行业或公司 * AEC（Active Electrical Connector）行业：涉及AEC产品供应商，如Credo、博创科技、兆龙互连、新易盛等。 * 云计算服务提供商：包括亚马逊（AWS）、微软、谷歌等。 * AI芯片制造商：如英伟达、谷歌等。 * 数据中心设备制造商：如Credo、博创科技等。 核心观点和论据 1. AEC需求增长：AEC需求增长主要来自云计算服务提供商和AI芯片制造商，预计明年市场增量将翻倍至6亿美金，用量可能达到500万条起。[doc id='15'] 2. AWS需求最大：AWS明年对外直接释放200万条AEC需求，占市场需求的近一半。[doc id='16'] 3. 微软需求平稳：微软的AEC需求一直相对平稳，占Credo季度营收的11%左右。[doc id='10'] 4. 谷歌需求增长：谷歌TPU芯片需求增长，明年光模块需求可能达到300~400万只，其中部分需求来自AEC。[doc id='2'] 5. AEC替代光模块：AEC会部分替代光模块，但并非所有光模块都会被替代，具体比例取决于客户选择。[doc id='3'] 6. 价格走势：AEC价格预计会下降，预计一年内降价20%，但同规格产品价格会下降更多。[doc id='12'] 7. 供应链竞争：新易盛等厂商进入AEC市场，将加剧竞争，推动价格下降。[doc id='12'] 其他重要内容 1. AEC技术优势：AEC具有更高的传输速率和更远的传输距离，适用于数据中心内部互联。[doc id='1'] 2. AEC应用场景：AEC主要应用于数据中心内部互联，替代传统的铜缆和光模块。[doc id='1'] 3. AEC市场格局：目前Credo在AEC市场占据主导地位，但新易盛等厂商正在进入市场。[doc id='12'] 4. AEC供应链：AEC供应链包括芯片制造商、铜缆制造商、AEC模块制造商等。[doc id='12'] 5. AEC技术挑战：AEC技术挑战包括成本、性能、可靠性等。[doc id='12']