划，预计会有大量咨询；半导体市场前景乐观，预计到2030年市场规模将翻倍，数据流量复合年增长率将达到25% - 26%，半导体生产设备将随之增长 [55][56] 问题：大量补贴投资是否会导致市场供需失衡 - 市场将保持健康平衡，行业不仅注重规模，技术创新也很快，高价值领域的投资将持续；领先客户会密切关注市场，公司大部分销售来自前沿高价值新设备领域，因此市场不会出现严重干扰 [58][59] 问题：内存市场供需平衡情况 - 逻辑供应短缺影响了DRAM产品供应，明年设备市场将出现DDR5投资，芯片尺寸将增大10%，数据量将增长，因此不会出现供需失衡，内存市场将持续稳定增长 [61] 问题：半导体短缺的原因及解决时间 - 半导体短缺是由于数字社会和物联网加速了半导体需求增长，同时疫情导致使用量增加、新销售模式混合、行业物联网应用增加；2020年投资中断，工程师无法前往设施导致连接中断，生产突然启动导致需求追赶，从而造成短缺；由于物联网、AI和5G对互联网流量的需求持续增加，短缺情况可能会持续，难以确定解决时间，公司将努力满足客户需求，增加生产 [66][67][68] 问题：WFE市场预测频繁修订的原因 - 需求增长是主要原因，不仅逻辑领域，存储领域需求也在增加，同时物联网设备需求也在上升，这是行业整体的情况 [69] 问题：订单预测的时间范围 - 公司公布了中期业务计划，对于有建设计划的客户，会长期关注相关数据；目前需求旺盛，客户下单提前，部分产品已收到明年秋季的意向订单；公司正在制定2年预测，并按季度进行审查 [72] 问题：与供应商的合作举措 - 公司与合作伙伴和供应商合作管理需求，对他们的支持表示感谢；公司每半年向供应商通报产品规划、政策和生产趋势，管理层也会与供应商沟通，以满足客户需求；公司本地供应比例较高，具有一定优势；未来2 - 3年行业有望在当前需求下生存，但要实现长期需求还需进一步努力 [74][75] 问题：3年后的计划举措 - 目前公司主要应对当前情况，长期供应链增强计划刚刚开始讨论；已成立生产部门，由不同工厂的经验人员组成，负责供应链管理；自10月1日起，公司开始与供应商合作，通过E - COMPASS倡议提高单位生产率，同时考虑环保因素 [76][77][78] 问题：2030年半导体市场下，设备制造商和服务公司的业务运营及供应链情况 - 公司从客户现金流角度看待投资计划，未来基于物联网、智慧城市、智能住宅、电动汽车、燃料电池汽车、自动驾驶汽车、智能医疗等领域的发展，将进入后5G时代，市场规模将达到1万亿美元；目前未看到现金流中断迹象，客户会谨慎管理现金流并制定计划 [81][82] 问题：随着IT发展，服务公司如何实现未来现金流 - 应关注数字和绿色的大趋势，数字经济将提高生产力，创造新事物，推动积极增长；物联网发展将增加电力消耗，为实现绿色和数字目标，需提高晶体管性能以降低能耗；从大趋势来看，技术创新将推动市场向1万亿美元规模发展，ICT和DX将持续实施，社会和经济不会停止 [84][85] 问题：现场解决方案业务的增长预期及新设备销售对改装销售的影响 - 现场解决方案销售额增长，第二季度改装销售增加并对年度增长做出贡献；当新设备需求强劲时，改装和改进可延长设备使用寿命，因此改装业务也有强劲需求；预计未来现场解决方案业务将继续增长，公司已安装超过78000台设备，每年发货4000台，随着旧设备数量积累，现场解决方案、改装、远程服务和良率提升支持等业务将创造新的商业价值 [88][89][90]