纪要涉及的公司 曼恩斯特 纪要提到的核心观点和论据 - 机器人产业链布局：始于2024年3 - 4月，南方技术提出机器人核心零部件意向，最早在全自动闭环磨头业务实现智能化控制，后扩展到线性执行器领域，2025年初集团要求子公司独立开展业务，南方技术选择通用性强的人形机器人核心零部件领域[3][4] - 人形机器人核心零部件进展：聚焦联调所、旋转集成器和线性集成器三大领域，联调所已升级至第二阶段，旋转集成器正在打样，搭建自主测试平台，虽暂无订单但与多家客户技术交流[3][5] - 人形机器人底层技术优势：具备同步技术、自动化智能装备理解和超精密加工能力，可将涂膜产品技术优势迁移至人机协同业务，全伺服闭环直线电机有微米级控制精度和1200N驱动力，大量全自动模组已成功出货并运行[3][7] - 合作情况：与宇顺战略合作围绕关键部件开发，关注低成本高性能模块化设计，探讨新应用场景和功能点；与多家客户技术交流，寻找潜在合作对象[3][6][10] - 核心产品及送样节点：核心产品包括灵巧手总成、关节等，微型直线电缸、无人机电缸等营销手产品系列正在送样测试，计划进一步推广应用，希望6月30日前获潜在订单[3][11][13] - 应对竞争及客户反馈措施：采取自主研发模式，搭建内部实验平台快速验证，收集整合客户需求融入产品[12] - 柔性执行器市场拓展：可拆解为多个部件，未来拓展方向包括细分领域，与奇瑞旗下机器人公司等交流，希望6月30日前获潜在订单，3月底至4月初扩大市场拓展范围[13] - 产品定价：丝杆价格从几千元降至千元以内，团队目标是万元级营销措施，其他产品大致为千元级、万元级或大万元级，具体定价依市场反馈核定[15][16] - 人员配置：南方有三十多人，分三个研发团队，曼恩斯特持股67%，核心研发团队80% - 90%为研发人员，未来根据产品研发状态补充人员[17] - 固态电池和钙钛矿产品布局：固态电池采用薄涂等工艺，推出全陶瓷化方案，获国内外订单超5000万元；钙钛矿产品有部分订单交付，预计2025年下半年固态电池迎量产需求[3][18][22] - 固态电池业务前景：由材料端引发革命性提升，目标解决里程焦虑和安全问题，干法路线设备已完成，订单超5000万元，预计随比亚迪等装车计划量产落地[20][21] - 钙钛矿和固态电池技术进展及预期：2025年下半年固态电池迎量产需求，是行业内唯一能生产2.4米乘1.2米平板涂布机的国产厂商，2024年在晶硅叠层涂布机和真空度控制技术有进展，2025年提供整线化服务[22] - 储能系统装备需求：需求逐步启动，头部企业开始招投标，与融资计划相关，宁德时代预计2025年推进9GWh储能系统项目，国央企倾向整线服务模式[23] - 平板涂布机和整线解决方案价值：单台平板涂布机约2000万元，产能提升后可能降至1500万元，整线投资7 - 10亿元，行业初步采用2.4米幅宽模式建中试线[24] - 钙钛矿和固态电池业务规模预期：2025年全行业对钙钛矿技术需求可能达5 - 10GWh，固态电池相对较慢，融资良好且头部企业推动下，2025年有实现5GWh目标可能[25] - 显示面板业务预期及客户：预计2026年突破7条6.5代线新产线改造项目，扩产集中在8.6代线，客户选择谨慎，目标通过6.5代线拓展8.6代线市场，主要客户有京东方等面板厂商及苹果产业链代工厂[26] - 显示面板设备价格：参考海外同类设备60% - 80%折扣定价，8.6代线海外供货约8000万元，近年因竞争下降[27] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 公司创始人及发起团队多数成员有超十年电控经验和创业经历，注重伙伴产品经理角色和技术能力，鼓励内部创新[19] - 传感器子公司全思特主要应用于锂电和半导体智能化装备，在人工机器人领域投入少，尚无对应产品[13] - 与宇顺持续交流，暂无明确送样时间表，宇顺有成熟供应链体系，希望降低成本，公司也致力于降低成本提升性能[14]