财务数据和关键指标变化 - 第四季度收入2.45亿美元，毛利率51.6%，略高于指引范围 [6] - 第四季度递延收入1.99亿美元，同比增长59%，环比增长15% [5] - 第四季度库存较第三季度增加800万美元，库存周转率为3.0，处于3% - 4%的指引范围内 [6] - 2022年连续第三年实现超过25%的收入增长，第四季度同比增长39% [11] - 销售和营销运营费用范围将从收入的17% - 19%提高到18% - 20%，研发运营费用将占毛利的29%，而不是产品毛利的30% [13] - 总务和行政运营费用将从收入的8%降至7% [40] - 重申2023年10% - 15%的收入增长目标，预计处于该范围高端，并重申100 - 200个基点的毛利率扩张目标 [39] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第四季度平台和托管服务预订量占总预订量的90%以上，公司已完成向平台公司的转型 [37] - 截至第四季度，开始使用公司平台的宽带服务提供商数量同比增长20%，年底有950家宽带服务提供商使用Revenue EDGE、Intelligent Access EDGE或两者 [5] - 2022年新增119家宽带服务提供商，第四季度新增26家 [11] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 市场进入拐点期，传统供应商仅靠速度的市场策略难以长期成功，公司独特定位可应对这一机遇，帮助宽带服务提供商简化业务、提高运营效率、吸引用户并实现业务增长 [15] - 公司将继续投资以实现目标财务模型，引领通信行业的变革 [40] - 公司专注于北美市场，在英国进行有限的国际市场扩张，直到充分挖掘北美市场机会 [117] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 供应链环境在某些方面有所改善，但仍具挑战性且不可预测，预计2023年仍将如此，需平衡强劲的需求预期 [12] - 公司对2023年的增长充满信心，预计将达到收入增长目标的高端，且有望实现100 - 200个基点的毛利率扩张 [39] - 利率上升对不同投资回报率的企业影响不同，公司客户因高投资回报率受影响较小，且目前就业市场强劲 [56][79] 其他重要信息 - 公司Calix Connections客户成功与创新大会吸引了超过3000名线上线下参会者，对第四季度业绩有积极贡献 [11] - 公司将在2023年第一季度参加多个投资者活动，相关信息将在公司网站公布 [134] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 第四季度递延收入大幅增长的原因 - 宽带服务提供商对公司平台和托管服务的需求强劲，签订了更多合同，同时Calix Connections活动后业务活动增加，新产品Marketing Cloud Plus也有贡献 [18] 问题: 第四季度的预订情况 - 公司不披露预订或积压订单情况，但从递延收入增长和新客户拓展情况来看，平台和托管服务需求强劲 [21] 问题: 软件业务增长更依赖新增客户还是深化现有客户渗透 - 公司认为两者都重要，客户处于不同的采用阶段，有多种增长机会，如改造现有竞争客户的营销组织或托管Wi - Fi等 [25][26] 问题: 宏观环境对宽带服务提供商部署项目的影响，以及劳动力限制是否改善 - 利率上升对低投资回报率企业有影响，但公司客户因高投资回报率不受影响，未看到Calix宽带服务提供商项目有回撤或延迟情况；劳动力仍然是限制因素 [56][58][59] 问题: 本季度与上季度供应链脱销情况对比，以及未来几个季度的预期 - 预计供应链将继续改善，但仍具挑战性，与去年相比供应环境更好；无法确定2023年改善是否会平稳进行，仍可能有波动 [63][81] 问题: 销售和营销水平提高与二级客户细分增长的关联 - 两者无关联，二级客户增长主要是平台和软件的吸引力，而非销售和营销资源的增加 [86] 问题: 改变目标模型的原因 - 公司过去三年增长25%，目前总务和行政模型过高，且一直低于目标约1%，因此降低该模型以反映业务规模和协同效应；提高销售和营销范围以反映软件业务贡献 [72] 问题: 已采用一个或多个云服务的客户中，深度渗透情况及增量采用情况 - 大部分客户未达到使用3个云服务的水平，公司不提供进一步详细信息；多数客户从使用一个云服务开始，根据部署和转型周期逐步增加 [74][75] 问题: 平台采用指标和递延收入增长指标哪个对公司未来增长更重要，以及如何调和两者差异 - 公司对2023年处于10% - 15%收入增长目标的高端有信心；行业处于拐点，传统供应商需转型，公司有大量机会 [93] 问题: 公司在英国或欧洲等海外市场的云平台产品机会，以及业务增长的催化剂 - 公司目前专注北美市场，在英国进行有限扩张，未来将由管理层讨论海外市场收入增长事宜 [96][117] 问题: 税收情况及递延税资产未下降的原因 - 公司通过研发税收抵免和股票补偿持续产生递延税资产，第四季度实现了部分递延税资产的收益 [116] 问题: 目前来自RDOF的收入占比，以及今年对刺激资金的预期 - 目前有少量资金流入，该项目资金将在10年内发放，未来还有更多收入；历史上约10% - 12%的资金流向通信设备供应商，目前情况仍如此 [128][129] 问题: 为何不采用Rule of 40框架 - 这是一个较长的话题，公司管理层将与提问者线下讨论 [130] 问题: 供应链改善、资金发放加速和云服务采用增加是否会带来收入加速增长 - 逻辑上是这样，但预测这些因素的变化很困难，公司目标是在规划期内执行，以实现目标 [139]