财务数据和关键指标变化 - Q3 2023报告净销售额为9.6亿美元，GAAP基础上较2022年Q3增长2%，固定汇率基础上下降1% [19] - Q3 2023调整后EBITDA为1.52亿美元，较去年同期的1.46亿美元增长4%，调整后EBITDA利润率从去年的15.4%提升至15.8% [11][20] - Q3 2023调整后自由现金流为5700万美元，低于2022年Q3的1.2亿美元，主要受营运资金时间安排影响 [12][21] - Q3 2023末流动性状况良好，达7.32亿美元，包括5.7亿美元未动用循环信贷额度和1.62亿美元无限制现金，净杠杆率为2.3倍，目标是到2024年底降至2倍 [29] - 2023年全年展望调整，中点仍在先前范围内，净销售额38.6亿美元，固定汇率下净销售额增长8%，净收入2.64亿美元，调整后EBITDA 6.3亿美元，调整后EBITDA利润率16.3%，经营活动提供的净现金4.38亿美元，调整后自由现金流3.75亿美元 [32] 各条业务线数据和关键指标变化 - 汽油产品固定汇率下增长9%，增加3700万美元销售额，占报告净销售额的46%，高于去年的43% [22] - 柴油产品固定汇率下下降9%，销售额减少2100万美元，占总销售额的24%，较去年下降1个百分点 [23] - 商用车业务固定汇率下下降14%，主要受中国和北美市场疲软影响，占Q3总净销售额的16%，低于2022年Q3的19% [23][24] - 售后市场业务本季度保持稳定，固定汇率下与去年持平，占净销售额的12%，与去年水平相近 [25] 各个市场数据和关键指标变化 - 外汇方面，欧元兑美元汇率波动，Q3净销售额受外汇货币影响同比增加2100万美元，但环比面临压力 [25] - 调整全年展望以应对下半年预期的外汇逆风，主要是欧元兑美元走弱 [31] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 持续投资工业涡轮业务，推出最大涡轮GT80，以更好服务工业和非公路客户，扩大产品范围 [15] - 推进零排放战略，本季度获得两个高性能电子冷却压缩机的预开发奖项，今年共获得五个，目标是到2030年零排放车辆产品年销售额达10亿美元，且利润率与财务状况相当或更好 [16][17] - 关注区域宏观环境和各产品垂直领域趋势，面对潜在逆风仍致力于实现强劲的运营执行 [31] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 对Q3表现满意，团队专注运营卓越和执行，核心涡轮和零排放车辆产品技术发展势头良好，资本配置优先事项执行到位 [10] - 持续监测美国汽车工人罢工情况，目前对运营无影响 [14] - 运营表现符合先前展望，但欧元走弱影响下半年业绩，因此调整2023年展望 [13][31] 其他重要信息 - 今日举办投资者和技术日活动，可在公司网站查看相关资料 [39] 问答环节所有提问和回答 问题: 美国汽车工人罢工对公司产生风险的拐点或事件是什么 - 公司目前正在监测受罢工影响的工厂，到目前为止涡轮机受到的影响有限，因为涡轮机先用于发动机，再进入汽车工厂，部分发动机工厂仍在运转，为尚未停产的汽车工厂供货，公司会每日监测情况，Q3暂无影响 [42] 问题: 外汇影响如何应对，能否通过获取新销售或新客户来抵消 - 公司是全球性业务，销售主要受各地区涡轮渗透率和行业规模影响，中国和欧洲汽车市场大于北美且涡轮渗透率更高，公司在北美的轻型车辆领域越来越成功，随着排放法规趋严，涡轮渗透率有望提高，公司对北美的业务敞口预计将增加 [43][44] 问题: 新推出的GT80是否会带来新客户或只是扩展产品线 - GT80既能扩展产品线，也有潜力带来新客户，大型发动机在发电、机车、船舶等应用中对技术需求增加，且这些领域对新能源的追求也带来了新的技术需求，公司看到了新客户的需求，如数据中心的备用电源设备 [46] 问题: 零排放业务何时能对销售产生重大贡献，在此之前是否会有增长势头体现 - 公司坚持之前的目标，燃料电池压缩机目前处于全面爬坡阶段，预计2024年该产品销售额近2000万美元，而其他两个产品仍处于预开发阶段，从预开发到生产大约需要四到五年，公司最初预计2027 - 2028年为收入增长的拐点 [47][52] 问题: 现在谈论2024年公司的利润率情况是否太早 - 公司有财务框架，目标利润率约为16%，但利润率可能会因大宗商品价格波动和外汇因素而偏离，目前仍在研究相关假设 [53]