公司概况 * 公司为信也科技[1] * 业务涵盖消费金融与国际市场[3][5][12] 第三季度财务业绩 * 总净收入达35亿人民币 同比增长6.4%[4][9] * 净利润为6.41亿人民币 同比增长2.7%[4][9] * 现金及短期投资达70亿人民币[2][9] * 杠杆比率为2.4倍 处于历史低位[2][9] * 拨备覆盖率为517%[2][9] 业务运营表现 * 总交易量同比增长33%[2][4] * 国际业务收入同比增长37% 占总收入比例提升至25%[2][4] * 融资成本为3.6% 较上季度的3.7%略有下降[2][6][7] * 风险承担平均值约为22% 保持在24%以内[11] 国际市场拓展 * 海外市场累计借款人基础达到1000万[5] * 第三季度新增借款人130万 同比增长18%[5] * 印度尼西亚和菲律宾市场为增长重点[3][5][12] * 菲律宾市场交易量同比增长86%至16亿人民币[5] * 印度尼西亚市场业务在利率上限调整后反弹并保持快速增长[12] * “先买后付”产品交易量同比增长6倍[12] * 在菲律宾 与电子商务平台合作贡献60.36%的交易量[12] 中国市场与监管应对 * 中国新的消费金融监管框架于2025年10月1日生效[6] * 公司通过收紧信贷标准和管理贷款增长应对监管变化[2][6] * 逾期率上升30个基点至1.25%-1.5%[12] * 30天内回款率下降至88%[12] * 11月逾期率较10月峰值下降4% 但仍高于第三季度平均水平8%[12] * 销售和营销费用环比下降12%[13] 技术与风险管理 * 公司利用18年数据积累和人工智能技术优化风险评估与定价能力[2][8] * 通过人工智能客服升级提升响应效率[2][8] * 采取针对性措施优化风险模型 收紧信贷标准 降低高风险客户敞口[12] 股东回报与未来展望 * 截至11月14日 已回购价值7840万美元的股票[2][11] * 第四季度回购力度加大 当季迄今实现1200万美元收入 是第三季度的5倍[11] * 2024年派发每股0.277美元股息 同比增长17% 连续5年股息增长[11] * 预计全年总收入在301亿至137亿人民币之间 同比增长0%到5%[2][10] * 目标是到2030年 50%的业务来自国际市场[13]