财务数据和关键指标变化 - 2024年第四季度净销售额为2860万美元，较2023年第四季度的3610万美元下降20.6%；2024年全年净销售额为1.281亿美元，较2023年的1.393亿美元下降8% [22] - 2024年第四季度毛利润为280万美元，占净销售额的9.9%，2023年同期为680万美元，占净销售额的18.9%；2024年全年毛利润为1670万美元，占净销售额的13.1%，2023年为2310万美元，占净销售额的16.6% [25] - 2024年第四季度和全年运营费用低于上一年同期，2024年发生57.1万美元的重组成本，目前预计与关闭相关无重大非现金资产减值费用 [26] - 2024年经营活动净现金使用量为230万美元，2023年为经营活动提供现金180万美元 [27] - 2024年第四季度调整后EBITDA为负58.5万美元，2023年同期为正320万美元；2024年末调整后EBITDA为210万美元，2023年末为800万美元 [29][30] - 截至2024年12月31日，现金及现金等价物为91.6万美元，低于2023年12月31日的170万美元 [30] - 2024年第四季度末信贷额度下借款能力为630万美元，2024年12月31日应收账款为1490万美元，低于2023年12月的1930万美元 [31] - 2024年12月31日存货为2160万美元，2023年12月31日为2170万美元；合同资产从2023年末的1450万美元略降至2024年12月31日的1380万美元 [32][33] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2024年工业客户业务因市场疲软和产品发布延迟面临逆风；医疗客户业务因客户积极减少库存投资和产品推出推迟而出现收入逆风 [23] - 2024年第四季度航空航天和国防业务净销售额下降，客户积压订单减少 [24] 各个市场数据和关键指标变化 - 工业市场疲软，与其他合同制造商情况类似；医疗市场客户减少库存投资，多个医疗产品推出推迟 [23] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采取美国、墨西哥和中国的三级全球制造战略，根据成本、知识产权管理和运营要求等因素在各工厂间转移生产，以提高客户竞争力 [17] - 2024年完成特定行业业务开发团队的全面人员配备，近期完成报价流程和新产品引入工程团队的无缝重组，以更好服务客户 [14][15] - 公司专注工程专业知识、产品创新和可持续发展计划，推出EBX和AOX等创新技术，向光纤技术转型，以满足客户对高速、可靠和环保连接解决方案的需求 [37][39][44] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 第三和第四季度净销售额受客户延迟采购、减少库存和缩短订单交付时间影响，航空航天和国防市场第四季度业绩受工厂关闭和客户批准延迟影响，预计2025年上半年逆风仍将影响收入，但下半年业务将恢复正常 [7][8] - 关税可能对在中国和墨西哥设有工厂的合同制造商产生重大影响，公司在墨西哥运营采用边境加工厂结构，减少直接关税风险，但可能导致客户评估供应链模式；在中国的生产多为本地生产本地销售，关税风险主要与进口零部件有关，公司正密切监测并调整定价和采购策略 [8][9][10] - 公司对未来充满信心，认为整合北美业务和转移客户项目将改善长期EBITDA生成，预计2025年及以后技术发展将支持销售增长 [15][16][48] 其他重要信息 - 公司完成Maple Grove租赁空间30%的缩减，2025年及以后每年至少节省160万美元；2025年第一季度采取行动进一步减少员工数量 [12] - 公司计划在2025年减少数百万美元的库存投资，2025年首要财务目标是加强资产负债表，利用机会使运营和基础设施与市场需求保持一致，实现可持续的长期EBITDA增长和自由现金流改善 [32][34][35] 总结问答环节所有的提问和回答 文档中未提及问答环节的提问和回答内容。