财务数据和关键指标变化 - 第二季度实现创纪录季度营收13.6亿美元，调整后EBITDA达4.76亿美元，同比增长5%，AFFO为2.77亿美元，每股0.94美元，较去年第二季度分别增加600万美元和0.01美元 [24][41] - 有机存储租赁收入增长11%，数据中心和数字服务业务实现高个位数有机增长 [62] - 总服务收入为5.27亿美元，按固定汇率计算下降1%，剔除ALM业务后，服务收入按固定汇率计算增长8% [70] - 全球RIM业务收入达11.6亿美元，同比增加8900万美元，有机收入增长9%，调整后EBITDA为4.99亿美元，同比增加3000万美元 [71] - 净租赁调整后杠杆率为5.1倍，较去年有显著改善，预计2023年底维持该水平 [45] - 董事会批准将季度股息提高5%，至每股0.65美元，将于10月初支付 [75] 各条业务线数据和关键指标变化 记录管理业务 - 成功案例包括为大型非营利医院系统提供Smart Sort解决方案，以及在希腊参与公共部门数字化项目 [34][35] - 6月29日收购Clutter公司控股权，此前为少数股东并提供后端服务，预计2024年实现盈亏平衡并最终产生正EBITDA [36][56] 数据中心业务 - 上半年租赁55兆瓦，其中本季度2.7兆瓦，有信心超过2023年80兆瓦的租赁目标 [38][72] - 有机收入增长17%，有机存储租赁收入增长22%，调整后EBITDA为5400万美元，增长27% [42] 资产生命周期管理业务（ALM） - 第二季度收入环比增长4%，各垂直领域均呈现积极态势 [43] - hyperscale退役业务受组件价格影响较大，但价格已企稳，预计明年改善 [65] - 企业ITAD和OEM领域增长显著，企业ITAD业务预订量同比增长175% [37] 数字解决方案业务 - 与希腊Helinick土地注册处签订3500万美元的房地产抵押记录数字化合同，与一家财富500强燃气和电力公用事业公司的合作持续深化 [63][64] Crozier Fine Arts业务 - 与英国一家主要艺术画廊合作，支持知名艺术家展览，负责61件易碎雕塑的包装和运输 [67] 各个市场数据和关键指标变化 - 数据中心市场，特别是超大规模领域，定价显著上涨，如北弗吉尼亚市场按三净基础计算上涨约40% [90] - 组件市场，年初组件价格大幅下跌至历史低点，2月以来价格保持稳定，部分组件价格有所上涨 [50][79] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过Project Matterhorn项目建立的运营模式取得成功，商业团队可销售全系列产品和解决方案 [24] - 持续拓展全球业务，重点关注印度市场，与Web Werks的合资企业取得进展，与跨国媒体处理公司达成合作 [29] - 致力于资产生命周期管理业务的多元化，减少对中国市场的依赖，拓展东南亚、印度、美国、欧洲和中东等市场 [17] - 数据中心业务方面，根据市场需求和强劲的管道，增加资本支出以扩大数据中心组合，同时考虑引入第三方资本参与稳定资产的投资 [74][110] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司第二季度的业绩表现感到满意，认为战略正在发挥作用，团队执行能力强，有信心实现全年目标 [39][47] - 随着远程和混合工作模式的普及，客户对公司的存储和服务解决方案需求增加，为业务增长提供了机遇 [25] - 组件价格企稳，预计明年有所改善，ALM业务有望实现增长 [65] - 数据中心业务前景乐观，随着AI的发展，超大规模客户对数据中心容量的需求增加，公司有望受益 [16][38] 其他重要信息 - 公司使用非GAAP指标呈现财务结果，并在补充财务信息中提供了相关指标的调整说明 [32] - 第三季度业绩展望：预计营收超过14亿美元，调整后EBITDA接近5亿美元，AFFO约2.9亿美元，每股AFFO约0.99美元 [46] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：ALM业务中组件价格趋势及ALM增长的定价和销量拆解 - 年初组件价格大幅下跌至历史低点，2月以来保持稳定，部分组件价格有所上涨，公司在2023年展望中维持组件价格在低位，预计行业组件价格将在2023年剩余时间和2024年上涨；销量环比基本持平，未来管道有利，随着比较基数变轻松，公司对ALM业务前景乐观 [49][50][80] 问题2：服务收入增长是否为本年度第二季度最低，以及存储租赁增长情况和提价能力 - 由于ALM业务收入大幅下降，导致公司总服务收入增长受到影响，预计第三季度和第四季度服务收入将改善，第四季度ALM业务可能对服务收入增长有积极贡献；存储租赁收入增长的销量趋势符合预期，呈适度正增长，第三和第四季度有增量收入管理行动，将对增长起到推动作用 [82][102] 问题3：数据中心业务在特定地区的租赁情况、开发管道以及引入第三方资本的想法 - 公司对数据中心业务的增长感到满意，定价显著上涨；在亚利桑那州的部分设施已100%预租；公司曾引入第三方资本参与稳定资产投资，未来如有机会将继续考虑，目前数据中心业务进展略超计划，有充足资金支持发展 [90][92][110] 问题4：ALM业务中组件价格稳定情况及未来展望 - 组件价格自2月触底后保持稳定，部分组件价格上涨，公司在2023年展望中保持谨慎，预计ALM业务在第三和第四季度将环比增长，企业ITAD业务预订量大幅增加，OEM团队也取得重要胜利，为中长期发展奠定良好基础 [50][51] 问题5：Clutter业务的情况及对公司的影响 - Clutter是一家代客自助存储公司，公司此前持有少数股权并提供后端服务，此次收购支付略超2000万美元，预计2024年实现盈亏平衡并最终产生正EBITDA；收购后，公司将在第二季度确认超过1000万美元的增量收入，且有望增长 [4][56][85] 问题6：服务毛利率下降的原因及业务量趋势 - 服务毛利率下降主要受ALM业务组件价格下跌影响，剔除该影响后，服务毛利率实际有所上升；业务量总体呈平稳略升趋势，新存储领域和混合/远程工作模式推动了Smart Sort和Clean Start等解决方案的需求，促进了企业ALM业务的预订增长 [6][87][106] 问题7：数据中心业务与生成式AI需求的关联以及设计调整 - 几乎所有大型超大规模客户都在寻求更多数据中心容量，公司有信心超过全年租赁活动指导；随着AI发展，超大规模数据中心建设增加，将为公司未来的超大规模退役业务提供增长机会；客户对数据中心密度要求提高，公司设计灵活，能够通过水冷等方式满足特定需求 [16][116][117] 问题8：全球RIM业务留存率下降与业务增长的关系 - 留存率指标按过去四个季度计算，受COVID影响仍有一定滞后效应，从历史数据看，目前留存率处于正常范围；公司注重客户关系管理，通过收入管理计划向客户传递价值，业务量的积极趋势表明客户关系良好 [19] 问题9：如何解读公司的业绩指引，包括定价、资本支出、Clutter业务和ALM业务的影响以及全年现金流使用情况 - Clutter业务将带来少量增量收入，公司对下半年ALM业务的展望相对保守，因为年初组件价格仍在下降，目前虽已企稳，但仍需谨慎；公司重申了全年杠杆率预期，对业务现金生成能力有信心，数据中心投资回报率提高，整体回报处于低两位数水平 [112][113][114]