纪要涉及的行业和公司 - 行业：金融（银行、券商）、科技（AI、消费电子）、医药、光伏、锂电池、新能源汽车、券商 - 公司：高盛、德意志银行、征信、和泰军、银河、南烟山商、郭台铭、海通 纪要提到的核心观点和论据 市场表现 - 整体市场：今日市场早盘上攻3300点后围绕其博弈，收盘沪指涨超1%站稳3300点，创业板指、北证50等小指数表现更强势；早盘市场强势，午盘后有显著盘中回落，接近翻绿，下午两点半左右触底回升尾盘拉升；市场热度和领涨领域扩散，从高端制造和科技股扩散到钢铁、地产产业链、金融等板块；本周除中证红利外，其他关键指数表现强势，科创50、国证2000、创业板指和中证1000、中证500涨幅超4%，符合近十年春节行情数据规律 [1][2][3][18] - 板块表现 - 金融板块：券商表现强势，银行股下跌；银行股阶段性走弱在预期内，因其适合配置高股息，风格在春节后行情中不占优，但整体仍相对稳健 [3][4] - 科技板块：以Deepfake为代表的AR方向、消费电子、传媒领域表现不错，AI仍是市场核心有弹性的投资方向，很多持续上涨或涨停连板个股来自AI领域；国内AI大模型领域进展显著，DeepSeek可比肩领先模型，吸引国产芯片和国际AMD适配，云服务平台和国际云厂商积极上线其模型 [5][12][13] - 医药板块：DRG DRT概念股领涨，其背后是医保支付改革和医疗信息化建设机遇；部分创新药龙头公司积极推动AI与传统医药研究结合，AI可提升医药研发效率 [7][8][9] - 光伏行业：核心矛盾与锂电池相似，因无序供给扩张致供需失衡，但需求层面无需过度担心；行业政策部署规避内卷恶性竞争，光伏板块自去年底时有高光表现 [15][16] 市场分析与展望 - 国际机构唱多A股：高盛、德意志银行等国际机构看好A股未来发展；高盛认为A股或沪深300有百分之十几或二十的上涨空间，科技股有望迎来机遇期，中国科技股估值与美国科技巨头有望收敛；德意志银行认为DeepSeek是中国科技领域的斯普特尼克时刻，代表科技突破转折点 [6][21][23] - 基本面改善：从2000多家上市公司财报预告或快报抽样研究看，整体基本面改善概率较高，三季度市场净利润拐点可能到来，长期来看去年2月以来是本轮上升周期起点，基本面是市场根本性影响因素 [25][26] - 技术面分析：从短线看，市场1月13日见底上行，本周二尾盘形成短线下跌背驰后拉升，形成连续三个短线中枢，需关注走势级别提升和高位压力化解；60日均线在3325点附近是短期多空力量博弈重要参考，底部50日均线支撑也很重要；背驰行情出现后有三种演变趋势，分别是最后一个下跌中枢级别扩展、更大级别的盘整、形成该级别以上的反趋势 [27][28][29][31][32][33] 券商行业情况 - 新开户数据：上交所披露1月新开户数据同比环比回落，去年1、12月新开户约两百多万户，今年1月177.37万户，但受春节影响大，工作日仅19天；剔除影响后投资者情绪尚可，A股新开户数达157万户，基金新开户数约20万户 [35][36] - 业绩表现：券商受金融市场和股市影响大，近期市场成交额维持万亿以上，全市场换手率达1.5%，市场活跃对券商业绩影响大；多家券商披露2024年业绩预报或快报，如征信、和泰军、银河等盈利规模超百亿，行业盈利能力在A股有竞争力，一季度业绩有望延续较好状态 [37][38] 其他重要但是可能被忽略的内容 - AI眼镜：媒体和科技博主透露重要厂商可能在AI眼镜产品上进行较多布局，虽目前使用体验不佳，但随着材料和技术进步，有望带来完善技术路线，如同智能手表给生活带来显著影响 [10][11] - 高速铜缆连接：虽市场可能担心推理或模型训练效率提升减少GPU或AI芯片需求，但随着行业部署，对算力芯片需求增加，有望打消担忧，高速铜缆连接有望延续景气周期 [40]