财务数据和关键指标变化 - 2022年Q3总营收为新台币52.54亿，较Q2下降23.3%，较2021年Q3下降26.6% [5][11][13] - 2022年Q3毛利润为新台币8.12亿，毛利率为15.5%，较Q2的25.4%下降9.9个百分点，较2021年Q3下降11.8个百分点 [11][13] - 2022年Q3营业费用为新台币4.56亿，占总营收的8.7%，较Q2下降5.9%，较2021年Q3下降1.4% [11][13] - 2022年Q3营业利润为新台币3.97亿，营业利润率为7.6%，较Q2下降11.0个百分点，较2021年Q3下降13.7个百分点 [11][13] - 2022年Q3归属公司净利润较Q2下降49.1%，较2021年Q3下降52.0% [12][13] - 2022年Q3净非营业收入为新台币4.03亿，较Q2的新台币3.09亿增加，主要因外汇收益增加新台币7400万和按公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产估值损失减少新台币1800万；较2021年Q3的新台币1.48亿增加，主要因外汇收益增加新台币3.01亿，部分被按公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产估值损失增加新台币4400万抵消 [11][13] - 2022年Q3基本加权平均流通股为7.27亿股 [12] - 2022年Q3末总资产为新台币420.52亿，总负债为新台币175.35亿，总股本为新台币245.17亿 [14] - 2022年Q3应收账款周转天数为90天，存货周转天数为66天 [14] - 截至2022年9月30日，现金及现金等价物余额为新台币74.68亿，较年初增加新台币15.62亿 [15] - 2022年前九个月自由现金流为负新台币4.28亿，2021年同期为新台币14.16亿，主要因现金股息支付增加新台币15.27亿和营业利润减少新台币13.21亿，部分被资本支出减少新台币7800万、所得税费用减少新台币1090万和折旧费用增加新台币1060万抵消 [15] - 2022年Q3资本支出为新台币10.63亿，折旧费用为新台币12亿 [16] - 截至2022年10月31日，公司已发行美国存托股票约440万单位，约占公司已发行普通股的12.1% [16] 各条业务线数据和关键指标变化 - 制造业务方面，组装业务占2022年Q3营收的32%，测试业务约占24.6%，晶圆凸块业务约占16.8% [6] - 产品方面，DDIC产品约占26.8%，金凸块约占14.8% [6] - DRAM和SRAM营收约占2022年Q3营收的21%，闪存和混合信号产品分别约占25.7%和11.7% [7] - 存储产品营收较2022年Q2下降约10.9%，同比下降约21%，占2022年Q3总营收的约46.7%；DRAM营收较Q2下降19.4%，占2022年Q3总营收的约20.6%；总闪存营收占2022年Q3营收的约25.7%，较Q2下降2.3%；NOR和ROM营收与2022年Q2持平，NAND约占2022年Q3总闪存营收的25.4% [7] - 驱动IC相关产品营收受电视面板和智能手机宏观疲软及库存调整影响，较Q2下降34.6%，同比下降约32.9%，占2022年Q3总营收的约41.6%；COF营收占2022年Q3 DDIC营收不到40%；金凸块营收较Q2下降32.8% [8] - TDDI营收约占2022年Q3 DDIC营收的24%；OLED在2022年Q3虽有下降，但同比显著增长近10%，占2022年Q3 DDIC营收超7.5%，前九个月OLED产品数量超20%用于汽车应用 [8] 各个市场数据和关键指标变化 - 终端市场方面，汽车和工业营收约占2022年Q3营收的21.5%，智能手机和电视分别约占23.9%和12.9%，计算约占9.6%，消费约占32.1% [9] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司持续努力实现业务多元化并进一步加强资产负债表，以应对当前市场不确定性 [17] - 公司对业务和资本支出计划采取非常保守的方法，计划在2023年减少资本支出预算，谨慎投资于绿色能源、建筑重新布局和建设、质量改进和研发，不增加产能，但市场反弹时能迅速行动 [17] - 公司与客户合作，在原始设备制造商价格方面保持灵活性以提高利用率 [17] - 公司持续实施制造工艺优化和简化，并在可能的情况下采取额外的成本降低措施，包括降低设施和设备能耗、控制原材料库存和消耗 [18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年Q3全球通胀和库存调整等宏观逆风影响公司业绩，与其他半导体公司类似 [5] - 存储产品业务短期内将继续受库存调整和需求疲软影响，DDIC业务在Q4仍有轻微调整但幅度减小，OLED和汽车面板需求相对稳定且较其他DDIC产品仅略有下降，有新的汽车和OLED面板客户需求 [18] - 公司对财务状况和客户核心实力有信心，目前控制可控因素，长期有信心但谨慎行事 [19] 其他重要信息 - 公司已在MOPS和官网www.chipmos.com发布演示文稿以配合本次电话会议 [4] - 本次电话会议有录音，稍后会在公司官网提供回放 [4] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 请详细说明Q4存储需求疲软情况、库存消化到健康水平的时间及2023年展望 - 对于通用DRAM，由于PC需求疲软和高库存，客户在组装环节对更多晶圆加载持保守态度；NAND和低密度NOR闪存仍受市场价格低迷和库存水平高的影响；汽车和工业需求相对其他应用更稳定；根据客户反馈，春节后和2023年下半年是库存消化的两个检查点；2023年情况取决于库存调整完成的速度，市场情况更清晰时公司会在未来财报电话会议上更新展望和计划 [20][21] 问题2: 请详细说明提到的两个库存调整检查点与公司业务表现展望的关联 - 若晶圆代工厂利用率开始下降，意味着接近底部；若公司晶圆库存开始下降，意味着业务正在复苏 [22][23] 问题3: 请分解本季度的非营业收入 - 2022年Q3净非营业收入为新台币4.03亿，主要来自约新台币3亿的外汇收益和约新台币1亿采用权益法核算的联营企业和合营企业利润份额 [23] 问题4: 请详细说明利用率变化与毛利率的关联 - 这取决于产品组合而非平均利用率 [24][25] 问题5: 过去公司根据客户长期协议扩大产能，请说明这些协议的执行情况 - 公司密切监控和管理这些协议，对于一些即将到期的协议，届时会与客户进行审查 [25][26] 问题6: 请评论当前衰退时期的股息政策 - 为应对衰退并保留更多现金，公司将密切审查股息政策 [26] 问题7: 股息政策是倾向于稳定股息还是股息收益率 - 过去股息政策按股息收益率，范围在40% - 60% [26]