财务数据和关键指标变化 - 2024年第四季度营收740万美元，较上年同期增长80.3%，但低于2024年第三季度的820万美元；2024年全年营收2690万美元，较上年增长11.5% [6] - 2024年第四季度订单额710万美元，全年订单额2810万美元，较2023财年的2580万美元增长8.9% [8][9] - 2024年第四季度毛利润200万美元，毛利率27.3%，而2023年第四季度毛利润为负34.8万美元；2024年全年毛利率23.6%，高于上一年的21% [18][21] - 2024年第四季度营业利润3.5万美元，而2023年第四季度营业亏损250万美元；2024年全年营业亏损240万美元，小于2023年的490万美元 [19][23] - 2024年第四季度净利润13.2万美元，合每股0.02美元，而2023年第四季度净亏损230万美元，合每股0.33美元；2024年全年净亏损190万美元，合每股0.28美元，小于2023年的420万美元或每股0.62美元 [19][23] - 截至2024年12月31日，营运资金1390万美元，低于上一年末的1430万美元；现金及现金等价物余额1260万美元 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 - CVD设备业务第四季度营收增加280万美元，主要源于航空航天和工业合同收入增加；SDC业务第四季度营收增加50万美元，较2023年第四季度增长28.8% [16] - 2024年全年CVD设备业务营收增加190万美元，SDC业务营收增加130万美元，但坦塔林业务营收减少50万美元 [20][21] - 2024财年，公司对PVT150库存计提非现金减值费用，第三季度计提100万美元，第四季度计提30万美元，全年共计提130万美元 [17][18] 各个市场数据和关键指标变化 - 碳化硅市场因全球晶圆产能过剩和价格下跌而面临挑战，但航空航天和国防市场持续复苏 [8] - 截至2024年12月31日，公司积压订单为1940万美元，较2023年末的1840万美元增长4.9% [12] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于航空航天与国防、微电子（包括高功率电子）、储能（包括电池材料）和工业四个关键战略领域，并选择性支持一些遗留应用；2024年完成MesoScribe产品线的生命周期结束工作，以专注于核心CVD和SDC产品线 [11] - 碳化硅市场竞争激烈，中国的产能过剩和价格下降对公司PVT产品销售造成影响；在航空航天领域，公司已与部分领先企业建立关系并销售产品，但某些应用存在现有供应商 [41][48][49] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计订单和营收水平将继续波动，因为所服务的新兴增长终端市场具有不确定性；当前地缘政治环境（包括可能征收的关税）可能影响供应链，增加零部件和材料成本，给2025财年及以后带来新挑战 [12] - 公司认为现金及现金等价物以及预计的运营现金流足以满足未来12个月的营运资金和资本支出需求，并将继续评估产品需求、评估运营情况并采取行动维持运营现金以支持营运资金需求 [26] 其他重要信息 - 2024年第二季度，公司为PVT产品线向新客户推出并交付了PVT200系统，客户正在评估系统性能以考虑额外订单；公司继续支持PVT150系统的已安装基础，并寻求更多PVT150和PVT200订单 [7] - 2024年初，公司在工业市场获得一笔1000万美元的多系统订单，来自一家用碳化硅涂覆OEM组件的公司 [10] - 2024年11月初，公司从现有航空航天客户处获得一笔350万美元的CVI/CVD3500后续订单 [9] - 2024财年，公司确认设备销售收益71.7万美元，主要来自于9月30日停止运营的MesoScribe部门 [23] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2024年2月获得的1000万美元碳化硅保护涂层订单是如何达成的 - 公司为航空航天开发了大容量碳化硅CMC系统，该系统可沉积碳化硅等多种材料，客户看到广告后联系公司 [33][34] 问题2: 该1000万美元订单的交付情况及是否有其他类似客户 - 订单包含三台设备，交付时间错开，预计延伸至2026年第一季度左右；该技术适用于其他工业客户，但需求增长取决于市场扩张 [36][38][41] 问题3: PVT150业务受中国竞争影响后，已安装的30台设备是否有 recurring收入，未来能否获得新订单 - 目前不确定，由于中国的产能过剩和价格下降，以及地缘政治和关税因素影响，需要等待1 - 2个季度观察美国和欧洲的晶圆需求和价格情况 [44][45] 问题4: 公司与两家领先航空发动机制造商有关系，行业内有多少主要企业，能否与其他企业建立关系并获得订单 - 行业内有五家主要企业，其中一家是合资企业，实际有四家对公司产品感兴趣；公司已向其中三家销售产品，在三家企业有业务关系和已安装设备，但某些应用存在现有供应商 [47][48][49] 问题5: 2016年购买3000万美元丝束涂层设备的航空航天客户，自新冠疫情后未再有备件订单，是否已找到其他解决方案，未来是否可能有备件或新设备订单 - 新冠疫情导致航空需求下降，备件需求随之减少；目前备件和消耗品需求有所增加，公司将继续支持该客户，并争取新合同 [59][62][63] 问题6: 电池材料业务除1D外，是否有其他目标客户 - 公司已证明工具适用于相关工艺，也在探索其他采用CVD工艺添加硅的客户，但该领域竞争激烈，目前处于早期阶段 [65][67] 问题7: 第二个PVT系统客户的测试情况、反馈以及何时能确定是否获得订单 - 系统性能符合或超过规格要求，但受中国产能过剩和价格下降影响；技术验证可能需要1 - 2个季度，订单需求取决于未来1 - 2个季度PVT和晶圆业务的市场情况 [71][73][74] 问题8: 剔除PVT150系统一次性减记后，运营利润率超过30%，是否会持续上升 - 2024年初首个合同执行时需要工程和运营返工，后续系统生产效率提高，毛利率改善；若保持业务量并控制首件成本，目标是维持运营利润率在30%以上 [76][79][85] 问题9: 公司是否有计划从政府或私营部门招聘工程人才 - 公司认为目前组织规模与工程开发计划和运营工程师产能相匹配，短期内没有招聘计划 [93] 问题10: 关税方面，公司是否储备了可能短缺的物资，是否与客户讨论分摊额外成本 - 公司CVD产品线从中国采购产品不多，SDC采购部分组件；公司已采购安全库存，通过AI在中国找到部分组件供应商，尽管有45%的关税，但采购成本仍低于美国经销商；目前关税对公司影响不严重，但存在风险 [95][96][98]