财务数据和关键指标变化 - 第四季度总净收入同比增长43%至17亿人民币，净收入同比增长104%至386亿人民币 [14] - 全年总净收入达到创纪录的59亿人民币，全年净收入为15亿人民币 [15] - 年末总股东权益同比增长19% [15] - 2024年向股东返还约7600万美元，包括650万美元现金股息、920万美元要约收购和5030万美元股票回购 [15] - 第四季度回购3840万股A类普通股，相当于640万份美国存托股票（ADS），花费4900万美元；2024年全年回购5220万股，相当于5050万份ADS，总计5940万美元 [16] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第四季度促成贷款总额达320亿人民币，同比增长24%；全年促成贷款总额达1049亿人民币，与2023年相比表现稳定 [8] - 截至第四季度末，31 - 60天逾期贷款的拖欠率从一年前的1.57%改善至1.17%；91 - 108天逾期贷款的拖欠率从去年的3.12%降至2.48% [11] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2025年公司预计总贷款量将增长约30%，第一季度促成和发放的贷款总额预计在335亿至345亿人民币之间，全年预计在1344亿至1384亿人民币之间 [12][17] - 公司将继续扩大对人工智能的战略投资，将其融入战略决策过程，特别是在风险建模和信贷政策方面，以提高运营效率和客户体验 [13] - 公司主要专注于利用技术提高金融服务效率，通过人工智能驱动的风险分析、自动承销模型和嵌入式金融科技解决方案，帮助金融机构合作伙伴优化贷款发放、信用风险管理和借款人参与度 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2024年下半年，中国政府实施货币和财政刺激措施，降低了资金成本，促进了个人金融市场的健康借款人需求，公司因此实现了有意义的收入和盈利能力增长 [9][10] - 2025年，中国政府重申了私营部门作为经济创新和可持续增长关键驱动力的重要性，国家金融监督管理总局的监管指导为金融机构创造了更宽松的环境 [11] - 公司对2025年的增长轨迹持乐观态度，认为自身具备可持续和盈利增长的良好条件，得益于稳健的承销标准、严格的风险管理、运营效率提升、强大的财务基础、严格的资本配置以及对提升股东价值的明确承诺 [17][18] 其他重要信息 - 公司欢迎Noah Kauffman加入，他将负责领导公司与美国资本市场的合作，包括投资者关系和战略融资计划 [4][5] - 董事会已批准宣布并支付每ADS 0.25美元的半年股息 [15] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 第四季度公司回购约640万份ADS，但12月31日财务报告中的股份数量未完全反映减少情况，是否为会计差异 - 股份数量计算基于加权平均，2024年购买的股份在当年仍按一定天数计入，2025年这些股份将从股份数量中完全消失 [22][23] 问题2: 新加入公司人员的情况及职责 - Noah Kauffman表示很高兴加入公司，他的重点是深化公司与美国资本市场的合作，加强投资者关系，推动战略金融计划，并与领导团队密切合作优化财务战略和资本配置，为股东持续创造长期价值 [27][28] 问题3: 2025年预计贷款量强劲增长的驱动因素及对盈利能力的影响 - 贷款量预计增长30%的原因一是公司能够自行接触到更多更好的消费者客户，二是在2024年及2025年能够与更多合作伙伴和平台合作，开辟了新的获客渠道 [29][30] - 公司虽未提供盈利能力预测，但认为利润将与贷款量同步增长。2024年公司在贷款量与2023年相近的情况下，净收入增加约3亿人民币，主要原因是降低了信用风险和资金成本。2025年资金成本将维持在较低水平，风险状况也大致相同，公司对贷款量和盈利能力的显著增长感到乐观 [33][34][37] 问题4: 未来资本配置优先级，是继续侧重于股票回购还是增加股息支付 - 过去公司推出股息是为了吸引投资者，当时股价较低。自去年9月以来，由于中国发展政策变化和市场重估，股价上涨超过2%。基于此情况变化，公司希望在2025年增加股票回购的权重，减少股息支付的权重，但仍希望通过两者的结合实现更大的派息比例。公司认为目前股价仍很便宜，有很大的上涨空间 [41][42][44]